Утренний обзор

«Газпром» штормит на Балтике. Монополия может потерять Shell как партнера

«Газпром» радикально меняет подход к созданию завода по сжижению газа на Балтике. Вместо стандартного СПГ-завода планируется вдвое больший комплекс по переработке жирного газа Западной Сибири — он будет потреблять газ как крупное европейское государство и выпускать не только СПГ, но также этан и СУГ. Вместо англо-голландской Shell, крупнейшего игрока на рынке СПГ в мире, ключевым партнером «Газпрома» станет не реализовавшая еще ни одного крупного проекта «Русгаздобыча» Артема Оболенского. Покинет ли Shell проект полностью или сохранит какой-то формат участия, неизвестно. Прежней остается лишь стоимость в районе 700 млрд руб., но эксперты сомневаются в реалистичности этой оценки.

Крым накроют спецсетью. Структура, связанная с «Ростелекомом», может расширить бизнес в регионе

Как стало известно “Ъ”, проект по созданию сети мобильного интернета для МЧС, МВД, Росгвардии и социально значимых объектов в Крыму и Севастополе может быть передан оператору «Миранда-Медиа», который ранее контролировал «Ростелеком». Схема, по которой строительство сети будет вестись в других регионах, Крыму не подходит: в ней задействованы сам «Ростелеком» и аффилированный с ним сотовый оператор Tele2, которых на полуострове официально нет.

https://www.kommersant.ru/doc/3925650?from=main_4

https://www.vedomosti.ru/technology/news/2019/03/29/797724-interneta-dlya-voennih-miranda-media

«Норникель» вложится в расширение производства

«Норникель» начинает реализацию долго откладываемых проектов на своей ключевой площадке в Норильске. Компания вложит 40 млрд руб. в расширение Талнахской обогатительной фабрики с 10 млн до 18 млн тонн сульфидных никелевых руд. Тем самым «Норникель» освободит обогатительные мощности под освоение северной части исторического Норильского месторождения металлов платиновой группы, что обойдется в 45 млрд руб. и должно увеличить добычу горно-металлургической компании на 20 тонн платины и палладия к 2027 году.

«Основная задача быть готовым к тому, что нам начнут создавать проблемы извне». Президент «Ростелекома» Михаил Осеевский о консолидации Tele2, фильтрации трафика и санкциях

Сделка по консолидации 100% мобильного оператора Tele2 «Ростелекомом» выходит на финишную прямую. Ее детальная схема все еще неизвестна, по словам сторон, не определена даже итоговая цена Tele2. Но уже известно, что в результате акционерная структура «Ростелекома» изменится, а его совладельцами станут структуры ВТБ, Алексея Мордашова и банка «Россия». Зачем понадобилось выкупать Tele2, в интервью “Ъ” рассказал президент «Ростелекома» Михаил Осеевский.

https://www.kommersant.ru/doc/3924134?from=main_4

Что нового может дать «Ленте» Алексей Мордашов

Мордашов заинтересовался покупкой доли в сети гипермаркетов «Лента»

Владелец «Северстали», миллиардер Алексей Мордашов заинтересовался крупной розницей: его «Севергрупп» обсуждает покупку крупнейшей доли в сети гипермаркетов «Лента». Об этом «Ведомостям» рассказали инвестиционный банкир, два портфельных инвестора и источник, близкий к одному из инвестиционных банков. По словам двух знакомых предпринимателя, среди активов, которые ранее интересовали владельца «Северстали», — «Магнит». Не получив долю в «Магните», «Севергрупп» начала присматриваться к другим активам в ритейле.

https://www.vedomosti.ru/business/articles/2019/03/27/797487-aleksei-mordashov

«Ренова» без четверти. Энергоактивы Виктора Вексельберга недооценили в рамках сделки с «Газпромом»

Как выяснил “Ъ”, крупнейшая частная генкомпания РФ «Т Плюс», которую попавший под санкции США Виктор Вексельберг хочет передать в СП с «Газпром энергохолдингом», оценена в 45 млрд руб., а ГЭХ — в 360 млрд руб. Таким образом, доля активов бизнесмена при объединении не превысит 11%, что не устраивает господина Вексельберга, претендующего на блокпакет. По данным источников “Ъ”, чтобы увеличить долю, «Ренова» может внести в СП активы в солнечной энергетике и машиностроительный бизнес. Осложняет сделку и ряд других проблем, в частности, чтобы обезопасить себя от санкционных рисков, ГЭХ хочет использовать посредничество

Газообразные обещания. Почему новые предложения России Украине не стоит понимать буквально

