Постов с тегом "Офз": 5481

Офз


Выгодно ли инвестору гасить ипотеку досрочно? (Часть 1)

Всем, привет.

Вроде бы очевидный ответ, что ДА, особенно в самом начале срока. Такой ответ можно найти в статьях многих банков, так как им это максимально выгодно.

Но если:

1. Вы дисциплинированный инвестор, а не игроман на бирже ? 
2. Ипотека по льготной фиксированной ставке менее 8% ?
3. Вы уже ближе к концу погашения ипотеки (выплатили более 50% процентов)?
4. Инфляция бьет рекорды ?  (7% за 2024 год)
5. Текущие ставки по депозитам устремились в космос ? (20%)
6. Вы еще не воспользовались налоговыми льготами по ИИС? (15%)

Первым делом разберемся с аннуитетным и дифференцированным типом платежа, а в качестве примера для расчетов обратимся к статистики ИЖК от ЦБ на 1.08.2024

Выгодно ли инвестору гасить ипотеку досрочно? (Часть 1)

Получим средний размер кредита: 355976,16/107156 ~ 3 322 000 руб. под 10,22% на 290 месяцев

Рассчитаем переплату аннуитентного платежа

Получим средний размера кредитного платежа по формуле:

3322000*10,22/100/12/(1-(1+10,22/100/12)^-290) ~ 30 937,13 руб в месяц



( Читать дальше )

Итоги недели 12.09.2024. Почему нет мирных переговоров. Курс доллара и нефть

    • 12 сентября 2024, 16:13
    • |
    • RUH666
  • Еще
Почему не получается с мирными переговорами РФ и Украины

Доллар, рубль, нефть, индекс РТС, евро, ОФЗ, биткоин, золото, индекс S&P. Волны и циклы

https://youtu.be/0_yJ66GCj5IИ просьба ставить лайки. Вам же денег не стоит, а светлым лучам рюхизма поможет пробиться сквозь тучи

Профицит внешней торговли РФ в августе снизился до $8,4 млрд

Профицит внешней торговли РФ в августе снизился до $8,4 млрд с $11,7 млрд годом ранее — ЦБ.

tass.ru/ekonomika/21848981

Итоги аукционов Минфина РФ по размещению ОФЗ 11.09.2024

Минфин РФ 11.09.2024 провел аукционы по размещению ОФЗ-ПК серии 29025 с погашением 12.08.2037 и ОФЗ-ПД серии 26248 с погашением 16.05.2040.

ОФЗ-29025

  • Предложение: доступный остаток (278,8 млрд руб.)
  • Спрос: 242,2 млрд руб.
  • Размещено: 67,2 млрд руб.
  • Средневзвешенная цена: 94,90% от номинала

ОФЗ-26248

  • Предложение: доступный остаток (708,8 млрд руб.)
  • Спрос: 78,7 млрд руб.
  • Размещено: 30,7 млрд руб.
  • Средневзвешенная цена: 81,53% от номинала
  • Средневзвешенная доходность: 15,98%
  • Премия к открытию дня: 7 б. п.

План/факт размещения ОФЗ

Итоги аукционов Минфина РФ по размещению ОФЗ 11.09.2024

Размещено ОФЗ по видам с начала 2024 г., млрд руб.



( Читать дальше )

Индекс RGBI «колбасит»

Важная задача для Минфина повышение ликвидности и адекватности ценообразования на рынке ОФЗ

Всего за пару недель были открытия с большим гэпом вверх, быстрая смена динамики и открытие с большим гэпом вниз. 

Можно конечно сказать что-то вроде: «смотрите как быстро меняются настроения участников», но нет. Настроения большинства участников так быстро не меняются. 

Вчера разбирали, что спрос у проф участников на ОФЗ с постоянным купоном как был, так и остаётся низким. А RGBI (Индекс государственных облигаций РФ) состоит исключительно из ОФЗ с постоянным купоном разной длинны. 

Индекс RGBI «колбасит»

Раньше к RGBI, как к бенчмарку, скептически относились из-за «справедливости» цены только в коротких и среднесрочных ОФЗ, так как рынок краткосрочных ОФЗ крайне неэффективен в плане ценообразования. Мало ликвидности. Ведь Минфин делает упор в длинных размещениях. А банкам (и другим финпосредникам) часто больше интересны короткие истории для управления ликвидностью, рисками, своими стратегиями и т.п. 



( Читать дальше )

Перед заседанием ЦБ Минфин провел успешные аукционы по размещению ОФЗ. Итоговый объем размещения составил рекордные за более чем год ₽97,92 млрд – Ъ

    • 12 сентября 2024, 08:28
    • |
    • Eduard_X
  • Еще

В преддверии заседания Банка России, которое состоится в пятницу, Минфин провел успешные аукционы по размещению облигаций федерального займа (ОФЗ). 11 сентября объем удовлетворенных заявок составил рекордные 97,92 млрд руб., что является наивысшим результатом за более чем год. Основной интерес вызвали ОФЗ с переменным купоном, спрос на которые достиг 242 млрд руб., а объем размещения — 67,2 млрд руб., что на 77% выше предыдущего аукциона.

Для достижения таких результатов Минфин предложил заметное снижение цены размещения. Средневзвешенная цена составила 94,9% от номинала, что на 0,35 п.п. ниже, чем на предыдущем аукционе. Это сделало бумаги более привлекательными для инвесторов, что отразилось на доходности — 17,1% годовых.

Вместе с тем, объем размещения ОФЗ с фиксированным купоном составил 31 млрд руб., что стало вторым по величине результатом в этом квартале. Средневзвешенная доходность по этим бумагам составила 15,98% годовых.

