Постов с тегом "Россети ленэнерго": 721

Россети ленэнерго


Завод КИНЕФ проиграл в кассационной инстанции дело о переподключении предприятия от сетей Ленэнерго к сетям ФСК ЕЭС

Арбитражный суд Москвы днём 24 декабря отказал ООО «Киришинефтеоргсинтез» в тяжбе с ПАО "ФСК ЕЭС", приняв решение оставить определение суда первой и апелляционной инстанций в силе, а кассационную жалобу истца — без удовлетворения. Таким образом, "Сургутнефтегаз", которому принадлежит завод, не смог отстоять свою позицию об обязании ФСК «ЕЭС» заключить с КИНЕФом договор на поставку электроэнергии. Кассационные жалобы подавали КИНЕФ и ООО «ЭнергоРОК-1». Третьими лицами к разбирательству были привлечены ПАО "Ленэнерго", ПАО "Россети" и комитет по тарифам и ценовой политике правительства Ленинградской области — все перечисленные были на стороне ответчика.

Целью КИНЕФа была попытка снизить затраты на электроэнергию на 2,7 млрд в год. Нефтеперерабатывающий завод «КИНЕФ» в Киришском районе использует 167 МВт электрической мощности, что составляет 10% от общей величины в Ленобласти. За

( Читать дальше )

Целевая цена префов Ленэнерго составляет 137 рублей - Инвестиционная компания ЛМС

Инвестиционная идея:
«Ленэнерго». Дивиденды «Ленэнерго» по итогам 2018 года могут составить 0/$0.17-0.21 на ао/ап с дивидендной доходностью 0%/11.5-14.3% при текущих ценах.

Исходя из последних планов компании, сумма дивидендных выплат сократилась до $15.5 млн. (1 млрд. руб.), что соответствует 10% прогнозируемой чистой прибыли общества. Таким образом, дивиденды за 2018 год планируется выплатить только по привилегированным акциям. Выплата может составить $0/$0.1668 (0/11,05 руб.) на ао/ап, что при текущей цене $0.086/$1.45 (5,7/96,2 руб.) соответствует 0/11.5% дивдоходности. Ранее мы рассчитывали, что «Ленэнерго» заплатит $19.6-45.3 млн. (1,3-3 млрд. руб.), где нижней границей служил прогноз по дивидендам из финансового плана, а верхней – прогноз на основе прибыли за последние 12 мес. и логики выплат за 2017 год.
Исходя из того, что последние годы компания перевыполняла показатели финансового плана, мы исходим из наиболее оптимистичной точки зрения. По нашим расчетам прибыль компании по итогам года составит $193.2 млн. (12,8 млрд. руб.) с дивидендом $0/$0.21 (0/13.72 руб.) на ао/ап и дивдоходностью 0/14.3%. При дивидендной доходности 10% целевая цена привилегированной акции составляет $2.07 (137 руб.).
Инвестиционная компания ЛМС
Целевая цена префов Ленэнерго составляет 137 рублей - Инвестиционная компания ЛМС

Префы Ленэнерго остаются в числе наших фаворитов в сетях - Финам

«Ленэнерго» – распределительная сетевая компания, работающая на территории Санкт-Петербурга и Ленинградской области с выручкой 77,6 млрд.руб. в 2017 году. Основной бизнес – передача электроэнергии, остальное поступает от техприсоединения и прочих доходов.
Мы подтверждаем рекомендацию «покупать» по привилегированным акциям Ленэнерго с целевой ценой 119,7 руб. на середину июня 2019 года. По обыкновенным акциям повышаем рекомендацию с «держать» до «покупать», исходя из потенциала роста 25% до целевой цены 6,96 руб. на 12 мес.

Чистая прибыль акционеров по МСФО в 3К18 удвоилась до 3,8 млрд.руб., всего за 9 мес. компания заработала 9 млрд.руб. (+34%).
По итогам года мы ожидаем прибыли по МСФО в объеме 11,6 млрд.руб. (+40%).

Производственные показатели улучшились с начала года: отпуск в сеть вырос на 2,7% г/г за счет консолидации СПбЭС, потери снизились на 2,1%. Выручка от передачи электроэнергии повысилась на 14% г/г.

У компании остаются значительные объемы сглаживания к возврату, что позволит обеспечить существенный прогресс по прибыли к концу периода по RAB регулированию, а также заметно снизить долг и нарастить дивидендные выплаты почти в 3 раза в сравнении с 2017 годом.

( Читать дальше )

Прибыль Ленэнерго энергично выросла в 3 квартале - Финам

Компания «Ленэнерго» раскрыла сильные результаты за 3К18. Чистая прибыль выросла в 2х раза до 3,8 млрд.руб. благодаря улучшению производственных показателей – тарифов, отпуска, снижения потерь, медленному росту операционных расходов (+0,3% г/г). Всего с начала года компания заработала 9 млрд.руб. (+34%) чистой прибыли по МФСО и 9,2 млрд.руб. по РСБУ.

Чистый долг сократился с начала года на 22% до 26 млрд.руб. или 0,93х EBITDA (1,32х на начало года). Денежный поток за 9 мес. составил 11 млрд.руб. в сравнении с 3,6 млрд.руб. годом ранее.
Мы положительно оцениваем динамику прибыли, производственных показателей, денежного потока, кредитных метрик, и мы считаем, что Ленэнерго сохраняет привлекательный инвестиционный профиль. По дивидендному критерию главный интерес представляют привилегированные акции. Дивиденд по «префам» может составить 12,7 руб. на акцию с доходностью 13%, по обыкновенным мы ожидаем увеличения выплат на 43% до 0,20 руб. на акцию, но доходность достаточно скромная – 3,4%.
Малых Наталия
ГК «ФИНАМ»

Ленэнерго - чистая прибыль за 9 мес по МСФО выросла на 34,4% и составила 9 млрд руб.

