Нафтатранс Плюс

Очередная купонная выплата по выпуску серии БО-01 (ISIN код: RU000A100303), которая пришлась на субботу, была перенесена на понедельник.

Доход, начисленный по ставке 13,5% годовых, составляющий 110,96 за одну облигацию номиналом 10 тыс. и 1 331 520 руб. за весь выпуск объемом 120 млн руб., будет перечислен сегодня в пользу инвесторов.

По итогам первого полугодия, невзирая на кризис, ТК «Нафтатранс плюс» вместе с компаниями-партнерами удалось добиться рекордных показателей выручки.



Выручка ООО ТК «Нафтатранс плюс» во 2 квартале 2020 года составила 2,012 млрд руб., а выручка за последний год, с учетом компаний-партнеров достигла значения более 10,5 млрд руб., что является рекордными показателями. Чистая прибыль по состоянию на 30.06.2020 составляет 21,16 млн руб.

Уровень валовой рентабельности вырос до 8,39%, рентабельность по EBIT составляет 3,14%, по чистой прибыли — 0,61%. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года положительная динамика по выручке достигла уровня 20,9%, по валовой прибыли — 87,6%, по EBIT — 59,6%, по чистой прибыли — 80%.

Подробнее об итогах полугодия в аналитическом покрытии. 

В этом купонном периоде доход инвесторов начисляется по ставке 13% годовых и составляет 2 671 250 руб. за весь выпуск или 106,85 руб. за одну бумагу номинальной стоимостью 10 тысяч рублей.

Напоминаем, что по выпуску серии БО-02 (ISIN код: RU000A100YD8) объемом 250 млн руб. со сроком обращения 5 лет установлен плавающий купон, который рассчитывается с учетом ставки ЦБ (но не менее 13% и не более 15%). По условиям эмиссии компания устанавливает размер купонного дохода ежемесячно, за 7 рабочих дней до начала следующего периода.

В июле 2-й выпуск ООО ТК «Нафтатранс плюс» стал чемпионом среди наших эмитентов по сформированному объему торгов. Общая сумма сделок с участием бондов данной серии составила 47,48 млн руб., что на 9,86 млн больше, чем в июне. Средневзвешенная цена напротив, опустилась на 0,01 п.п., до близких к номиналу 99,69%.

Общий объем торгов на Московской бирже по 17 выпускам наших эмитентов составил 150,6 млн руб., что на 22,3 млн руб. меньше, чем в июне. Самые высокие обороты показали облигации 2-й серии «Нафтатранс плюс» и «Дядя Дёнер», а также выпуск «Юниметрикс».

Активные торги позволили второй серии облигаций «Нафтатранс плюс» подняться к концу месяца выше номинала, однако итоговая средневзвешенная цена все же оказалась ниже 100%. В числе двух выпусков, не успевших преодолеть номинальный порог после коронакризиса, остается и «Леди&Джентльмен Сити-БО-П01», даже несмотря на то, что его котировка выросла за месяц почти на 3%. Однако с учетом привязки купона к падающей ставке ЦБ РФ и рисков, которые инвесторы видят в эмитенте, доходность облигаций сети брендовой одежды lady & gentleman CITY держится на уровне 14% годовых.

Самый большой рост средневзвешенной цены показала сеть бьюти-студий KISTOCHKI. После июньской оферты котировка увеличилась с 96,5% до 101,2% от номинала. Растет в цене и четвертый выпуск «ГрузовичкоФ-Центр»: в течения июля показатель доходил до 108% и выше. При этом котировка облигаций второй серии мувинговой компании снизилась сильнее других выпусков наших эмитентов (на 1,43%) и составила 102,6%, что неудивительно, если брать во внимание приближающееся погашение в ноябре.

Доход инвесторов, начисленный по ставке 13,5% годовых, составляющий 110,96 за одну облигацию номиналом 10 тыс. и 1 331 520 руб. за весь выпуск объемом 120 млн руб. был перечислен вчера в Национальный расчетный депозитарий.

В январе 2021-го по выпуску серии БО-01 (ISIN код: RU000A100303) намечена безотзывная оферта, в рамках которой компания определит ставку купонного дохода на третий год обращения выпуска.

В июне бумаги первого выпуска ООО ТК «Нафтатранс плюс» сформировали оборот на сумму порядка 9,34 млн руб., что на 335 тыс. больше, чем в мае. Средневзвешенная цена не только стабильно держится выше номинала, но и выросла еще на 1,49 п.п., до 101,58%.

В последнее время компания в партнерстве с концерном Shell занимается расширением сети автозаправочных станций. В этом году планируется ввести в эксплуатацию по меньшей мере еще две АЗС.

Совместно с партнерами компания осуществляет деятельность по нефтетрейдингу, хранению и доставке ГСМ в Сибири и центральной России. Доля оптовой торговли в структуре бизнеса планомерно снижается в пользу транспортных услуг и развития сети АЗС, в том числе в сотрудничестве с концерном Shell. В целом, финансовое состояние компании стабильно. Подробный анализ читайте в нашем материале.

Ключевые тезисы:

• Основная деятельность сосредоточена в Новосибирске и Москве. Работу обеспечивают: более 200 ед. техники, 11 АЗС, нефтехранилища общей вместимостью 8,4 тыс. м3 и запасы ГСМ в объеме порядка 25 тыс. тонн.

• Выручка ООО ТК «Нафтатранс плюс» в 1 квартале 2020 года составила 1,45 млрд руб., что на 1,2% меньше показателя за аналогичный период 2019 года.

