Давно уже не писал. 
Февральсую серию (купить  пропорциональный пут-спред) замыслил хорошо, но исполнил плохо. Делал его из вертикаьного пут-спреда, но ошибся в расчетах при продаже путов и больно то и не заработал. Еще был ошибка, хотел шортить сбер :) Так что ферваль по нулям. 
В марте не торговал на опционах. побоялся. Закрыл большую часть портфеля по акциям (с выборами никак не связано -тупо деньги нужны).
Что же сейчас?
Очень интересно выглядит график индекса (намекающий на рост) и очень низкой волатильности. Так то идей у меня две.
1. Покупка волатильности в расчете на рехеджирование. В дальнейшее падение волатильности не очень вериться, а движуха и рост волы вполне вероятен.  Увы, на этот вариант на индексе у меня банально не хватит денег (только еслиочень сильно риск-менеджмент порушить и пользуясь схлопыванием ГО после покупки опциона и перекрытия фьючем постепенно наращивать позицию).
2. Покупка волатитьности в статической позиции. Скорее всео продажа кола и покупка дальнего кола — горизонталка. Если будет движуха — зарабатываем на движухе. Вырастет вола — заработаем на разнице роста волы ближнего и дальнего. Рынок останеться — зарабатываем на распаде.


( Читать дальше )

Хотя рынок с большим энтузиазмом рветься вверх, делаю ставку на снижение. Мне кажеться странным, что не смотря на крайне негативные новости мы так резво рвемся вверх. 
Купил небольшой пут-спред на февральских путах на индекс 145-140. Рынок дал небольшой подарок — купил 145 по 38, продал 140 по 40. В деньгих это мизер, но душу греет (спред рынку отдавать не пришлось). 
Запас времени маловат для моего пргноза (вполне возможно, что мы будем тестировать канал по индексу и рынок так и не дойдет до 135 до середины февраля). Может мартовский српед был бы предпочтительней, ну да и ладно. 

В декабре я открывал две позиции. 
1. Бабочка-колл 135-140-145. Убыток в стратегии при фьюче в 140 был бы офигенный. Рынок так нервировал, что я на той неделе при фьюче в 145 с небольшим убытком закрыл позицию по рынку (и судя по экспирации, это было правильное решение). Итог -310 пунктов на бабочку.
2. Колл спреды сбер 8000-8250 и 8000-8500, открытые при цене фьюча в 8080. Заработал на этом около 200 р на спред. Поведение рынка при экспирации дорого стоило мне (после экспирации я открыл терминал в 19:40 и исполненные заранее 8000 колы продал по 8410. )
В целом считаю, что нормально все прошло. 
Сейчас в некоторой задумчивости по поводу рынка, больше настроен на боковик или шорт. Стратегия — скорее всего проданный бокс-спред. 

Так и не разобрался с тем, образовавшаяя позиция(лонг кол сбер январь 8250) это мой косяк, или биржи. Решил превратить ее в вертикальный спред, продав 8500. Вечером сделка прошла (ну очень ацццкая ликвидность на ближнем сбере). 
Был уверен, что индекс пойдет ниже и где-то в районе 130000 планировал строить вертикалки(на 130-135 колах). Пока жду этого уровня.

Всем привет.
Ни у кого не появилось лишние позиции по опционам? Сегодня в отчете оказалось лишняя позиция колл на 8250 по сберу. Вчера я заявки по нему выставлял, но был уверен, что все заявки снял. Сейчас терзаюсь, моя ли это невнимательность или сбой? 
Ели у кого-то на опционах похожее случилось, отпишитесь, плиз.  

 Таки открыл бабочку. Профиль у нее достаточно идиотский — огромная убыточная зона 135-145. Хотя если до экспирации уйдет за эти пределы, то ждет прибылюка. Опять же профиль приведет к тому, что раньше времени ее закрыть вряд ли получиться -  из-за тэты временная стоимость позиции будет убыточной в широком диапазоне. 

Главный косяк, это неудачное ручное исполнение. Долго не мог выкупить 145 ногу, что сильно сказалось на потолке прибыли позиции. Я не очень люблю торговлю волатильностью, как самостоятельную стратегию, но тут она могла бы помочь. Вот только позицию я открыл мизерную, так что динамическое хеджирование было невозможно.

Бабочка состоит из 3 ног. Я не очень люблю четырехногую бабочку — вход и выход куда муторней, чем построить трехногого «альбатроса». Хотя мо мере торговли позиция обычно усложняется так, что разницы уже нет. 

( Читать дальше )

Добрый день, господа трейдеры.
Сегодня, в день экспирации, решил присоединиться к сему славному сообществу. Декабрь прошел для меня тяжело, с начала месяца я находился в проданном пут бокс спреде, и рынок наказал за нежелание фиксировать убытки.  Так что присоединяюсь к сообществу в надежде обрести стабильность и последовательность в торговле.

Как инвестор я вполне достиг успеха. Как аналитик и финансовый журналист тоже. А вот трейдинг не даеться уже несколько лет (хотя я весьма самонадеянно поработал опционным трейдером в уфимском филиале «Алора» и не слился).

Ну да и ладно. Убытки удачно пофиксил в последний день и говтов к новой серии. Пока из мыслей только построение бабочки на индексе — думаю, рынок к этому располагает.

С уважением,
Вильданов Тимур.