ТМк

Владелец ТМК продает на Мосбирже 1,5% ее акций, диапазон цены 205-235 руб.

ПАО «Трубная металлургическая компания» начинает вторичное публичное размещение акций на Московской бирже: основной акционер ТМК — ООО «ТМК Стил Холдинг» — в рамках SPO продаст 1,5% (15 млн шт.) акций. Ценовой диапазон предложения составит от 205 до 235 руб. за одну ценную бумагу, говорится в сообщении ТМК. Таким образом, объем сделки может составить 3,075-3,525 млрд руб. На торгах в среду акции ТМК потеряли 4,5% и закрылись на отметке 227,98 руб… Сбор заявок на участие в SPO пройдет с 21 по 28 сентября включительно.

Допэмиссия ТМК приведет к увеличению free-float на Мосбирже до 10,9%, что может способствовать переводу акций компаний в первый котировальный список. В перспективе, акции могут включить и в базу расчета индекса Мосбиржи. Соответственно, это все приведет к увеличению притока инвесторов в бумаги компании. Мы считаем инвестпрофиль ТМК крепким: отчет за полугодие оказался очень сильным, ограничивающих факторов для выплат дивидендов сейчас нет. Долговая нагрузка значительно ниже того порога, который прописан в дивидендной политике, плюс у компании стабильный денежный поток, который должен быть направлен на выплаты акционерам.

«Промсвязьбанк»

Повышение ставки ЦБ РФ не является критическим риском для бизнеса ТМК, заявил Игорь Барышников, директор дирекции по стратегии, риск-менеджменту и работе с инвесторами ТМК. По его словам это, несомненно, негативный момент для всех, кто имеет финансирование и долги, но по опыту 2022 года, в частности, на компанию рост ставки сильно не повлияет. «Я не скажу, что это для нас какой-то критический риск, то есть это в принципе в рамках управляемого риска», — подчеркнул Игорь Барышников.

www.finam.ru/publications/item/povyshenie-stavki-tsb-rf-ne-yavlyaetsya-kriticheskim-riskom-dlya-biznesa-tmk-20230922-1212/

Вторичное размещение обыкновенных акций ТМК вряд ли поможет компании сразу попасть в индекс МосБиржи, сообщил Игорь Барышников, директор дирекции по стратегии.

«Можем ли мы сейчас сразу с этой сделки попасть в индекс (МосБиржи – ред. Finam.ru)? Наверное, нет, поскольку это всего лишь 1,5%», — заявил он. По его словам, важным моментом является еще то, как Московская биржа будет смотреть на free float, поскольку у нее есть определенная методика. 

«По нашим ощущениям, мы можем пока предварительно в какие-то отраслевые индексы попасть, а, соответственно, попасть в основной индекс МосБиржи, это все-таки, я думаю, чуть позже», — подчеркнул Игорь Барышников. 

www.finam.ru/publications/item/spo-tmk-vryad-li-pomozhet-kompanii-srazu-popast-v-indeks-mosbirzhi-20230922-1229/

Трубная металлургическая компания (ТМК) — крупнейший российский производитель труб — не видит для себя угрозы конкуренции на рынке в ближайшие два-три года и считает нынешний рынок достаточно сбалансированным, сообщил директор по глобальному и стратегическому маркетингу ТМК Сергей Алексеев. ТМК продолжает экспортировать свою продукцию, экспорт составляет до 10%.

«У компании есть небольшой экспорт — до 10%. Надо сказать, что большая часть продаж происходит на российском рынке, для российских клиентов», — сказал он.

Ранее компания сообщила, что объем реализации трубной продукции в январе — июне 2023 года достиг 2,111 млн тонн, из которых объем реализации бесшовных труб составил 1,724 млн тонн, а сварных труб — 386 тыс. тонн

tass.ru/ekonomika/18810955

Курсы валют ЦБ: 💵USD — ↘️96,0762 💶EUR — ↘️102,3606 💴CNY — ↘️13,1335

▫️Российский фондовый рынок продолжил свое падение — индекс Мосбиржи по итогам основной торговой сессии снизился на 1,59% и вплотную приблизился к 3000.

▫️ЦБ РФ: международные резервы РФ за неделю выросли на 0,02% ($0,1 млрд) и на 15 сентября 2023 г. составили $576,7 млрд.

▫️В Минфине допустили повышение взноса для иностранного бизнеса при уходе из России. Правкомиссия может формально закрепить необходимость иностранным компаниям, которые решили выйти из российских активов, вносить в бюджет платеж на уровне 15% от половины их рыночной стоимости или 15% от всей рыночной стоимости при продаже с дисконтом более 90%, сообщил директор департамента финансовой политики Минфина РФ Иван Чебесков.

▫️Минфин РФ разрабатывает введение сбора для экспортеров, который будет действовать в тот период, когда курс доллара превышает уровень 80 рублей. Нефть, газ, зерно и некоторые другие товары планируется исключить из списка, в результате чего самое большое бремя ляжет на такие отрасли, как химическая, металлургическая и горнодобывающая промышленность. Данный сбор может приносить бюджету около $1 млрд в месяц по текущему обменному курсу. Данная новация может быть задействована уже в IV квартале.

