Минфин РФ

В ситуации, когда внушительная часть золото-валютных резервов (более $300 млрд) в этом году оказалась заблокированной из-за антироссийских санкций, Минфину РФ ничего не остаётся, кроме как продолжать рекордными темпами привлекать средства на долговом рынке, пытаясь латать дыры в российском бюджете. По итогам трёх аукционов в среду, 7 декабря 2022 года, ведомство Антона Силуанова привлекло в бюджет почти 809 млрд руб. — второй результат за всю историю публичных государственных размещений.

✔️ При этом повышенным спросом у инвесторов пользовались бумаги с переменным доходом, где Минфин смог привлечь 721,5 млрд руб. при спросе 910 млрд руб.

✔️ Из общего объема в 809 млрд руб. почти 93% от этой суммы пришлись на заявки от двух банков. Что это за банки неизвестно, но я думаю все прекрасно понимают, что это два крупнейших отечественных госбанка (Сбер и ВТБ).

🤔 Любопытно получается: в понедельник, 5 декабря, ЦБ «печатает» 1,1 трлн рублей, после чего представляет эту сумму коммерческим банкам в рамках операций РЕПО. И при этом происходит такое совпадение, что два банка направляют львиную долю данного объема денежных средств на выкуп ОФЗ. Чудеса, да и только!

Когда показатели превышают среднеотраслевые по уровню рентабельности активов или по операционной рентабельности, проводится анализ, на что пошли средства: был ли прирост фонда оплаты труда, инвестиций на НИОКР либо просто сверхдоходы потрачены на свои цели и государство от предоставленной льготы не получило ничего

Необходимость закрывать дефицит бюджета вынуждает Минфин к более активным заимствованиям на рынке. По итогам трех аукционов министерство разместило ОФЗ на рекордные более 820 млрд руб. Это стало возможно благодаря агрессивному спросу со стороны банков, которые запаслись ликвидностью у ЦБ. В дальнейшем Минфин может сократить активность заимствований, что позитивно скажется на вторичном рынке.

Подробнее – в материале«Ъ».

Минфин РФ хочет разработать механизмы, которые будут стимулировать российские компании замещать находящиеся в обращении еврооблигации локальными долговыми бумагами, это позволит поддерживать ликвидность долгового рынка, которому нужны торгующиеся инструменты, сообщил журналистам замминистра финансов Алексей Моисеев.

Простое разделение платежей не решает проблему доступа к торгам облигациями, отметил Моисеев. Одна из причин, по которой банки, другие участники финансового рынка, в том числе граждане, покупали евробонды — это доступ к ликвидности: «мало кто собирался сидеть в бондах, которые гасятся в 40-х годах», пояснил он.

«Получается так, что расщепление платежей эту проблему не решает и, к сожалению, только очень немногие выпустили „замещающие“ облигации. Соответственно, мы сейчас думаем в сторону того, как стимулировать компании все-таки в сторону „замещающих“ облигаций, а не расщепления платежей. Потому что для ликвидности долгового рынка и в целом для форматирования балансов участников финансового рынка очень важно не только получать платежи, но еще этими бумагами и торговать. Иначе у нас большая доля ликвидности финансового рынка просто заморожена, что, конечно, довольно плохо. Поэтому думаем в этом направлении», — сказал Моисеев.

К бюджетному правилу вернемся не раньше 2024 года, Путин

Друзья, всем доброго утра! 
Публикуем наш ежедневный финансовый дайджест
на сегодня (27.09.22): 

Правительство доедает резервы: запасы на счетах бюджета рухнули вдвое за 4 месяца

Столкнувшись с резким падением сборов всех ключевых налогов и заморозкой средств ФНБ, правительство России «распечатало» единственный доступный источник резервов — рубли, накопленные на банковских счетах.

Минфин РФ на совещании правительства в августе привел оценку потерь финансового сектора от санкций, сообщило Bloomberg со ссылкой на презентацию и источники. По данным ведомства, заморожены еврооблигации на 4,6 трлн руб. и розничные продукты и депозиты еще на 563 млрд руб. По открытой оценке Центробанка, сумма заблокированных в Национальном расчетном депозитарии ценных бумаг резидентов РФ составляет около 6 трлн руб.

Минфин в своей презентации также привел информацию о заморозке международных резервов на $300 млрд, о чем было известно ранее. Ведомство оценивает падение банковского капитала на 10%, падение капитализации фондового рынка — на 40%. Под санкциями находится 80% активов банковской системы РФ, банки отрезаны от SWIFT и от доступа к оборудованию и программному обеспечению. Ведомство также отмечало, что «практически исчезли» такие инструменты, как хеджирование, деривативы, евробонды и IPO.

Объём Фонда национального благосостояния России за февраль сократился в рублях на 675,16 млрд – до 12,935 трлн руб на 1 марта

Об этом сообщает Министерство финансов РФ.

Какие прогнозы будут на март?