Если есть ТОП-10 растущих компаний, значит есть и анти-рейтинг. Многие компании – отличные, но попали в антирейтинг по воле случая или из-за негативной конъюнктуры. Вот в каждом случае и разберемся.

Итак, аутсайдеры I квартала 2024

Мы делаем обзоры компаний, рынков, недвижимости. Ищем инвестиционные идеи, и делимся с вами без смс, регистрации, и платных курсов

---

Мы сделали обзор по индексным компаниям. Вне MOEX сильнейшим падением отличился Qiwi (-62%)

Почему мы берем для рейтинга только компании из индекса Московской биржи? – Все просто: уровень открытости инвесторам, ликвидность акций, капитализация.

Интересно, что на растущем рынке даже список аутсайдеров смотрится не то чтобы сильно плохо: у половины списка падение в пределах 3%. Разве это падение?

Русал -1%

Это даже не падение, а флэт. Но если посмотреть дальше, то это та редкая бумага, которая не восстановилась с уровней 2022 года. Всему вина дополнительные налоги, снижение цен на алюминий, ± крепкий рубль, сокращение дивидендов от ГМК НН. Наш обзор по компании здесь

( Читать дальше )

Дивидендный сезон начинается, а значит котлетеры и туземунщики готовят котлеты к дивидендному туземуну. Спасибо экспертам из БКС, которые обновили свои прогнозы и посчитали, какие акции могут оказаться лучше других. Смотрим, изучаем, соглашаемся или не соглашаемся.

Не лишним будет вспомнить, что рекомендовали БКС и другие эксперты ранее:

• 5 лучших акций под дивиденды от Промсвязьбанка (NEW)

• Топ-10 дивидендных акций 2024 от аналитиков Финам (NEW)

• Лучшие дивидендные акции 2024 года от Альфа-Банка

• Самые высокие дивиденды 2024 по версии БКС

• Топ-7 дивидендных акций от аналитиков Sber CIB

Кто богатеет на дивидендах, не пропустите новые обзоры.

Сургутнефтегаз-ап

• Ожидаемый дивиденд: 11,2₽

• Ожидаемая дивдоходность: 18%

Эксперты БКС рассчитывают на 11,2 рубля или 18% дивдоходности, но оговариваются, что за 2024 год Сургут выплатит, скорее всего, значительно меньше — порядка 6,3 рубля на акцию. Обычные акции СНГ покупать не рекомендуют. Не уверен, что сейчас префы СНГ стоит покупать — дороговато, дивиденды уже там учтены.

( Читать дальше )

Индекс акций за первый квартал вырос на 8%, но есть супер-акции, которые позволили хорошо заработать. Кто лидирует сегодня?

Мы делаем обзоры компаний, рынков, недвижимости. Ищем инвестиционные идеи, и делимся с вами без смс, регистрации, и платных курсов

---

Cделали обзор по индексным компаниям. Вне MOEX безусловными лидерами среди ликвидных компаний стали SFI (+240%), собственник Европлана, ЛЭСК (+198%), и ТНСэнерго (+115%).

Почему мы берем для рейтинга только компании из индекса Московской биржи? – Все просто: уровень открытости инвесторам, ликвидность акций, капитализация. Почему SFI не в индексе – загадка: и масштаб, и объем торгов соответствует критериям биржи. Видимо, включат уже после роста котировок.

Яндекс 57%

Конкретика с реорганизацией компании, отсутствие кидка (которого многие ожидали) привели к росту. Акции безоткатно растут с конца декабря и почти удвоились от минимумов (2216)

Ростелеком 49%

Причину роста мы не выяснили: компания долгое время была недооценена относительно других операторов из-за закрытости инвесторам, непривлекательной див.политики. Т.е. была недооценена оправданно. Вряд ли сейчас растет на планах IPO дочки – не тот масштаб. Возможно, новости выйдут позже 😜

( Читать дальше )

Эр-Телеком, известный всем больше под брендом провайдера ДОМ.РУ, собирается снова попросить денег, чтобы не было ни единого разрыва. Размещение нужно под рефинансирование — как раз гасится точно такой же объём 15 апреля по пятому выпуску. 7 ярдов на дороге не валяются, а вот на бирже найти их можно.

Кстати, знаю, что вы делали прошлым летом — покупали прошлый выпуск, о котором я как раз писал. Тогда и ставка ЦБ была пониже. Новый выпуск похож на СТМ. Ну и напомню про свежих строителей: Глоракс, ЛСР, Сэтл, Легенда. Ждём скоро ещё большее количество новых выпусков от разных эмитентов, не пропустите.

 

Объём выпуска — 7 млрд. Ориентир купона: 16–16,5%. Оферта через 2 года, без амортизации. Купоны ежемесячные. Рейтинг A- от Эксперт РА (октябрь 2023) и НКР (апрель 2023).

ЭР-Телеком — это телекоммуникационная компания, предоставляющая услуги широкополосного доступа в Интернет, телефонии, цифрового ТВ и всё сопутствующее, владелец бренда ДОМ.РУ. Тикер: 🌐📺 Сайт: https://ertelecom.ru/

( Читать дальше )

В статье мы рассмотрим все «за» и «против» инвестиций в акции сейчас. Безусловно, быть акционером, быть частью развивающейся компании – интересно. Но акции это всегда вопрос цены. Мы же не спорим, что Ferrari хорошая машина?

