ТА

Все чаще вижу выступления на Смарт-Лабе по поводу технического анализа. Одни кричат, что он не работает, вторые шепотом говорят, что работает… Хотел изложить несколько своих мыслей по этому поводу.
Технический анализ —  это прогнозирование изменений цен в будущем на основе анализа изменений цен в прошлом.
 
Все мы учили геометрию с черчением и прекрасно знаем как выделить тренд  на графике. Соединив последовательно минимумы цены и так же последовательно соединив ее максимумы. Мы получаем канал, где верхняя граница служит сопротивлением, нижняя поддержкой.
Почему это работает?!
 
Метод толпы и ничего более!
 
Построив на графике канал, все видят его одинаково.  Кто то решит что это точки входа, выхода, кто то точки разворота, отбоя, это вовсе не важно. Но большинство в этих точках буду либо входить в рынок, либо из него выходить. Соответственно на этой точке происходит выброс объема, и цена с перевесом продавцы /покупатели движется в заданном направлении. То же самое происходит на горизонтальных уровнях поддержки / сопротивления, чем больше людей видят этот уровень тем он сильнее работает.

( Читать дальше )

Добрый день!
Часто читаю и слышу от трейдеров что единственное что необходимо для успешной торговли — это график цены. Цена учитывает все — постулат технического анализа.
Попробуем вдуматься почему это может быть так?
1. Почему бы цене разворачиваться по каким то уровням, индикаторам и еще бог знает чему? Откуда ей знать что здесь «сильный уровень»? Единственное объяснение которое приходит в голову — это то что большое количество участников рынка изучили одни и те же индикаторы, нарисовали одни и те же уровни и получили сигнал на торговлю в одну сторону примерно в однои и то же время. В этом случае конечно цена развернется. Но есть один нюанс — уровень должны увидеть даже не БОЛЬШОЕ КОЛИЧЕСТВО участников рынка, а участники рынка, обладающие БОЛЬШЕЙ ЧАСТЬЮ РЕСУРСОВ (читай — денег). Как вы думаете, тот кто владеет портфелем в несколько сот миллионов или несколько миллиардов — он торгует по теханализу? Думаю нет...
2. Таким образом, знание технического анализа дает преимущество в том плане что вы можете прогнозировать как будет поступать та аудитория, которая «знает» теханализ. Кстати, крупняк тоже знает как «должна» вести себя бумага, но понимает, что многое зависит и от него. Крупняк вполне может использовать свое знание ТА для извлечения прибыли.

( Читать дальше )

Общедоступные графики мировых лидиров…
finviz.com
Примеры графиков:
 Exxon Mobil Corp
finviz.com/chart.ashx?t=XOM&ty=c&ta=1&p=d&s=l%20l

 Wal-Mart Stores, Inc
finviz.com/chart.ashx?t=WMT&ty=c&ta=1&p=d&s=l
 
General Electric Company
finviz.com/chart.ashx?t=GE&ty=c&ta=1&p=d&s=l

Кратко мое мнение....

   Классический Технический анализ на рынке, являясь выражением поведения толпы в определенных условиях, может работать на рынках, не подверженных влиянию извне. Т.е. в чистом виде, ТА работал на американских биржах, с момента их зарождения, в то время, когда они были еще относительно независимыми. Или в Голландии на тюльпанах… В наше время, когда американский ФР является наиболее ликвидным и наиболее независимым, ТА, соответственно, там более применим. Но так же с огромными допущениями в силу многофакторности современного мира.
   На нашем же рынке, как на производном от внешних площадок, он работает в ОЧЕНЬ искаженном виде. Т.к. количество внешних воздействий с разной степенью влияния на него не поддается оценке. И применять классический ТА на длительном промежутке к нашему рынку можно только, отталкиваясь от внешних площадок. Извините, смешно выглядят анализы каналов на наших индексах, когда на том же S&P в этот момент канала и близко нет…

( Читать дальше )

Хочу поделиться с вами.
Изучая ТА пришёл к выводу, что все индикаторы- туфта, потому что перерисовывают себя после новых данных. Даже свечи Heikin-Ashi, которые МОГУТ заранее видеть будущую свечу (белая, чёрная)  и  те не могут помочь в игре -->  kroufr.ru/content/view/668/119/
Из формулы видно что haOpen будущей свечи формируется с закрытия предыдущей, а по haOpen будущей свечи уже можно определить чёрная она будет или белая. Бывает что — ДА, всё как бы на ладони, а потом ОПА-НА и аут…
Графический анализ он в самом названии себя говорит что по графику мы должны проанализировать и принять решение. А как принять решение, если индикаторы ВРУТ, перечерчивая себя постоянно?  И поэтому нифига не понятно что будет в правой стороне графика.
… А всякие RSI и т.д. ТУФТА полная. при тренде он пашет, а как ПИЛА или слив он всё время перепродаётся/перепадается.
ВЫВОД — современные графические индикаторы не дают нам представление о будущем.
Вот даже в тот четверг и пятнцу, тут на форуме уйму было возгласов что РТС пойдёт наконец-то к 137-140… И что? Откуда вы взяли что это будет? Какая такая ТА вам это сказала? Покажите правую сторону своего графика в котором с > 50% вероятностью говориться о росте РТС к 137-140?

( Читать дальше )

Возможно, это когда-то публиковалось на смарт-лабе. 
На данном рынке — вполне актуально и познавательно)
Полный текст здесь
 www.novik.ru/index.html


«Противоход»
Противоход — это метод, с помощью которого действуют крупнейшие из хедж-фондов — фонды хедж-фондов (ФХФ). При этом методе хедж-фонду требуется контролировать сразу два рынка: рынок основного актива (например нефти) и рынок, который зависит от данного основного актива (например — российский рынок акций, который зависит от цен на нефть). Будем рассматривать именно рынок нефти и российский рынок акций. Метод заключается в следующем: на низких ценовых уровнях рынка акций хедж-фонды устраивают рост цен на нефть и на фоне растущих цен на нефть обваливают рынок акций, сливая свои бумаги довольно дёшево. Естественно, мелкие спекулянты на таком падении акций закупаются, поскольку цены на нефть растут и рынок акций, если следовать нормальной логике, тоже должен расти, но не тут-то было. Рынок акций валят насколько это возможно при текущих условиях, а после этого начинают валить нефть. Тут-то мелкие спекулянты и понимают, как их жестоко обманули, и в спешке закрывают свои позиции пока ещё дальше не упало. После того, как монстры закупились, бумаги снова идут в рост, но теперь на падающей нефти. Ничего не понимающий биржевой планктон ищет в новостях объяснение такому странному росту и, не найдя его, входит в короткие позиции (ведь нефть падает, значит и рынок должен упасть). Тут мелкоту опять ждёт жёстокий облом, поскольку чем больше монстрам продают, тем выше они задирают цены, потому что иначе они не смогут заработать. После нескольких дней (или недель) необъяснимого роста на рынках ценных бумаг, начинает расти нефть, и тут биржевой планктон начинает второпях закупаться уже сильно переоцененной бумагой, надеясь, что рынок отыграет очередной скачок нефти. Но он не отыграет, потому что чем больше у монстров покупают, тем ниже они опускают цены на бумаги, иначе им никогда не заработать свои миллиарды.


( Читать дальше )

волны… ТА...
какая линия самая точная?
 

Второй график сильно зашумлен, но важны фазы и количество волн

( Читать дальше )

Смотрю я на это и видется мне треугольник из которого выход будет либо 180 либо 125. Как-то так.

Если мы рисуем канал движения цены — линии обязательно должны быть параленльны друг другу, или если диапазон увеличивается, то одна из линий должна быть с отклонением?