Страхование

🏦 Группа Ренессанс Страхование опубликовала финансовые результаты за I полугодие 2024 г. Отчёт получился приемлемым, даже несмотря на снижение чистой прибыли в ~2 раза, так как основной бизнес компании вышел в весомый плюс, а снижение эффективности инвестиционного портфеля читалось из-за коррекции на фондовом рынке. Альтернатив RENI, как компании, которая торгуется на Московской бирже — нет (единственная страховая компания с первичным листингом), при этом потенциал страхового рынка полностью не раскрыт (российский страховой рынок сейчас составляет всего 1,3% от ВВП России против 7% в среднем в мире). Давайте перейдём к основным результатам:

📞 Страховые премии, брутто: 73,4₽ млрд (+38,8% г/г)

📞 Результат от страховых операций: 7,1₽ млрд (годом ранее убыток в 266,3₽ млн)

📞 Чистая прибыль: 3,9₽ млрд (-44,3% г/г)

🟣 Бизнес компании неплохо диверсифицирован, она имеет 2 основных вида страхования: страхование life — 38,9₽ млрд (+76,3% г/г) и страхование non-life — 34,5₽ млрд (+12% г/г).

( Читать дальше )

Вслед за ростом ключевой ставки и ставок по депозитам страховщики стали повышать ставку гарантированной доходности по полисам накопительного страхования жизни (НСЖ). По словам экспертов, это необходимо для поддержания привлекательности финансовых продуктов в условиях конкуренции с банками. Вместе с тем они обращают внимание, что на страховые продукты не распространяются государственные гарантии.

Подробнее — в материале «Ъ».

Генеральный директор Группы Ренессанс страхование Юлия Гадлиба:

«Наша стратегия предполагает рост быстрее рынка и реализуется как через органическое развитие, так и приобретения в трех ключевых направлениях: «Здоровье», «Мобильность» и «Благосостояние». Эта сделка ускоряет наш и так быстрый рост в накопительном и инвестиционном страховании, добавляя 12 млрд рублей инвестиций и несколько десятков тысяч новых клиентов. Наше преимущество — технологичная платформа, позволяющая предлагать клиентам актуальный и широкий спектр страховых и инвестиционных продуктов, включая совсем скоро и управление пенсионными средствами. В 3 квартале этого года мы ожидаем закрытия еще одной сделки — по покупке компании «Райффайзен Лайф» с портфелем примерно в 20 млрд рублей. Если обе сделки завершатся до конца 2024 года, только за счет приобретений инвестиционный портфель Группы вырастет примерно на 32 млрд рублей».

www.renins.ru/press/news/item/gruppa-renessans-strakhovanie-i-strakhovoy-dom-vsk-dogovorilis-o-peredache-strakhovogo-portfelya-vsk/

ПАО «Группа Ренессанс Страхование» (MOEX: RENI), один из ведущих цифровых игроков на страховом рынке России, сообщает о достигнутой договоренности со Страховым Домом ВСК о передаче портфеля компании «ВСК – Линия жизни» по накопительному и инвестиционному страхованию размером около 12 млрд рублей в компанию «Ренессанс Жизнь».

Действующие договоры по всем видам страхования жизни (накопительное, инвестиционное, рисковое, кредитное), заключенные компанией «ВСК — Линия жизни» с клиентами из разных регионов России, переходят под управление компании «Ренессанс Жизнь». При передаче портфеля условия договоров страхования клиентов «ВСК — Линия жизни» не изменятся, а все обязательства будут исполнены в полном объеме.

Закрытие сделки ожидается после регуляторного одобрения до конца 2024 года.

«Наша стратегия предполагает рост быстрее рынка и реализуется как через органическое развитие, так и приобретения в трех ключевых направлениях: «Здоровье», «Мобильность» и «Благосостояние».

( Читать дальше )

Группа западных страховщиков покрыла танкеры, перевозящие российскую нефть, сохранив поток нефти после того, как многие представители торгового сектора отказались от нее из-за опасений нарушения правил ограничения цен G7, свидетельствуют данные трейдеров и грузоотправителей.

Данные, с которыми ознакомилось Reuters, показали, что пять страховщиков, в том числе American Club со штаб-квартирой в Люксембурге на Западе Англии и норвежская Gard, покрыли расходы на 10 танкеров, которые отправились из России в Азию в этом году.

American Club и West of England застраховали два судна — Gioiosa и Orion I, — которые совершили аналогичные рейсы в начале 2024 года.Согласно данным, оба судна приняли на борт сырую нефть государственной российской нефтяной компании «Роснефть» на Балтике в России и отправились в Китай.

