Нефть

Вчерашний день американские рынки завершили бурным ростом, основные индексы прибавили 3,0-3,5% — мы видели, наверное, самую бычью торговлю с августа. Покупатели тянули котировки вверх с самого открытия, закрытие прошло на максимумах дня.
 
При этом надо отметить, что достойных идей для роста не было. Не следует забывать и то, что вчера в США был выходной и банки были закрыты – то есть в празднике участвовали не все заинтересованные лица.
 
Не считать же драйвером такого скачка воскресные заявления Меркель и Саркози! – как всегда, смутные и лишенные конкретного содержания. К тому же сама Европа начинала день без особого энтузиазма.
 
Таким образом, на горизонте ближайших месяцев мы бы не решились говорить об устойчивости наметившегося движения. На наш взгляд, предстоящая отчетность крупных американских банков (прежде всего, Morgan Stanley, Citigroup и Bank of America) еще способна остановить покупки. То есть, вполне возможно, что скоро мы увидим более привлекательные цены, особенно в наших банках. 


( Читать дальше )

В конце прошлой недели агентство Fitch понизило рейтинг Испании с «АА+» до «АА-» с негативным прогнозом, а также снизило рейтинг Италии с «АА-» до «А+» также с негативным прогнозом, пригрозив при этом срезать рейтинг Португалии до «мусорного» уровня. 
 
На этих выходных встречались лидеры крупнейших европейских экономик Меркель и Саркози и высказались за необходимость рекапитализации банков и необходимость найти «долгосрочное» решение для Греции. Детали этих договоренностей обещали огласить к Саммиту G20 3 ноября.
 
Также была решена судьба первой жертвы долгового кризиса Европы — франко-бельгийской группы Dexia. Бельгийскую часть планируют национализировать, а во Франции создадут новый  банк. Первоначальная реакция рынков на это событие — позитивная. Однако, что будет с рейтингами Франции и Бельгии?
 
В США сегодня празднуют “День Колумба”, фондовые биржи будут открыты, банки будут закрыты — ликвидности на рынке мало. Сильных движений ждать не стоит. 


( Читать дальше )

Исполняющий обязанности министра финансов РФ Антон Силуанов дал новый прогноз дефицита федерального бюджета: согласно стресс-прогнозу Минфина, при цене на нефть в 90 долларов за баррель он составит 2,5% ВВП, при 60 долларах за баррель — 5,4% ВВП, сообщает «Интерфакс».
Силуанов напомнил, что в проект бюджета заложена цена на нефть на 2012 год в размере 100 долларов за баррель, на 2013 год — 97 долларов за баррель, на 2014 год — 101 доллар.
«Если будет цена на нефть на уровне 60 долларов за баррель, то дефицит бюджета у нас будет примерно 5,4% ВВП. Мы не сможем увеличивать объем средств, поступающих в Резервный фонд, будем тратить Резервный фонд. Это будет ситуация, сложная для сбалансированности бюджета», — заявил он.
И.о. министра финансов подчеркнул, что при такой цене на нефть будут рассматриваться возможности оптимизации бюджетных расходов: «Если такая ситуация произойдет, то будем реально работать над бюджетом».
В 2011 году Минфин ожидает нулевой дефицит федерального бюджета РФ

Решил поделиться графиком, который сам нарисовал по минутным данным. Красная линия — индекс РТС, синяя — РТС деленая на BRENT и умноженная на коэффициент. Может кого-то умные мысли посетят...Вывод: скорее всего будет еще одна волна распродаж куда-нибудь к 1000 пунктов по РТС или чуть ниже. Хотя сам в лонгах уже пару дней (на случай если не будет:).