• Основной рост задолженности компании пришелся на конец прошлого года, когда долг увеличился с 0,98 млрд руб. в 3 квартале до 1,55 млрд руб. в 4-м. Заемные средства были направлены на формирование запасов и предоставление отсрочек клиентам. Экономический эффект от данного вложения отразился на показателях апреля.

Сумма денежных средств, перечисленных компанией в НРД в пользу инвесторов, составила 2 671 250 руб. Текущий купон по облигациям данного выпуска установлен в размере 13% годовых. Его выплата производится ежемесячно из расчета 106,85 руб. на одну бумагу номиналом 10 тысяч руб.

Размер купона компания устанавливает ежемесячно с учетом текущей ставки Центробанка плюс 6%, но не более 15% и не менее 13% годовых.

Напомним, что всего в обращении находятся два выпуска биржевых облигаций «Нафтатранс плюс» на общую сумму 370 млн руб. Объем облигационного займа 2-й серии составляет 250 млн руб. и рассчитан на 5 лет. ISIN код: RU000A100YD8.

Бумаги второго выпуска в июне пользовались высоким спросом во время торгов на Московской бирже — зафиксированный оборот по ним составил порядка 37,6 млн руб., что почти на 24,4 млн руб. больше, чем в мае. Средневзвешенная цена планомерно повышается вот уже 4-й месяц подряд и в июне составила близкие к номиналу 99,7%.

Общий объем торгов в июне скромнее майского на 17 миллионов и составляет 173 млн руб. Лишь по двум выпускам из 17-ти отмечено незначительное снижение котировок, остальные 15 продолжили уверенный рост. Выше номинала по-прежнему торгуются 14 эмиссий.



Прежде всего, отметим рекордсменов: после того, как «Кисточки» успешно преодолели сложный период, вновь открыли все студии сети и прошли плановую оферту в середине июня, средневзвешенная цена по ним поднялась выше номинала и остается в этих пределах.
Бумаги ООО «Кисточки Финанс» (RU000A100FZ0) за 18 торговых дней сформировали оборот почти 9,27 млн руб. (+ 1,16 млн). Котировки выросли на рекордные 8,91 пункта, и средневзвешенная цена достигла близкого к номиналу значения 96,56%.
Также по итогам месяца число лидеров роста котировок вошли облигации сети lady&gentleman CITY. Бумаги ООО «Трейд Менеджмент» (RU000A1014V7), владельца сети, торговались 19 дней. Сумма сделок по ним составила чуть больше 11 млн руб., что всего на 0,78 млн меньше, чем в предыдущем периоде. Средневзвешенная цена отвоевала у кризиса еще 3,05 пункта и достигла значения 94,85% от номинала.

Купонный доход начисляется ежемесячно по ставке 13,5% годовых, установленной до января 2021г. включительно. Общая сумма средств, перечисленных в НРД для выплаты инвесторам составила 1 331 520 рублей. На одну облигацию номиналом 10 тысяч держатели получают доход в размере 110,96 руб.

Свой дебютный выпуск серии БО-01 (ISIN код: RU000A100303), объемом 120 миллионов рублей и сроком обращения 5 лет компания разместила на Московской бирже в феврале 2019 года, оставив за собой право досрочного погашения бумаг путем объявления безотзывной оферты.



На майских торгах бумаги данной эмиссии торговались 17 дней по средневзвешенной цене 100,09% от номинала, что на 1,97 пункта выше результата апрельских торгов. Сформированный торговый оборот уступает апрельскому объему порядка 1,12 миллиона и составляет 9 миллионов рублей.

Напоминаем, что массовое падение котировок наблюдалось в марте этого года и было связано с масштабным кризисом нефтяного рынка, который совпал с эпидемией коронавирусной инфекции. Но, начиная с апреля, средневзвешенная цена по всем эмитентам «Юнисервис Капитал» стабильно растет, постепенно возвращаясь к докризисным значениям.

На одну облигацию ежемесячно приходится по 106,85 рубля купонного дохода. Общая сумма выплат, перечисленная компанией сегодня в пользу инвесторов, составляет 2 671 250 рублей.

Купон переменный, устанавливается с учетом ставки ЦБ РФ + 6% (в рамках от 13 до 15% годовых). Его текущее значение — 13% годовых. Аналогичная ставка установлена на следующий, девятый, купон.

Напомним, что пятилетний облигационный выпуск серии БО-02 (ISIN код: RU000A100YD8) объемом 250 млн рублей топливная компания разместила в прошлом октябре. Облигации данной эмиссии в мае торговались по средневзвешенной цене 99,08% от номинала (+2,71 п.п. за месяц). Вероятнее всего, рост котировок сдерживается текущим кризисом нефтяного рынка. Сформированный оборот по сделкам — 13,2 млн рублей, что почти на 2,77 млн больше, чем в апреле.

Сбор заявок, планы размещений и присвоение рейтинга

• «Ломбард Мастер» планирует начало размещения выпуска коммерческих облигаций серии КО-05 на 11 июня, ставка ежеквартального купона — 20% годовых
• ТК «Нафтатранс плюс» сохранила ставку купона на уровне 13% годовых на 9-й купонный период
• «Легенда» получила рейтинг Эксперт-РА по трехлетним облигациям серии 001Р-02 на уровне «ruBBB-»
• АКРА понизило кредитный рейтинг ФПК «Гарант-Инвест» с «BBB(RU)» до «BBB-(RU)»

Подробнее о событиях и эмитентах на boomin.ru

Следим за объемами торгов в нашем сегменте облигаций: в интерактивном графике, таблице текущих размещений и лучших ценных бумаг по объему торгов, доходности и изменению цен — в ВДОграфе