ПАО «Ленэнерго» опубликовало финансовую отчетность за 9 месяцев 2018 года, составленную в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности (МСФО). За девять месяцев 2018 года выручка ПАО «Ленэнерго» выросла на 9,6% и составила 54,6 млрд руб. Показатель EBITDA вырос на13,9% и составил 22,1 млрд руб. Чистая прибыль за отчетный период выросла на 34,4% и составила 9 млрд руб.

По итогам 9 месяцев 2018 года ПАО «Ленэнерго» получило чистую прибыль в размере 9 млрд руб., что на 34,4% выше чистой прибыли за 9 месяцев 2017 года (6,7 млрд руб.).

Выручка от реализации по итогам работы за 9 месяцев 2018 года составила 54,6 млрд руб., что на 9,6% выше показателя за 9 месяцев 2017 года (49,9 млрд руб.).



( Читать дальше )

Из «Ленэнерго» вычитают тариф. Компания теряет доходы от Киришского НПЗ, который собирается перейти на тариф ФСК ЕЭС

Как стало известно “Ъ”, «Ленэнерго» может потерять около 3 млрд руб. в год, если Киришскому НПЗ «Сургутнефтегаза» удастся уйти на тариф Федеральной сетевой компании. Чтобы убедить НПЗ остаться у «Ленэнерго», власти Ленобласти могут снизить тарифы на электроэнергию на высоком напряжении в регионе. По оценкам «Россетей», уход «Киришинефтеоргсинтеза» от «Ленэнерго» может спровоцировать рост сетевого тарифа для мелких и средних потребителей региона в 2019 году на 40%.

19 ноября у губернатора Ленобласти Александра Дрозденко прошло совещание по электросетевым тарифам с участием сетевых компаний региона «Ленэнерго» (входит в «Россети») и ЛОЭСК. Как рассказали “Ъ” его участники, речь шла о проблеме выпадающих доходов сетей, которые могут возникнуть, если принадлежащий «Сургутнефтегазу» НПЗ «Киришинефтеоргсинтез» («Кинеф») сможет добиться отказа от услуг «Ленэнерго».
https://www.kommersant.ru/doc/3805157


Ленэнерго. Октябрь

Всем привет! 
Появились данные о потреблении электроэнергии в Санкт-Петербурге и Ленинградской области в октябре:
«По оперативным данным Филиала АО «СО ЕЭС» «Региональное диспетчерское управление энергосистемы г. Санкт-Петербурга и Ленинградской области» (Ленинградское РДУ), потребление электроэнергии в энергосистеме г. Санкт-Петербурга и Ленинградской области в октябре 2018 года составило 4020,1 млн кВт*ч, что на 0,3 % больше объема потребления за аналогичный месяц 2017 года.»Ленэнерго. Октябрь

Впереди еще два относительно слабых месяца 2017 года, когда температура в Санкт-Петербурге была теплой. Поэтому жду рост потребления электроэнергии в целом в 4-м квартале, что при наших тарифах увеличивает прибыль компании.

Также стало известно о стоимости выполненных договоров по ТП в октябре. Стоит отметить, что эти данные не отражают полного объема выручки по ТП, но следить за ними тоже стоит.

( Читать дальше )

Ленэнерго

Ленэнерго 

Ленэнерго увеличило прибыль в 1,4 раза, до $140 млн. (9,2 млрд. руб.), причем за 3 кв. прибыль составила $53.4 млн. (3,5 млрд. руб.). Выручка Ленэнерго по итогам 9 мес. выросла на 12%, до $818.6 млн. (53,7 млрд. руб.), EBITDA – на 21%, до $320 млн. (21 млрд. руб.). Компания на данный момент торгуется с мультипликаторами: P/S=0.7, EV/EBITDA=2.6, P/E=3.7. 

Согласно финансовому плану, по итогам 2018 года компания планировала заработать $141.8 млн. (9,3 млрд. руб.). Таким образом, по итогам 9 мес. 2018 года Ленэнерго уже выполнило годовой план, и прибыль по итогам года может составить порядка $229 млн. (15 млрд. руб.). Размер дивиденда по итогам года может составить $0.0027/$0.25 (0,18/16,43 руб.) на ао/ап, что при текущих ценах $0.0863/$1.36 (5,66/89,45 руб.) соответствует 3%/18% дивдоходности. 

Ленэнерго продолжает оставаться дивидендным моим дивидендным героем!

По мотивам поста
====================

Обожаю компании, у которых совершенно прозрачная и при этом щедрая дивидендная политика. Один из таких ярких примеров — префы Ленэнерго, которые направляют акционерам чётко 10% от ЧП по РСБУ.

Компания отчиталась по РСБУ за 9 месяцев 2018 года, и результаты оказались очень позитивными: чистая прибыль c января по сентябрь по сравнению с прошлым годом выросла почти наполовину, составив 9,2 млрд рублей, а по итогам 3 квартала 2018 года прибыль и вовсе удвоилась, по сравнению с аналогичным отрезком прошлого года, достигнув 3,5 млрд!

Ленэнерго продолжает оставаться дивидендным моим дивидендным героем!
Ленэнерго продолжает оставаться дивидендным моим дивидендным героем!



( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн