Гэпы

Приветствую, коллеги, инвесторы!

Сегодня делюсь результатом важной и, без преувеличения, переломной работы. Я полностью пересобрал свой торговый портфель стратегий — и хочу рассказать, почему я на это пошёл, как именно работал и чего в итоге добился.

📍 Что стало триггером?

Основной причиной стал гэп на открытии рынка. Сама по себе ситуация не критичная — сделка была плюсовая, но вот характер этого гэпа заставил задуматься. Он возник под влиянием внешнего новостного фона и действий администрации президента США — и рынок открылся значительно ниже моего стоп-лосса.

Формально — обычная рабочая ситуация. Но я впервые всерьёз задумался, как минимизировать подобный риск, особенно если он возникает на фоне ночного переноса позиций.

🧠 Предыдущий портфель

До этого я торговал на протяжении 2.5 лет с хорошими результатами. В портфеле было три трендовые стратегии:

• Nasdaq

• S&P500

• Золото (циклическая модель)

Портфель показывал стабильную доходность, с допустимыми гэпами — как в нужную сторону, так и против. Но масштаб последнего случая стал сигналом: нужны изменения.

( Читать дальше )

Вот простые цифры для индекса Мосбиржи



Первый столбец

Голубой цвет: закрытие 18:50 сегодня к 18:50 вчера по знаку противоположно открытие 9:59:59 сегодня к 18:50 вчера;
Фиолетовый цвет: закрытие 18:50 сегодня к открытию 9:59:59 по знаку противоположно открытие 9:59:59 сегодня к 18:50 вчера;

Второй столбец

Зеленый цвет: большой рост открытия 9:59:59 сегодня к 18:50 вчера;
Красный цвет: большое падение открытия 9:59:59 сегодня к 18:50 вчера;

и эти динамики с 19:05 противоположны изменению предыдущего дня.

Вот гэпы марта индекса Мосбиржи в 9:59:59 против закрытия предыдущего дня (18:50)

	Итог 18:50	Гэп 9:59:59 против движения накануне
03.03	-1.71%
04.03	3.05%	1.78%
05.03	0.68%
06.03	-1.71%	1.00%
07.03	-1.27%	0.68%
10.03	1.07%	1.82%
11.03	0.00%	0.24%
12.03	-0.53%	0.48%
13.03	-1.96%
14.03	2.35%	1.18%
17.03	1.57%
18.03	0.38%
19.03	-0.85%	1.35%
20.03	-0.21%	0.25%
21.03	?

Кто «виноват»? Конечно политика Трампа к перемирию в СВО и связанные с этим ночные новости.

Всем среда! Выпуск 358

 

На финансовых рынках за последние время наблюдалось пару неплохих гэпов, поэтому стоить вспомнить, что это вообще такое. ГЭП или, простыми словами, разрыв — это рыночное явление, когда новую торговую сессию финансовый актив начинает с котировки, существенно отличающейся от котировки закрытия предыдущей торговой сессии. Это может привести к серьезным последствиям так в частных случаях разница может быть болезненна. Происходит это из-за резких новостей вне торговых сессий.

 

К примеру, на этих выходных нам впаяли очередной пакет санкций, вроде 15й. или 29й. это уже не так важно. А вот если б это было важно, и кому-то еще от этих санкций было страшно, то в понедельник рынок открылся бы сильным гэпом вниз. Но последняя существенная страшилка в виде отключения НКЦ от доллара, что другими словами перекроет расчет по долларам на MOEX, миновала. Да и наши фондовые индексы начали корректироваться еще в преддверии праздничных выходных в ожидании санкцийонного негатива.

( Читать дальше )

Период объявления, утверждения и проведения дивидендных выплат за 9 месяцев в самом разгаре, и, как всегда, хочется и дивиденды получить и на гэпах закрытия реестров не потерять. А самое интересное, что это возможно. В этой статье мы расскажем, на каких компаниях можно заработать на дивидендах и минимизировать риски.

1. Основная идея

Напомним, что сперва компания объявляет на e-disclosure.ru дату проведения совета директоров с пунктом в повестке собрания о распределении прибыли в форме дивидендов (за пару дней до совдира). Потом проводится совет директоров, на котором дивиденды рекомендуют. Далее публикуется протокол собрания и назначается ВОСА на утверждение дивидендов (как правило дивиденды одобряют, но бывают и исключения), а так же утверждается дата закрытия реестра, после которой происходит выплата дивидендов в очищенной форме (без налога).

Отметим, что на большое количество ликвидных компаний есть фьючерсы – договоры на продажу акций по фиксированным ценам. Фьючерсы могут образовывать «дивидендную бэквордацию»: начинать стоить дешевле акции на сумму дивидендов, а после закрытия реестра вновь равняться цене акции (с учетом лотности).

( Читать дальше )

Не все рынки функционируют круглосуточно.
Периоды, во время которых торги не проводятся, на графиках не отображаются. Соответственно, например, для рынка российских акций за баром, закрывшимся в 18:45 предыдущего дня (на срочном рынке торги заканчиваются в 23:50), сразу последует бар, начинающий отсчет своего интервала с 10:00 нового дня. Но, поскольку жизнь с закрытием рынков не останавливается и в глобальном мире финансов продолжают происходить различные события, утренние настроения трейдеров могут сильно отличаться от вчерашних. В результате цена открытия нового дня может существенно отличаться от цены закрытия дня предыдущего. В этом случае на графике образуется заметный ценовой разрыв: резкий переход цены на новый уровень без промежуточных сделок, который принято называть гэпом.


( Читать дальше )

Кто и зачем закрывает гэпы за такие деньги? В понедельник и вторник отпадали на новости про пятницу. Вчера биржу тянули вниз закрывать гэп открытия 25 февраля по IMOEX. Сегодня с утра закрыли этот гэп, перекрыли на 3 копейки, и тут же рванули вверх, отскочив по Сберу на 2.33% за следующие 10 минут. И нет бы остановиться вчера в 1 рупь 30 копеек от закрытия гэпа — нет, сегодня с утра закрыли полностью. Кто и зачем это делает? Зачем тратится такое баблище?

P.S. И да, это не толпа — толпа не умеет перекрыть ключевую точку полугодовой давности на графике на три копейки и отскакивать.

Автор: Джеффри Кеннеди

Признаками нестабильной рыночной среды являются ценовые разрывы (гэпы). Ценовой разрыв образуется, когда диапазоны двух ценовых баров не перекрываются, что приводит к появлению свободного пространства на вашем графике. Ценовые разрывы дают нам много информации, а также являются высоконадёжными торговыми установками.

Когда образуется ценовой разрыв, цены как правило пытаются его закрыть. Цены стремятся стереть его, заполнив свободное место на вашем графике. Когда это происходит, мы можем рассмотреть возможность, установку закрытия разрыва.

Когда разрыв нисходящий, сперва я определяю диапазон бара, предшествующего разрыву. Следующим шагом является определение цены для входа в этом диапазоне. Это может занять один торговый день или несколько недель. Ключевой момент здесь быть терпеливым, наблюдать и ждать.



( Читать дальше )

Сценарий 1, резкий отскок и затем продолжение спуска с обновлением лоёв понедельника.
Сценарий 2, флэт от недели в узком диапазоне у текущих, тогда вернёмся к максимумам и даже выше.

А утренние гэпы то действительно уменьшились ...
Слава Московской Бирже.
Я раньше чаще одну из ног купленного стрэддла фиксил на утреннем гэпе.
А сейчас вот сняли с довольствия и лишили удовольствия.