ИНВЕСТИЦИИ

🏠 Группа ЛСР опубликовала финансовые результаты по РСБУ за I полугодие 2023 года. Результаты получились феноменальные, даже если допустить то, что сравнивать финансовые показатели с провальной серединой прошлого года не совсем корректно по объективным причинам, то та же чистая прибыль за I полугодие 2023 года является абсолютно рекордным показателем для компании и перекрывает предыдущие года с лихвой (спасибо раздутым ценам на квадратные метры и за хитрую ипотеку от застройщиков). Перейдём к основным показателям эмитента:

▪️ Выручка: 24,8₽ млрд (+551% г/г)
▪️ Чистая прибыль: 21,1₽ млрд (+2344% г/г)
▪️ Валовая прибыль: 22,7₽ млрд (+908% г/г)

Как вы понимаете цифры космические и можно смело утверждать, что застройщики после провального начала 2022 года приспособились к реалиям рынка и начали извлекать весомую прибыль. Стоит также отметить, что у компании сократился краткосрочный долг более чем в 2 раза (40₽ млрд, учитывать 8 млрд, которые предназначались инвесторам уже не стоит, дивиденды были выплачены), а долгосрочные наоборот выросли в 1,5 раза (93₽ млрд), но разница всё равно ощутимая, эмитент старается сокращать долговую нагрузку.

Что произошло с РФ рынком за прошедшую торговую сессию?

$LKOH — сегодня акция дошла уровня сопротивления, который приходится на 5660, от которого акция нарисовала свечу с фитилем сверху, что является медвежьим знаком. 

Но и сильно ниже акция не ушла. Поэтому отсюда легче всего будет вывести условия торговли.

Пока Лукойл находится ниже 5660, все, чтобы он не нарисовал будет считаться Медвежьим знаком. 

$ROSN — акция на часовом графике пробила вниз трендовый уровень поддержки, что говорит о слабых покупателях.

Поэтому пока акций находится ниже 492 с большей вероятностью будет идти ее коррекция.

Потенциально акция может сходить до поддержки, которая приходится на уровень 486.

$GAZP — Газпром сегодня доходил до уровня поддержки, от которого он рисовал свечи с фитилями снизу, что является бычьим знаком.

Уровень поддержки приходится на 170, а текущая цена Газпрома 171.6, что говорит нам о достаточно сильном отскоке акции.

Я регулярно сталкиваюсь с такими вопросами, и когда слышу разного рода размышления, мне вспоминается один уважаемый персонаж.

Знакомьтесь:

Его основная деятельность — ждать. Это — и хобби, и работа. Сидеть неспешно, размышлять о жизни и просто ждать, ничего не делая.

Почему он уважаемый? Я его уважаю, потому, как он не спешит и 100 раз подумает перед тем, как что-то сделать. А значит, он практически не совершает ошибок. Когда у меня возникает желание быть чуть осторожнее в боязни не совершить очередную ошибку, я всегда вспоминаю фразу:

“Покажите мне человека, который не ошибся ни разу в жизни, и я покажу вам человека, который ничего не достиг”. Джоан Коллинз

Так вот у ждуна есть отрицательная черта — он настолько много думает и размышляет, что зачастую вообще ничего не делает.

Крупнейшие технологические компании Alphabet 👨‍💻 и Microsoft 🖥️ пообещали тщательно контролировать расходы, несмотря на предстоящий резкий рост затрат на искусственный интеллект.

После недавних масштабных сокращений персонала обе компании заявили о приверженности более рациональному подходу к затратам.

📉 Alphabet сократила почти 9000 работников за последние 3 месяца. При этом общая численность персонала выросла на 5% и составила 182 тыс. человек.

Благодаря жёсткому контролю расходов операционная маржа Alphabet повысилась до 35% с 30% кварталом ранее. Рост рентабельности обеспечило и снижение амортизационных отчислений.

💰 Выручка Alphabet выросла на 7% до 74,6 млрд долларов, превысив ожидания в 72,8 млрд долларов. Чистая прибыль составила 18,4 млрд долларов, значительно больше прогнозируемых 16,9 млрд долларов.

📈 Microsoft также опередила ожидания по выручке и прибыли, несмотря на замедление роста облачного сервиса Azure. Клиенты оптимизируют расходы на облака в условиях неопределённости.

По данным ЦБ, в июне сохранился достаточно высокий рост потребительского кредитования — 607₽ млрд (2,1% м/м и 17,3% г/г, месяцем ранее 584₽ млрд), что обусловлено сохранением высокой потребительской активности (которую сейчас пытаются погасить повышением ставки и ужесточением лимитов на выдачу), а также более мягкой кредитной политикой банков. Более 60% прироста портфеля приносит ипотека (362₽ млрд, 2,4% м/м), но самое интересное, что основным драйвером в этом кредитовании стала рыночная ипотека(11%), а не с господдержкой (6%). Можно выделить несколько причин такого смещения спроса:

🏗 Существенная разница в ценах на жилье на первичном и вторичном рынках, где-то дисконт достигает 20-30% за счёт «выгодной» ипотеке от застройщика под 0,1%. Возможность купить квартиру с готовым ремонтом и мебелью, ещё и с дисконтом, делает вторичку привлекательнее.

🏗 Желание запрыгнуть в последний вагон перед повышением ставок (которое произошло в июле).

🏗 Первоначальный взнос ужесточили по таким кредитам с 01.06.2023 (первоначальный взнос заёмщика для неприменения надбавок должен составлять не менее 20% с 1 июня 2023 года, не менее 30% — с 1 января 2024 года).

В данном видео проводится технический анализ Нефти, марки Brent по методу волн Эллиотта и пропорций Фибоначчи на 25.07.2023 г.

Больше информации в Telegram-канале: t.me/simplewaves_trading

Решил сделать экспресс-скрин результатов за почти 5 лет инвестирования. Есть забавный скрин где я сравнивал доходность с фондами финекс: 

Так вот фонды в 2022 сошли с дистанции(( Так что индексно инвестировать может и легко, но не всегда весело.

В целом, медленно и уверенно портфель прошел кризисный момент. Спустя 5 лет я уже не смотрю каждый день на свои акции и вообще в целом мне стало достаточно пофиг, что с ними происходит в моменте. Есть долгосрочные идеи под которые бумаги в портфеле, пока не сломались, держу и потихоньку докупаю 

В июле индикатор бизнес-климата уменьшился до 6,2 пункта, оставаясь вблизи максимальных значений за последние 10 лет. Текущие оценки компаний относительно производства и спроса снизились в большинстве отраслей. Позитивные ожидания предприятий на ближайшую перспективу были более сдержанными по сравнению с июнем.

Инвестиционная активность компаний достигла максимума с 2009 года. Предприятия ожидают дальнейшего роста инвестиций более умеренными темпами.

Ценовые ожидания бизнеса увеличились после их снижения в предыдущие два месяца, однако не превысили средних значений 2021–2022 годов.

Отчет ЦБ по ссылке: cbr.ru/analytics/dkp/monitoring/07_23/

cbr.ru/press/event/?id=16946