Неожиданные заявления главы «Газпрома» Алексея Миллера о готовности начать поставки напрямую Украине по сниженной цене, войти в консорциум по управлению ее газотранспортной системой и продлить транзитный контракт обусловлены политическим моментом и на деле малореализуемы, считают источники “Ъ” и эксперты. Контракты на поставку и транзит газа нуждаются в полном обновлении. Причем ключевой вопрос транзита невозможно рассматривать в отрыве от долгосрочной концепции развития самого «Газпрома», по которой сохранение существенных объемов прокачки через Украину — лишь временное решение.

https://www.kommersant.ru/doc/3922919

ТМК продала активы в США. Американский дивизион компании продан Tenaris за $1,2 млрд

К «Трансаэро» накопились личные вопросы. ВТБ пытается взыскать долги авиакомпании с ее бывших владельцев

Кредиторы «Трансаэро» пока не спешат присоединяться к инициативе ВТБ, который первым предпринял попытку обратить субсидиарную ответственность по долгам обанкротившегося перевозчика на 250 млрд руб. на бывших владельцев компании, семью Плешаковых. Банк обвиняет их в фальсификации отчетности и выводе средств из «Трансаэро». Ответчики отрицают претензии и перекладывают ответственность на промежуточное руководство компании, к которому уже подан сходный иск. Но юристы считают, что шансы на успех у ВТБ есть.

https://www.kommersant.ru/doc/3918320?from=main_1

https://www.vedomosti.ru/business/articles/2019/03/21/797005-vtb-podal-isk

Налоговый маневр обходит пошлину. Правительство корректирует увеличение нагрузки на нефтяную отрасль

Правительство на совещании 21 марта примет решение, как изменить параметры налогового маневра в нефтяной отрасли. По данным “Ъ”, введение экспортной пошлины на нефть в случае резкого роста цен на нее, прописанное сейчас в законе, решено заменить лицензированием экспорта. Также предполагается корректировка формулы демпфирующего акциза — об этом просили нефтяные компании, однако Минфин по-прежнему против этого варианта, означающего рост расходов бюджета.

https://www.kommersant.ru/doc/3917527?from=main_3

Российские эмитенты вернулись на рынок. Внешние условия позволили провести несколько SPO и разместить евробонды почти на $3 млрд

В I квартале 2019 г. у России возникло окно для размещений, и эмитенты поспешили им воспользоваться: четыре выпуска евробондов на $2,67 млрд. Это больше, чем за три квартала 2018 г. (подсчеты «Ведомостей» по данным Rusbonds). Но до I квартала 2018 г. далеко: тогда было размещено 10 выпусков на $5,11 млрд. Ожил рынок акций. Российские эмитенты не проводили SPO с августа, а за две недели о сделках сообщили несколько компаний. Crispian Investments Ltd (Роман Абрамович и Александр Абрамов) продала 1,7% «Норильского никеля» за $551 млн. Структуры Абрамовича, Абрамова и их партнеров разместили 1,8% Evraz ($212,5 млн). Основной владелец TCS Group Олег Тиньков продал 4,56% TCS за $150 млн. О плане SPO сообщила группа «

Размещение в пользу долга. «Черкизово» может провести SPO этой весной

По данным “Ъ”, объявленное во вторник SPO продовольственной группы «Черкизово» семьи Михайловых может состояться в конце апреля. Не исключено, что размещение пройдет с премией к текущим котировкам в 11%, если акции удастся разместить за 2 тыс. руб. за бумагу. Всего же компании необходимо привлечь около $400 млн для погашения долга и сделок M&A. В этом году на фондовом рынке активизировались агрохолдинги: в феврале об SPO объявило «Русагро» экс-сенатора Вадима Мошковича.

https://www.kommersant.ru/doc/3916663

https://www.vedomosti.ru/business/articles/2019/03/19/796811-cherkizovo-spo

МТС снизила оценку затрат на «

Роман Абрамович продает и Evraz. Он с партнерами предлагает рынку 1,8% в компании

Роман Абрамович и Александр Абрамов снижают долю уже во втором своем крупном активе за неделю. Вслед за продажей пакета в «Норникеле» они вместе с другими совладельцами стальной компании Evraz решили предложить широкому кругу инвесторов 1,8% акций этой компании примерно за $200 млн. Сделка предполагает дисконт около 5% к рыночным котировкам.

https://www.kommersant.ru/doc/3916201?from=main_2

https://www.vedomosti.ru/business/articles/2019/03/18/796682-struktura-romana-abramovicha-prodast

Северный полярный друг. «Роснефть» и НГХ думают об СП на Таймыре

«Роснефть» собирается наращивать присутствие в Арктике рядом с Пайяхским месторождением «Нефтегазхолдинга