Несмотря на активизацию размещения, Минфин смог привлечь только 567 млрд руб. из планируемых 1,5 трлн руб. на третий квартал. Дефицит федерального бюджета в январе—августе составил 331 млрд руб., что не является критическим. Однако, в условиях низких цен на нефть и жесткой денежно-кредитной политики, выполнение годового плана в 3,9 трлн руб. может быть затруднительным.



( Читать дальше )

Минфин разгоняется в займах. Инфляция разгоняется в росте. Длинные ОФЗ будут разгоняться в падении

Сегодня прошло два аукциона Минфина по размещению ОФЗ. Минфин предлагает уже привычное комбо последних месяцев: Флоатер + Постоянный купон.
— ОФЗ флоатер 29025 $SU29025RMFS2
— ОФЗ с постоянным купоном 26248 $SU26248RMFS3

Можно отметить пару интересных моментов.
Первый момент. Спрос на флоатер сохраняется значительный – 242,231 млрд. руб., а на постоянный купон остаётся НЕзначительный – 78,712 млрд. руб. (рис 1)

Минфин разгоняется в займах. Инфляция разгоняется в росте. Длинные ОФЗ будут разгоняться в паденииИсточник: minfin.gov.ru/ru/perfomance/public_debt/internal/operations/ofz/auction?id_39=308589-o_rezultatakh_razmeshcheniya_ofz_vypuska__26248rmfs_na_auktsione_11_sentyabrya_2024_g.

Т.е. профессиональные участника рынка всё ещё не спешат набирать постоянный купон а предпочитают переменный, что отражает их неуверенность что сейчас лучшие цены для ОФЗ с постоянным купоном. Несмотря на хорошую доходность при размещении в 15,98% (рекорд был всего две недели назад в 16,16% при размещении ОФЗ 26247 $SU26247RMFS5) и то что недельная инфляция на прошлой неделе чуть чуть ослабила хватку.



( Читать дальше )

Вечерний обзор рынков 📈

Курсы валют ЦБ на 12 сентября:

💵 USD — ↗️ 91,2653
💶 EUR — ↗️ 100,7421
💴 CNY — ↗️ 12,7173

▫️ Индекс Мосбиржи по итогам основной торговой сессии снизился на 0,13%, составив 2 668,03 пункта.

▫️ Министерство финансов информирует о результатах проведения аукционов ОФЗ. ОФЗ-ПК № 29025 (погашение 12.08.2037) – размещённый объем: 67,178 млрд руб. (при спросе 242,231 млрд руб.), выручка: 64,257 млрд руб., средневзв.цена: 94,8976% от номинала. ОФЗ-ПД № 26248 (погашение 16.05.2040) – размещенный объем: 30,739 млрд руб. (при спросе 78,712 млрд руб.), выручка: 26,3 млрд руб., средневзв.цена: 81,5338%, средневзв.доходность: 15,98% годовых.

▫️ Владимир Путин сегодня на совещании с членами правительства предложил обдумать вопрос ограничения экспорта стратегического сырья, в т.ч. урана, титана и никеля, сообщают «Известия».

▫️ Указ Президента №767 от 09.09.2024 вывел из-под обособления еврооблигации и замещающие бонды, купленные российскими инвесторами у «недружественных» в период с 1 марта 2022 по 3 марта 2023 г. (т.о. отсечка сдвинулась на год), сообщают «Ведомости».



( Читать дальше )

Размещение ОФЗ

Очередное размещение от Минфина. Предложено два выпуска ОФЗ-ПД серии 26248 и ОФЗ-ПК серии 29025, в объеме остатков доступный для размещения в указанных выпусках.

ОФЗ 26248 с погашением 16 мая 2040 года, купон 12,25% годовых
ОФЗ 29025 с погашением 12 августа 2037 года. Купонный доход по облигациям рассчитывается исходя из среднего значения ставок RUONIA за текущий купонный период с временным лагом в семь календарных дней.

Итоги:

ОФЗ 26248
Спрос составил 78,712 млрд рублей по номиналу.  Итоговая доходность 15,98%. Разместили 30,739 млрд рублей по номиналу

Средневзвешенная цена на состоявшемся в среду аукционе по размещению ОФЗ-ПД серии 26248 с погашением 16 мая 2040 года составила 81,5338% от номинала, что соответствует доходности 15,98% годовых, говорится в сообщении Минфина России.

Всего было продано бумаг на общую сумму 30,739 млрд. рублей по номиналу при спросе 78,712 млрд. рублей по номиналу. Выручка от аукциона составила 26,300 млрд. рублей.



( Читать дальше )

Банк России отметил небольшой рост ценовых ожиданий предприятий в сентябре

Ценовые ожидания предприятий в сентябре 2025 года немного выросли после незначительного снижения в августе, следует из оперативной справки по результатам мониторинга предприятий.

Текущая оценка российскими компаниями цен на продукцию в сентябре снизилась после роста в августе, практически вернувшись на уровень июля.

Ожидания по спросу на продукцию в сентябре также вернулись к июльскому уровню, улучшившись после ухудшения в августе.

Текущая оценка спроса на продукцию в сентябре продолжила снижение, выйдя в отрицательное значение.

Инфляционные ожидания бизнеса и населения — один из важных факторов, которые Центробанк учитывает при принятии решения по ключевой ставке. Очередное заседание совета директоров Банка России по ставке пройдет 13 сентября.

Оперативные данные по инфляционным ожиданиям населения будут опубликованы уже после заседания, 18 сентября.

www.interfax.ru/russia/981567


....все тэги
UPDONW
Новый дизайн