Прошлый пост приняли слишком близко к сердцу некоторые хомяки, так вот:

«ваши ожидания — ваши проблемы» © Великий футболист РФ

А сейчас, я просто напишу тех, к кому прислушиваюсь (не копирую, господи, даже это приходится объяснять) при формировании своего мнения и поиска новой инфы о той или иной компании, отрасли:

Максим Орловский — да, человек-туман, максимум что вы от него услышите — «Сбер неплох». Однако, именно он всегда верно и практически вовремя угадывает, нет, аргументирует и оказывается правым в векторе развития и настроений на рынке. Особенно обожаю как он попускает Тихонову на РБК, а ту корежит, не нравится его мнение.
Дмитрий Черемушкин — хороший блог на Ютуб, правда смущает тот факт, что приглашенные гости иногда оказываются инфоцыганами. Однако сам он мной не был замечен в продаже гавнокурса или рекламы лоховозок, а лично его курс я не могу судить, хоть он и обещает в нем детальный разбор отчетов компашек.
БКС — да-да, несмотря на их просто заоблачные цели по некоторым акциям, их стримы — это уникально для РФ рынка, когда они отвечают на любые вопросы в прямом эфире. Стратегии БКС могут быть спорными, но они открыты и аргументируют ее, ну а короткий выпуск Без плохих новостей с событиями на следующую неделю — то что надо в субботу

( Читать дальше )

Вчера публиковал список компаний и на сколько они упали https://smart-lab.ru/blog/1057582.php с мая по сентябрь из секторов: нефтегазового, финансового, магазинов, ресурсов и IT-компаний. Сегодня продолжу этот список по секторам: телекоммуникации, девелоперы и недвижимость, энергетика, напитки и агропромышленность, перевозки, здравоохранение. В списке не все компании, но самая ликвидная их часть — почти все.

Сначала в виде таблицы-картинкам, а ниже тоже самое в текстовом виде.




( Читать дальше )

Не хочешь выбирать акции самостоятельно, фонды в помощь, упаковывают список акций в паи и за условные 10 рублей, можешь набрать целый пакет дивидендных фишек в свой портфель. Давайте посмотрим на фонд дивидендных акций от УК Т-Капитал (Тинькофф), что внутри, какие расходы  за управление и стоит ли инвестировать, поехали!

Формирую капитал из дивидендных акций, показываю все свои сделки, делюсь своим опытом инвестирования, более подробно обо всем в моем телеграм-канале, подписывайтесь.

Состав и структура

Фонд соответствует индексу Tinkoff Russian Stock Dividend Total Return Index. Это такой индекс, который считает совокупную доходность (капитализация + доход от реинвестирования дивидендов).

Состав фонда

Лукойл, НЛМК, Татнефть, Икс 5, Транснефть-п, МТС, Сургутнефтегаз-п, Роснефть, Сбербанк, Газпром нефть, Алроса, Русагро, ММК, Башнефть-п, Северсталь, Банк Санкт-Петербург, НОВАТЭК, Магнит, Московская Биржа, НоваБев Групп, Совкомбанк, Позитив, ФосАгро, Мать и Дитя, Whoosh, Ростелеком-п, Ленэнерго-п, ЮМГ, HENDERSON, Группа Черкизово.

( Читать дальше )

Очередное заседание ЦБ РФ по ставке будет в пятницу, 13 сентября. Как и большинство, я ожидаю, что ставку либо повысят, либо оставят на том же уровне. О снижении ставки пока говорить рано, хотя темпы выдачи кредитов и ипотеки существенно замедлились, а недельная инфляция оказалась нулевой. Понятно, что из-за высокой ставки рынок акций находится под давлением. Но давайте посмотрим, бизнес каких компаний из-за высокой ставки оказывается чрезвычайно прибыльным – значит, их акции можно смело покупать в долгосрок, пока они стоят максимально дёшево.

Сбербанк (и в целом банки)

Сбер, впрочем, как и любой другой банк, находится в плюсе от высокого ключа, т.к. в него активно закачиваются депозиты, которые можно прибыльно инвестировать. Больше активов – больше прибыли. Конечно, остаётся риск недополучения прибыль из-за замедления кредитования, но причина высокой ключевой ставки – не монетарная, поэтому кредитование слишком сильно не замедлится.

Отмечу, что банки оказались в уникальной ситуации, когда любое движения ключа пойдёт им на пользу. Главное – следить за долей плохих кредитов (при высоком ключе просрочки вырастают) и за резервами.

( Читать дальше )

📊 Отчет Инарктики за первое полугодие 2024, на первый взгляд, может показаться очень сильным и внушающим оптимизм. В самом деле, там есть чему порадоваться!

👍 Выручка выросла на 41% г/г на фоне увеличения продаж на 20% в натуральном выражении, а также, повышения цен на продукцию. Инарктика — понятная проинфляционная история, схожая с Черкизово , но с одним важным отличием: спрос на красную рыбу менее эластичен, чем на мясо. Но сейчас, в условиях растущих доходов населения, со спросом проблем нет.

👍 Скорректированная EBITDA прибавила 17% г/г.

👍 Свободный денежный поток увеличился в4,1 раза, а чистый долг снизился на 47%. Соотношение ND/EBITDA упало с 1х до 0,4х. Сокращение долговой нагрузки в условиях высокой ставки — сильный козырь и страховка от снижения маржинальности.

❗️ На фоне отличных результатов, режет глаз чистый убыток в 1,4 млрд руб. против прибыли в 8,6 млрд руб. годом ранее. Что же произошло?

☠️ В отчете мы видим строчку прибыли от переоценки биологических активов, где вместо прибыли в 3,1 млрд руб. годом ранее образовался чистый убыток в 8 млрд. В нашем случае — это не стандартная бумажная переоценка, на которую можно закрыть глаза, а следствие реального снижения биомассы на 50%. Если простыми словами, то половина выращенной рыбы просто умерла! И сейчас это главная проблема.

( Читать дальше )

НАСТРОЕНИЕ РЫНКА – Никаких изменений — вбок или вниз пока ставку не начнут снижать. По ставке появилась интересная версия — как обычно мы-то «бестолковые» уже по привычке размышляем — и зачем нам эту ставку повышают? Но последние заявления руководства ЦБ кажется мне, что проясняет ситуацию — было конкретно сказано «объемы кредитования не уменьшаются а вы (это мы) смотрите не туда совсем в своих прогнозах». Понятно, что придется посмотреть — совсем туда, то-есть на эти самые объемы кредитования ЦБ. Вроде все знаем, что ставка ЦБ (ключевая ставка) — это процентная ставка, под которую Центральный банк страны выдаёт кредиты. И понимаем что проценты по ставке это прибыль ЦБ которая в конечном итоге попадает в бюджет, так-же понимаем что для пополнения бюджета (а это сейчас крайне важно) — 18% значительно лучше чем например 8% (как это было в конце 2022 и начале 2023гг), объемы этого кредитования огромны, прибыль понимаем, что соответствующая. Делаем простой вывод (раз уж нам не просто подсказали а конкретно носом ткнули — куда смотреть) — пока не снизятся объемы кредитования — ставку ЦБ снижать не будет, смысла нет пока деньги идут (я бы сказал «на халяву»). Объемы кредитования показаны на графике (по июнь, дальше пока данных нет).

( Читать дальше )

1) Дивиденды по акциям в сумме 17059 руб (уже с вычетом НДФЛ):
🔹Транснефть — 3563 руб
🔹Сургутнефтегаз (обычки) — 665 руб
🔹Сургутнефтегаз (префы) — 12831 руб

Рекомендованные и планируемые к выплате в ближайшее время дивиденды (от компаний, находящихся в моем портфеле): Новатэк, Северсталь, Фосагро, Алроса, Татнефть, Черкизово, Газпром нефть, ММК, Яндекс, Ростелеком. 

Стоимость портфеля акций составляет 2 млн 108 тыс руб. 

2) Купоны по облигациям в сумме 2824 руб (без вычета НДФЛ, так как они поступают на ИИС в Тинькофф):
🔹М.Видео выпуск 2 — 141 руб
🔹Европлан 001Р-01 — 18 руб
🔹ГК Самолет выпуск 10 — 136 руб
🔹О, КЕЙ выпуск 3 — 24 руб
🔹ВИС Финанс выпуск 4 — 289 руб
🔹Делимобиль выпуск 1 — 162 руб
🔹ЕвроТранс БО-001Р-02 — 110 руб
🔹ЕвроТранс — 66 руб
🔹Гарант-Инвест 2Р выпуск 5 — 441 руб
🔹Селектел выпуск 3 — 464 руб
🔹Делимобиль 1Р-03 — 112 руб
🔹Сибэнергомаш-БКЗ выпуск 1 — 261 руб
🔹Делимобиль 1Р-02 — 221 руб
🔹ИКС 5 ФИНАНС 003Р-02 — 140 руб
🔹Газпром нефть 003Р-07R — 89 руб
🔹Балтийский лизинг БО-П11 — 62 руб

( Читать дальше )

На российском рынке начинается осенний дивидендный сезон — компании объявляют и выплачивают промежуточные дивы по итогам первых нескольких месяцев 2024.