( Читать дальше )

После мощного ралли рынок акций с началом осени ушел в узкий боковик. Дальнейшему росту препятствуют, в частности, ужесточение монетарных условий и пауза в выплате дивидендов. В результате обновления прогнозов целевое значение индекса МосБиржи на конец года достигло 3500 пунктов (+11% к прежней оценке), что предполагает рост всего на 14%, несмотря на случившуюся девальвацию рубля и хорошую отчетность эмитентов за 1П23. После недавнего отката рынка мы сокращаем долю наличных в «Модельном портфеле» до 25%, но по-прежнему стараемся минимизировать риски ввиду вероятной дальнейшей коррекции на фоне высоких процентных ставок, а также из-за нехватки краткосрочных катализаторов роста. Однако даже при осторожном подходе стоимость портфеля увеличилась с начала года на 63%, и мы на 14,1 п. п. обогнали в росте индекс.

Катализаторы: возобновление выплаты дивидендов; редомициляция; рост цен на сырье; хорошая отчетность; выкуп акций у «недружественных» инвесторов.


( Читать дальше )

ТМК представила инвесторам свой план по размещению 1,5% акций в рамках SPO на Мосбирже. Сбор заявок продлится до 28 сентября, окончательную цену акций установят на следующий день, речь идёт о коридоре от 205 до 235 рублей. Продавая свои акции владелец планирует привлечь средства на погашение долгов компании, и на полученной сумме не остановится — сентябрьское размещение станет пробным шагом, чтобы оценить на что готов рынок в новых условиях.

Компания собирается продать 15 млн акций, а первые покупатели через полгода получат право приобрести такой же объём акций по цене SPO. Для этого будет объявлена безотзывная оферта о заключении сделок купли-продажи акций. Более подробная информация об условиях покупки дополнительных акций будет содержаться в оферте, опубликованной на сайте ТМК 21 сентября 2023 года. «Окончательный размер free-float будет зависеть от количества проданных акций в рамках SPO, результатов дополнительной эмиссии акций и объема акций, приобретенных по безотзывной оферте компании», — говорится в сообщении ТМК. По данным Мосбиржи, сейчас этот показатель составляет 4%, сама компания оценивает долю акций в свободном обращении в 9,3631%.

( Читать дальше )

ПАО «ТМК» сегодня объявило о начале вторичного публичного предложения (SPO) обыкновенных акций Компании. В рамках SPO основной акционер Группы ТМК Стил Холдинг предложит к приобретению принадлежащие ему акции Компании. ТМК Стил Холдинг владеет 90,64% акций ТМК и предложит порядка 15 млн акций, что составляет 1,5% от общего количества акций Компании.

Период сбора заявок на участие в SPO продлится с 21 по 28 сентября 2023 года включительно, но может быть завершён досрочно по решению Акционера. Ценовой диапазон предложения составит от 205 до 235 руб. за одну акцию. Ожидается, что итоговая цена не превысит цену закрытия последнего торгового дня периода сбора заявок, но будет установлена в рамках ценового диапазона (не позднее 29 сентября 2023 года).

Инвестор, участвовавший в SPO, через 6 месяцев после даты его завершения получит право приобрести у ТМК Стил Холдинг по цене SPO одну дополнительную акцию на каждую акцию, купленную в рамках SPO. Для этого будет объявлена безотзывная оферта о заключении сделок купли-продажи акций. Подать заявку можно будет через всех ведущих российских брокеров.

Макаров Дмитрий

( Читать дальше )

Уважаемые инвесторы,

❗️❗️ Объявляем о начале вторичного публичного предложения обыкновенных акций (SPO) на Московской бирже.

Прежде, чем перейти к деталям, озвучим ключевую цель сделки:

Сделка позволит Компании укрепить позиции на рынке капитала за счет притока новых инвесторов, увеличения количества акций в свободном обращении и роста их ликвидности. Кроме того, увеличение free-float создает предпосылки для включения акций ТМК в базу расчета ряда индексов Московской Биржи.

Ниже детали предложения 👇

🟠 В рамках SPO МК ООО«ТМК СТИЛ ХОЛДИНГ» предложит пакет обыкновенных акций ТМК в размере до порядка 15 млн акций, что составляет 1,5% от общего количества акций.

🟠 Ценовой диапазон составит от 205 до 235 руб. за одну акцию. Итоговая цена будет установлена не позднее 29 сентября 2023 года.

🟠 Сбор заявок на участие в SPO продлится с 21 по 28 сентября 2023 года включительно, но может быть завершен досрочно по решению продающего акционера. Подать заявку можно будет через ведущих российских брокеров.

( Читать дальше )

👉 Компания выпустит на рынок еще 15 миллионов акций — 1,5% акционерного капитала

Интересный момент 💡 Каждый покупатель 1 акции в ходе SPO получит право приобрести 1 дополнительную акцию по цене SPO через 6 месяцев.

💰Привлеченные средства компания намерена потратить на корпоративные нужды, включая снижение долговой нагрузки.

Идея не плохая, но если ок путь взглядом, то ОВК проводит невероятно большую допку после разгона акций, ТМК объявил о допке после разгона акций. Такая тенденция предвестник хаев российского рынка, поэтому будьте аккуратны, особенно с компаниями 2-3 эшелона. В большинстве из них нет фундаментала для такого роста, который произошёл, но для них сейчас самое время провести SPO по невероятно высоком ценам.

*не является ИИР

Источник: Телеграмм канал Дивидендный обозреватель t.me/+L-8JEsUeSbs5NzFi