American Club заявила, что судно под панамским флагом было в ее страховом списке. West не прокомментировала конкретные танкеры.

www.reuters.com/business/energy/western-insurers-provide-cover-russian-oil-despite-price-cap-concerns-2024-08-08/

( Читать дальше )

По оценке аналитиков НКР, рост чистой прибыли страховщиков по итогам 2024 года составит всего 7% против 56% годом ранее. При этом, по оценке агентства, общий финансовый результат отрасли по итогам года можно оценить в 323 млрд руб. против 302 млрд в предшествующем году.

В «Югории» ожидают роста прибыли более чем на 20%, в ВСК — в районе 25%, в «Согласии» — на 35–50%.

Резкий рост прибыли в 2023 году объясняется тем, что в 2022-м произошла девальвация рубля. В 2023 году снизилась инфляция, укрепился рубль, что уменьшило издержки страховых компаний при повышении тарифов. Также росли продажи страхования, привязанного к кредитам, в частности кредитного страхования жизни. Однако эти факторы уже не будут действовать в таком же масштабе в 2024 году.

При этом в исследовании НКР отмечается, что по итогам первого полугодия этого года значительно выросли доходы страховщиков от страховой деятельности при одновременном снижении доходов от инвестиций. 

( Читать дальше )

Сделал разбор по компании Ренессанс Страхование. Изучил состояние отрасли, отчетность, финансовые показатели и мультипликаторы.
Традиционно выделил плюсы и минусы, а также попытался найти инвестиционные идеи. Анализ сделан на данных за 2023 год + цифрах 1 квартала 2024 года. 

Заметили ошибку или неточность в разборе? Буду благодарен если укажете на это.

Ссылка на файл с анализом:
disk.yandex.ru/d/udnp60Sw61SvsA

Перевозка нефти в море с участием российского страховщика, на которого недавно были наложены санкции, может помешать западным фирмам выплатить претензии, если что-то пойдет не так, сказал ключевой поставщик страхового покрытия.

Московское ПАО «Ингосстрах» превратилось в крупного страховщика российских нефтеналивных судов, но в прошлом месяце попало под санкции британского правительства.

Эти меры могут ограничить способность британских страховщиков выплачивать выплаты в случае разлива, особенно если это произойдет при транспортировке нефти между двумя судами, сказал P & I Club West of England в уведомлении на своем веб-сайте. Уэст заявил, что в соответствии с правилами он будет считаться “лицом Великобритании”.

До СВО почти все страховые выплаты по нефтяным танкерам обеспечивались несколькими взаимными страховщиками, входящими в зонтичную группу под названием International Group of P & I Club, которая базируется в Лондоне. Запад — один из таких клубов.

( Читать дальше )

Большинство российских компаний выделяют средства на корпоративный спорт — в основном до полумиллиона рублей в год, а каждая пятая компания предлагает своим сотрудникам ДМС с программами по здоровому образу жизни, подсчитали для РИА Новости аналитики группы «Ренессанс страхование» и аналитического центра «Зарплата.ру».

«Абсолютное большинство российских компаний поощряют занятия спортом среди персонала и выделяют деньги на корпоративный спорт — преимущественно до 500 тысяч рублей в год, — а каждая пятая предлагает ДМС с программами по здоровому образу жизни. При этом многие работодатели признаются, что спортивные травмы могут негативно сказаться на карьере сотрудников», — говорится в исследовании.

В нем приняли участие 1,9 тысячи человек в возрасте от 25 до 55 лет — начальники отделов и руководители компаний из крупных городов России. Исследование проводилось в июле методом онлайн-анкетирования.

Согласно материалам, каждая десятая компания готова потратить на спорт сотрудников от 500 тысяч рублей в год. В то же время свыше трети респондентов не смогли привести точных расходов.

( Читать дальше )

На фоне быстрого развития майнингового бизнеса в России, лизинговые компании сталкиваются с серьезными трудностями при продаже специализированного оборудования. Спрос на лизинг майнингового оборудования остается высоким, особенно среди майнеров, которые готовы заключать сделки даже с повышенными ставками.

Одной из основных проблем для лизингодателей является сложность страхования майнингового оборудования. Страховые компании сталкиваются с отсутствием регулирования в отрасли, высокой волатильностью криптовалют и быстрым износом оборудования, что затрудняет оценку рисков и формирование адекватных тарифов.

На сегодняшний день в этом сегменте действуют в основном небольшие лизинговые компании, специализирующиеся на малом и среднем бизнесе. Они предлагают майнинговым компаниям возможность избежать значительных начальных инвестиций в оборудование, что особенно актуально при высокой нестабильности криптовалютного рынка.

Майнинговое оборудование характеризуется быстрым устареванием и высоким износом, что увеличивает риск для страховых компаний. Большинство страховых компаний пока не имеют опыта работы с майнинговым оборудованием и не готовы страховать его из-за высоких рисков.

( Читать дальше )