💰В сентябре целый ряд российских компаний (крупных и не очень) закроют реестр и выплатят дивиденды своим акционерам. Собрал все ключевые сентябрьские дивы в одной статье — давайте заглянем в свои портфели и проверим, от кого ждать приятного звона монет в самые ближайшие недели.

Чтобы не пропустить самое интересное, подписывайтесь на телеграм-канал с авторской аналитикой и инвест-юмором.

💰Итак, кто заплатит дивиденды в сентябре?

💎MDMG Мать и дитя

● Дивы на акцию: 22 ₽
● Дивдоходность: 2,66%
● Купить до: 6 сентября

MD Medical Group («Мать и дитя») буквально только что объявила промежуточный дивиденд за 6 мес. 2024 с дивдоходностью 2,6%. В июне сеть медклиник выплатила дивы за 2023 год в размере 141 ₽. Поздравляю держателей.

💎CHMF Северсталь

● Дивы на акцию: 31,06 ₽
● Дивдоходность: 2,5%
● Купить до: 9 сентября

Череповецкие металлурги выплатят промежуточный дивиденд за 1 полугодие 2024. Напомню, что в июне Северсталь уже радовала держателей дивами, и на тот момент доходность была выше 12%.

( Читать дальше )

Обзор от 30.08.2024Компания отчиталась по итогам 1 полугодия 2024 года.

Производственные и операционные показатели

Рекордные за всю историю продажи. За полугодие реализовали 16,3 тыс. тонн рыбы. А вот объем биомассы на конец полугодия значительно снижается. Это не очень хорошо.



-7,7 млрд руб. переоценки биологических активов. Вот что говорит сама компания об этом:

Биологические риски, повлиявшие на все компании аквакультуры, работающие в Норвежском и Баренцевом морях, и изменения цепочек поставок, характерные только для России, оказывают негативное влияние на объем биомассы в воде, что отражается на показателях компании.

1. Сработал фактор сезонности. В 1 полугодии стабильно видим снижение биомассы на фоне невысокого роста биомассы в зимнее время.
2. Изменение цепочек поставок сместило зарыбление в 2023 году вперед.
3. Сверхнормативный отход: чистые потери биологических активов 2,42 млрд руб. против 0,1 в прошлом году. Это связано с аномально низкими температурами в Мурманской области в январе-марте 2024 года, а также с высокой интенсивностью инвазии вши и повреждения медузами. Мы спросили компанию насчет возможности купировать подобные риски, но, к сожалению, невозможно — подогреть воду в океане физически нереально, а борьба с вшой и так ведется.

( Читать дальше )

Медикал Груп — 22р 2,64% купить до 06.09
Северсталь — 31,06р 2,44% купить до 09.09
ММЦБ — 5р 3,48% купить до 13.09
ТГК-14 — 0,00046р 4,42% купить до 16.09
Яндекс — 80р 2,06% купить до 19.09
ФосАгро — 117р 2,27% купить до 19.09
Диасофт — 45р 0,92% купить до 19.09
Черкизово — 142,11р 3,23% купить до 26.09
Ростелеком ап — 6,06р 8,29% купить до 26.09
Ростелеком — 6,06р 7,65% купить до 26.09
Ашинский метзавод — 77р 50,82% купить до 26.09
Банк СПБ ап — 0,22р 0,42% купить до 27.09
Банк СПБ — 27,26р 7,58% купить до 27.09
ТНС энерго Ростов-на-Дону ап — 0,10р 5,79% купить до 30.09
ТНС энерго Ростов-на-Дону — 0,10р 3,10% купить до 30.09
ТНС энерго Марий Эл ап — 1,58р 2,63% купить до 30.09
ТНС энерго Марий Эл — 1,58р 2,58% купить до 30.09
ТНС энерго Воронеж ап — 7,88р 5,18% купить до 30.09
ТНС энерго Воронеж — 7,88р 1,6% купить до 30.09
АКБ Авангард — 34,70р 4,69% купить до 01.10
ТНС энерго Кубань — 20,15р 4,21% купить до 03.10
Инарктика — 10р 1,46% купить до 03.10
Займер — 12,02р 7,20% купить до 03.10
НКХП — 30,43р 3,83% купить до 04.10

( Читать дальше )