Мы делаем обзоры компаний, рынков, недвижимости. Ищем инвестиционные идеи, и делимся с вами без смс, регистрации, и платных курсов

---

Аргументы «против»

Высокие ставки и перспективы их длительности

Когда процентные ставки высокие – стоимость активов снижается. Это классика экономической теории, т.к. денег становится меньше и они дороже. ЦБ несколько раз за последний год менял прогноз по инфляции и уровне ставок. И каждый раз – в худшую сторону. Последний намек обрушил индекс гос.облигаций

Высокая вероятность роста налогов

Это касается как бизнеса (налог на прибыль), так и физ.лиц (НДФЛ). Рентные доходы (в т.ч. налог на недвижимость) пока не сильно бьют. При этом, налоговая нагрузка уже росла

( Читать дальше )

Жил-был в глубине джунглей Вьетнама маленький паровозик, который верил в себя. Все знают, что было дальше, а у нас тут маленький выпуск облигаций от производителя паровозиков. Синара-ТМ прямо сегодня возвращается на биржу, чтобы одолжить у инвесторов денег на новые локомотивы.

Давно не смотрел их выпуски, последний обзор был в ноябре 2022 года. Пора освежить в памяти. А то одни строители: Глоракс, ЛСР, Сэтл, Легенда… Да, тоже отличные компании, но вот машинистов на бирже меньше, чем прорабов, надо проверить. Ждём скоро ещё большее количество новых выпусков от разных эмитентов, не пропустите.

 

Объём выпуска — 5 млрд. Ориентир купона: 16,5-17,07%. Оферта через 2 года, без амортизации. Купоны ежемесячные. Рейтинг A от АКРА (февраль 2024).

СТМ — машиностроительный холдинг, специализирующийся на производстве и обслуживании разной ж/д техники. Компания входит в Группу Синара, которая объединяет предприятия, специализирующиеся, помимо машиностроительного направления, на строительстве жилья, оказании финансово-банковских услуг, агробизнесе, энергобизнесе, индустрии туризма и отдыха. Тикер: 🚂🚃 Сайт: https://sinaratm.ru/

( Читать дальше )

1 апреля, значит у тебя спина белая, а мне пора подводить итоги марта! Ежемесячно я пишу отчёт о том, что произошло по финансам и другим моментам. Напоминаю: я начал копить на квартиру в Сочи в июле 2021. 33 месяца позади. Погнали!

Некогда объяснять, подписывайтесь на мой телеграм-канал. Почему нет, если да. Всё-всё, приступаем к отчёту.

Инвестиции

Было на 1 марта 3 259 497 ₽:

• Депозит: 1 047 471 ₽
• Биржевой: 2 212 026 ₽

Ездил закрывать сезон в Степаново, а там упал в сугроб и нашёл 123 000 рублей, которые решил проинвестировать. Также получил 25 000 кэшбэка за февраль, их тоже туда же. Ну и пришли 52 000 рублей вычета по ИИС, их я за пополнение не стал считать, но они тоже пошли в ход. Всего вышло 148 000 + 52 000.

Покупал всё хорошее, ничего плохого не покупал. Не уверен, что стоит это видеть, но всё же:

( Читать дальше )

До конца года Сбербанк намерен закрыть сделку по покупке банка ВТБ, а потом поглотить его. Сделка будет оплачена деньгами, доп.эмиссия не требуется

Пост-первоапрельская шутка; не является новостью

• Капитализация ВТБ на последний торговый день составила ₽1,1 трлн• Чистая прибыль Сбербанка за 2023 – ₽1,5 трлн

«Ахах, мы их купим за 9-месячную прибыль, почему бы нет? На очереди Газпром» – сообщил Герман Греф на условиях анонимности

По словам аналитика Альфа банка, сделка выгодна для всех сторон:

• ВТБ получит современную инфраструктуру Сбера и станет прибыльным не только в нечетные годы

• бюджет, как основной акционер, получит ₽1 трлн и самое главное — отпадет необходимость регулярных докапитализаций

• акционеры ВТБ будут обращены в новую веру Сбера с позитивной зеленой энергетикой

Банк Открытие [которого ВТБ поглотил в 2023 году — прим.] в спешном порядке отменил заказ на синие вывески ВТБ и оформил новый – на зеленые вывески Сбера. По внутренней информации, заказ оплачен уже картой Сбера

( Читать дальше )

#25 за неделю 25-31 марта

Мы делаем обзоры компаний, рынков, недвижимости. Ищем инвестиционные идеи, и делимся с вами без смс, регистрации, и платных курсов. По воскресеньям — саммари всей недели

---

🚀IPO

Под разным углом и разным соусом посмотрели на Европлан. Как нам кажется, многие обзорщики незаслуженно забыли, что Европлан уже был на бирже, а затем некрасиво ушел. С таким риском обоснованность премии к оценке в сравнении с другими компаниями – ну такое…

А бизнес как бизнес – супер! Обо всем писали здесь, нам компания очень нравится. И мы участвовали в IPO

( Читать дальше )

Биткоин и индекс Мосбиржи снова растут после коррекции, рубль стабилен, московская недвижимость вторую неделю подряд не растёт, начинается дивидендный сезон. Прошло IPO Европлана, разместилось много новых выпусков облигаций, а я пополнил портфель новыми активами и рассказал о самом интересном, что произошло за неделю. 

Это традиционный еженедельный дайджест, который выходит в моём телеграм-канале, на который приглашаю обязательно подписаться, чтобы ничего не пропускать, там много интересного.

Курс рубля почти не изменился

Рубль за неделю незначительно укрепился. Курс изменился с 92,79 до 92,48 рубля за доллар.

И так узкий коридор стал после выборов ещё уже. Сегодня курс такой же, как в июле 2023 года. Я в любом случае, продолжаю смотреть на замещайки и юаневые облигации, но в марте я покупал Славянск ЭКО. В апреле посмотрим.

( Читать дальше )