форекс

Друзья, прокомментировал «Ведомостям» тему расчетов с Китаем: www.vedomosti.ru/finance/articles/2024/08/15/1055839-vlasti-aktivno-ischut-zamenu-valyutam-v-transgranichnih-raschetah?shared_token=d402b37e56a22e55ff4f52ec7e504432cacd981f 

Пойдут у России с Китаем расчеты бартером, ЦФА и криптой? Или фиатные валюты устоят? Кто что думает? 

Добрый день, инвесторы!

ЮГК делится новостями: центробанки отказываются от доллара и юаня в пользу золота, сообщает NikkeiAsia

📈 На фоне усиления геополитической напряженности и глобальной экономической неопределенности центробанки продолжают диверсифицировать свои резервы, продолжая покупать золото, известного своей редкостью и независимостью от конкретных национальных или корпоративных кредитных рисков.

💲 Доля доллара в мировых валютных резервах значительно снизилась с более чем 70% в начале 2000-х годов до 58,9% и сейчас находится на историческом минимуме. Валюта Китая также имеет тенденцию к снижению.

💸 Юань, который увеличил свою долю после включения в корзину специальных прав заимствования (СДР) МВФ в 2016 году, также снижается. В конце марта китайская валюта составляла 2,2% мировых валютных резервов, что на 0,7% пункта ниже недавнего пика в марте 2022 года.

К слову, чистые покупки золота мировыми центральными банками в 2022 и 2023 году превышали рекордные 1000 тонн.

🚀 Goldman, Morgan, Bank of America увеличили позиции в BTC-ETF во 2кв — форма 13F. 

⚡️ Fidelity изучает токенизацию, может запустить соответствующие новые продукты. 

✅ Майнер Marathon Digital увеличил объем размещения конвертируемых бондов до $300 с $250 ранее запланированных. На привлеченные средства купил BTC на баланс. 

Долгожданный крипто-проект семьи Трампов, анонс которого ожидается в ближайшие недели, будет связан с цифровой недвижимостью - заявил Эрик Трамп.

Рынок учитывает все. Его реакция на релиз данных по июльской инфляции в США показывает, что ФРС пора проявлять беспокойство по поводу других показателей. На фоне падения потребительских цен ниже 3% впервые за три года деривативы снизили шансы резки ставки по федеральным фондам в сентябре на 50 б.п с 50% до 35%. Вряд ли цифры по PCE и CPI способны их изменить, а вот занятость может это сделать. И это обстоятельство позволяет говорить о неустойчивости позиций EURUSD.

Приглушенная реакция рынка на снижение потребительских цен до 2,9% и базовой инфляции до 3,2% в годовом исчислении убеждает, что главным страхом инвесторов стала рецессия в экономике США. Если бы еще и индекс CPI подрос, можно было бы рассуждать о стагфляции и требовать от Федрезерва агрессивного снижения стоимости заимствований. Пока же центробанк настроен на резку ставки по федеральным фондам на 25 б.п до 5,25% в сентябре и ждет новых данных по рынку труда США.

По словам главы ФРБ Чикаго Остана Гулсби, одного из главных «голубей» FOMC, на фоне прогресса в области инфляции и разочаровывающего отчета о рабочих местах, он все больше беспокоится по поводу американской занятости, чем по поводу возращения цен к росту.

В среду валютный рынок, наконец немного начал сходиться (хотя скорее это уже вчера вечером нарисовалось), официальные курсы Банк России:

🟢CNYRUB – 12.0672 (+0.4%)
🟢USDRUB – 90.5 (-2.9%)
🟢EURRUB – 100.3 (-0.2%)

Кросс-курс USDCNY по этим данным снизился до 7.46 юаня за доллар, что на 4.4% выше курса оффшорного юаня.

Инфляция… Недельная  инфляция 0.05% н/н, 5.11% с начала года и 9.07% г/г – скорее негативный намек, учитывая обычную дефляционность августа, но посмотрим дальше.

• Среднесрочная тенденция: в лонг. Максимальное скопление объемов среднесрочной тенденции расположено в диапазоне, по котировкам 1.27600-1.27740. В настоящий момент по паре совершаются инвестиционные операции выше, указывая на силу покупателей.

• Область выгодных цен на покупку с точки зрения маржинального обеспечения, располагается между зонами 1/4 и 1/2 построенными от максимума 13.08.2024.

• Котировка верхней границы зоны 1/4 — 1.27972.

• Котировка верхней границы зоны 1/2 — 1.27212.

• Внутридневные цели: обновление максимумов от 13.08.2024- 1.28732.

• Среднесрочные цели: тест нижней границы НКЗ-1.29682.