“This cycle is different” — Goldman Sachs (все части)

“A bad year for the economy, a better year for markets” — JPMorgan

“Applying the lessons of a turbulent year to 2023” — Morgan Stanley

“Inflation peaks, growth slows” — Morgan Stanley

“Back to the (new) future” — Bank of America

“A new investment playbook” — BlackRock

“Sequencing several pivots” — Société Générale

“Keep calm and carry on” — Allianz

“Looking for the silver lining” — HSBC

Обо всем по порядку.

Кредитная карта  — это один самых выгодных продуктов для банка. Почему? Большая аудитория — кредитку можно выдать и студенту, и пенсионеру. Высокая маржинальность — ставки по долгу на кредитках самые высокие. Простота выдачи — кредитку может привезти курьер (раньше просто высылали по почте).

Но в выдаче кредиток у банков бешеная конкуренция. Любой банк может выдавать кредитки! В отличие от ипотеки, автокредитов, потреб.кредитов.

• Снижение волатильности портфеля
• Высвобождение денег под покупки после падения рынка акций
• Стабилизация денежных потоков за счет условно гарантированных купонов

https://vk.com/@shadrininvest-sistema-fabrika-edinorogov-chast-1 16.09.2022 г. © Разумный инвестор




Пришло время написать лонгрид про компанию АФК Система, почему она сейчас у меня первая позиция в портфеле. Цель по ней к 1 января 2027 года равна 100 руб. за акцию, но об этом к концу поста. Точнее это будет серия постов, чтобы сразу вас не нагружать. Хотя всё равно каждый пост может показаться всё равно очень большим.

Сегодня тема – венчурные инвестиции, самая закрытая часть Системы. Попробуем хотя бы сделать обзор венчурных компаний Системы, чтобы держать их на радаре.

Забавно, что почти ровно 11 лет назад уже писал большой пост с такой же целью – Инвест идея: АФК Система — 100 рублей!

Друзья, добрый день. Хочу напомнить вам о том, что до конца года осталось не так много времени. В текущем 2022 году мы можем вернуть налоги за 2019, 2020 и 2021 годы. Так вот, вдруг у вас у кого-то в 2019 году была прибыль на рынке, которую можно зачесть с «дальними» убытками, воспользуйтесь этим.

Приведу простой пример – у инвестора в 2015 году убыток по ЦБ в размере 520 000 рублей, а в 2019 году по ЦБ была прибыль 300 000 рублей (с нее РФ брокер удержал налог). Инвестор вправе вернуть 13% от 300 000 рублей в нашем примере и «хвост» убытка 220 000 рублей перенести на будущее.

Проверьте ваши данные, скачайте справки 2-НДФЛ за этот период, проверьте старые брокерские отчеты на предмет убытка.

Кроме того, среди вас могут быть те, кто платил в 2019 году за обучение, лечение или покупку жилья. Это тоже все можно вернуть. Почему пишу об этом? Да я сама вечно забываю. Лично я за 2018 год (хотя другим всегда напоминалки шлю) упустила такую возможность.

Если есть вопросы относительно порядка зачета убытка, пишите.

     Появилась идеальная акция для инвестиций. Однако всегда есть “но”.

     Предлагаю сокращённую энциклопедию. Рассмотрим всеми забытый энергосбыт России. Да, такие существуют. Их много, но нас интересуют не все. Пришлось делать в 5 подходов по 3 раза. Поэтому ненужных коротенько, а нужные поподробнее, но чуть-чуть. Гигантский список начнём с самой жирной.

ЧАСТЬ 1

ДЭК

Общая характеристика

• Наименование: ЗПИФ недвижимости «ПНК-Рентал»

• ISIN: RU000A1013V9

• Листинг: 1 уровень (наиболее ликвидный ЗПИФ недвижимости на Мосбирже)

• Страница фонда на сайте УК: ссылка

• СЧА на пай: 1 737,51 ₽ на на 12.10.2022

• СЧА фонда: 5 150 363 109,92 ₽ на 12.10.2022

• Рыночная котировка на 12.10.2022: 1 741,6 ₽ (цена крайне близка к СЧА)

• Договор доверительного управления: до 31.07.3034 (компания настроена на долгосрочное сотрудничество с инвесторами)

• Выплата дивидендов: ежемесячно с октября 2022

• Для квалифицированных инвесторов: нет

• Сектор: индустриальная и складская недвижимость

• Комиссии фонда: 0,25% комиссия УК; не более 0,35% комиссия спецдепозитария, регистратора, аудитора, оценщика, данный размер комиссии является рекордно низким для ЗПИФ недвижимости на российском рынке

Структура активов и доходность купленной в фонд недвижимости