РЫНКИ

Ростелеком – одна из компаний, которая помогла мне опередить рынок в этом году. 

В начале года я держал Ростелеком (3-я позиция в портфеле), который набирал в диапазоне 68-80, получил зимние дивиденды и продал акции по отметкам 93 и 97 руб.: t.me/Vlad_pro_dengi/1011 

Потом ситуация стала меняться, процентные ставки пошли наверх, процентные расходы тоже, по итогам полугодового отчета в августе писал, что «время покупать еще не подошло»: t.me/Vlad_pro_dengi/1152 

Цена была 81,9 руб. за акцию (+ в цене был дивиденд 6,06 руб). Сейчас акции стоят 66,26 руб., коррекция составила 12,6%; iMOEX за это время вырос на 0,8%. Ростелеком был значительно хуже индекса. 

Давайте разбираться, стоит покупать сейчас. 

Финансовые результаты 

✔️ Выручка за 3 кв. = 193 млрд руб. (за 3 кв. 2023 = 173,9 млрд руб.; рост на 11%)

❌Чистый убыток за 3 кв. = -6,7 млрд руб. (в 3 кв. 2023 была прибыль = 13,6 млрд руб.)

❗️Это рекордный квартальный убыток в истории Ростелекома.

Итоги недели на российском рынке за 5-10 ноября уже на моем Youtube-канале, идите и смотрите 😉:

 Если не работает Youtube, ссылка на ВК: vk.com/video-227935494_456239022 

P.S. Друзья, видеоконтент делать не просто, это и анализ отчетности + новостей, и подготовка презентации, и запись. Много времени и труда вкладываю. Все для того, чтобы вы получили максимум полезной информации, с которой могли принимать взвешенные решения на фондовом рынке. 

Поэтому поддержите, пожалуйста, мой труд лайками на Youtube и подпишитесь на канал! Это действительно важно, чтобы соцсеть продвигала ролики 👍

Презентация к итогам недели уже в моем канале Телеграм, переходите и смотрите!

Топ-10 крупнейших мировых активов по рыночной капитализации

Биткоин переместился на 9 место, обогнав Meta
 
Хочу заметить, что золото больше чем остальные 9 активов вместе взятые

👀 Ух, убыток у Ростелека за 3 квартал. 

❌ Чистый убыток за 3 кв. = 6,7 млрд руб. 

Я пару дней назад обновил модель и ждал прибыль 2,7 млрд руб. за 3 кв. против 12 млрд руб. годом ранее. Для меня удивительны были прогнозы некоторых брокеров, которые ожидали двухзначную прибыль, никак не выходило.

Причины: переоценка отложенных налоговых обязательств, высокие финансовые расходы и прочие расходы съели прибыль. 

Плюс общий долг вырос. 

Поэтому не покупал акции Ростелека, даже когда они были ниже 60. 

Подожду еще, маржинальность 4-го квартала обычно низкая, и хоть переоценки налогов уже не будет, прибыль будет около нуля. 

Сегодня разберу отчет Ростелекома для вас более подробно, подпишитесь, чтобы не пропустить!

➡️ММВБ: обзор рынка на 12.11.2024
ММВБ / ФЬЮЧЕРСЫ / ВАЛЮТА

Youtube ()📹
Rutube (https://rutube.ru/video/82e4552293e807c6f207a89e4336de14/)
VK (https://vk.com/video-225674917_456239275)

➡️ PRO-канал (https://roman-andreev.ru/pro-channel)

Все в порядке. И вот почему )

➡️ Чистая прибыль за октябрь = 134,2 млрд руб. (в окт. 2023 года = 132,9 млрд руб., рост на 1% год к году). 



С точки зрения процентов и комиссий — мы на уровне сентября. 

Был высокий уровень резервирования (68,8 млрд руб. за октябрь), низкий уровень прочих доходов (8,6 млрд руб. за октябрь) — это нам в плюс. При этом, были и низкие налоги в октябре — это нам в минус. 

Некоторые коллеги пишут про замедление из-за снижения прибыли месяц к месяцу, но для Сбера 4 кв. исторически хуже 3 кв., если у вас были правильные ожидания, это смущать не должно.

💸Дивиденды

За 9 мес. 2024 года Сбер по МСФО заработал 27,17 руб. дивидендов, за октябрь добавили еще 2,97 руб. Итого за 10 месяцев накопленные дивиденды Сбера составляют уже 30,14 руб. или 11,72% доходности, и впереди еще ноябрь и декабрь.

📊Оценка 

Сбер стоит 3,6 прибыли и 0,81 капитала на конец года. Конечно, есть значительная недооценка к тому, как Сбер оценивался на истории. 

➡️ММВБ: обзор рынка на 11.11.2024
ММВБ / ФЬЮЧЕРСЫ / ВАЛЮТА

Youtube ()📹
Rutube (https://rutube.ru/video/3fd5b4a320481b094c6d6bc4ae06b271/)
VK (https://vk.com/video-225674917_456239273)

➡️ PRO-канал (https://roman-andreev.ru/pro-channel)

Всем привет, друзья!

Под вечер вышла новость от Washington Post про общение Президентов России и США. 

Расскажу по этому поводу вам историю. 

Осенью 2020 года я начал инвестировать, взял тогда американских компаний по хорошим ценам. 

Попал ровно на изобретение вакцины, и акции понеслись вверх, тогда я продал их в +10%. Сначала был очень доволен, а потом все улетело ещё на +100% за год.

Важный урок дал мне рынок тогда, богатым не стать, забирая пару процентов на растущем тренде, надо высиживать этот тренд. 

Так что, теперь сижу спокойно, смотрю на растущий портфель в последние дни и не делаю резких движений. В акциях на 100% счета. Чем-то похожа та ситуация на то, что происходит сейчас на нашем рынке. 

Удачи нам, понедельник обещает быть хорошим )

Завтра разберу отчеты Сбера и OZON, подпишитесь на канал, чтобы не пропустить! 

➡️ММВБ: обзор рынка на 08.11.2024
ММВБ / ФЬЮЧЕРСЫ / ВАЛЮТА

Youtube ()📹
Rutube (https://rutube.ru/video/4f790ccf8bfb35e5f1f8320f444ff181/)
VK (https://vk.com/video-225674917_456239269)

➡️ PRO-канал (https://roman-andreev.ru/pro-channel)

Акции Позитива с начала августа снизились на 30%, за последний месяц они потеряли 17%, и сегодня мы узнали причину такой динамики.

Компания опубликовала слабый отчет за 9 месяцев и снизила прогноз по отгрузкам на 2024 год. Давайте разбираться в отчете.



Финансовые результаты

❌ Выручка за 9 мес. 2024 = 9,7 млрд руб. (за 9 мес. 2023 = 8,4 млрд руб., рост всего на 16%).

❌ Убыток за 9 мес. 2024 = 5,2 млрд руб. (за 9 мес. 2023 была прибыль 0,15 млрд руб.)

Бизнес Позитива отличается сильной сезонностью, 70-75% выручки придется на 4-й квартал, там же будет прибыль, которая компенсирует убытки.

При этом:

1️⃣ текущие темпы роста невысокие

2️⃣ мне не нравится, что Позитив потратил 1,6 млрд руб. на мероприятие «Игры будущего» в Казани, большая сумма для компании, которая увеличила издержки

❗️Плох не сам отчет (тут в целом прогнозируемо), а снижение прогноза по отгрузкам (выручке) за 2024 год с 40-50 млрд руб., до 30-36 млрд руб. То есть ранее прогнозировали рост выручки на 78%, а будет только 30%. Согласитесь, большая разница.