Фондовый Рынок

На минувшей неделе на большинстве мировых рынков господствовал позитивный сентимент на фоне улучшающихся перспектив восстановления глобальной экономики. Американский рынок был поддержан внушительным ростом розничных продаж в марте, которые подскочили на 9,8% м/м при ожидаемом увеличении на 5,9% м/м. Оптимизма добавили и квартальные отчеты крупнейших банковских групп США, зафиксировавших солидные прибыли благодаря росту комиссий за инвестиционно-банковские услуги и общему оживлению на рынках капитала.

По итогам недели Dow Jones Industrial Average вырос на 1,18%, индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 стал тяжелее на 1,37%, а Nasdaq Composite выиграл 1,09%. Немецкий индекс DAX, в свою очередь, закрылся в плюсе на 1,48%, британский FTSE 100 поднялся на 1,50%, тогда как китайский CSI 300 завершил неделю снижением на 1,37%. Долларовый индекс DXY закрылся на уровне 91,56 пункта, потеряв за неделю 0,65%, а валютная пара EUR/USD окрепла на 0,73% до 1,1983.

Доходность 10-летних облигаций США за неделю упала на 8,4 б.п. до 1,590%, британских 10-ти летних Gilts – на 1,1 б.п. до 0,765%. Доходность 10-летних немецких бондов выросла на 3,5 б.п. до -0,262%.

Окончание недели оказалось крайне благоприятным для российского рынка. 16 апреля было отыграно даже незначительное падения четверга, вызванное новыми санкциями США
Денежный рынок:
• Ведущий индикатор денежного рынка: 6-ти месячная ставка MOSPRIME снизилась на 0.01 п.п. до 5.47% (+0.04 п.п. н/н, +0.57 п.п. с начала года)
• 1 месячная MOSPRIME увеличилась на 0.01 п.п. до 4.98% (+0.1 п.п. н/н, +0.26 п.п. с начала года)
• Однонедельная RUSFAR, индикатор стоимости обеспеченных денег, снизилась на 0.01 п.п. до 4.6% (+0.07 п.п. н/н, -0.92 п.п. с начала года)
Валютный рынок:
• Рубль по отношению к доллару подорожал на 0.66% до 75.8175 USD/RUB (-2.04% н/н, 1.88% с начала года)
• Рубль по отношению к евро подорожал на 0.56% до 90.85 EUR/RUB (-1.41% н/н, -0.73% с начала года)
Рынок акций:
• Индекс полной доходности Московской биржи вырос на 0.84% до 6514.4 пунктов (+3.22% н/н, +9.43% с начала года)
• Индекс полной доходности РТС вырос на 1.51% до 2708.4 пунктов (+5.59% н/н, +7.92% с начала года)
Рынок облигаций
• Индекс высокодоходных облигаций вырос на 0.08% (+0.22% н/н, +2.36% с начала года)

Свидетельств этих данных, помогает оценить то, что мы видим на графике. Начало большого тренда в феврале, на 10 летним облигациям, (выделено красной зоной) подтверждает распродажу американского гос долга со стороны Азии, но если это происходит, то Азиатские рынки падают, что также отражено в цене.(China A50) Сегодня, долговой рынок в Апреле, похоже начал стабилизироваться, но рынку нужно, что-то большего.

15 апреля главной новостью на рынке были новые санкции США. В первую очередь рынок интересовали ограничения относительно государственного долга. По распоряжению президента США американские финансовые учреждения после 14 июня не смогут покупать новые российские гособлигации на первичном рынке.
После сообщений о возможных новых санкциях к 10.00 часам курс доллара на Московской бирже подскочил на 1,5 руб. к закрытию среды до 77,37 руб., евро — на 1,7 руб. до 92,63 руб. Индексы Мосбиржи и РТС на открытии торгов снизились на 1,25% и 3,5% соответственно. Но рынок быстро отыграл большую часть утренних потерь, понесенных в ожидании санкций.
Тем не менее Минфин заявил, что решения о необходимости проведения аукционов ОФЗ в ближайшие недели будут проводится с учётом рыночной конъюнктуры для содействия укреплению стабильности на российском долговом рынке.
ЦБ отметил, что на начало апреля доля нерезидентов в обращающихся ОФЗ уже снизилась до 19,7%, а их доля в первичных размещениях ОФЗ в марте составила около 10%, отметил регулятор.
Изменения основных показателей рынка за 15 апреля:
Денежный рынок:
• Ведущий индикатор денежного рынка: 6-ти месячная ставка MOSPRIME увеличилась на 0.06 п.п. до 5.48% (+0.07 п.п. н/н, +0.58 п.п. с начала года)
• 1 месячная ставка MOSPRIME увеличилась на 0.04 п.п. до 4.97% (+0.1 п.п. н/н, +0.25 п.п. с начала года)
• Однонедельная RUSFAR, индикатор стоимости обеспеченных денег, увеличилась на 0.01 п.п. до 4.61% (+0.02 п.п. н/н, -0.91 п.п. с начала года)
Валютный рынок:
• Рубль по отношению к доллару снизился на 0.49% до 76.2425 USD/RUB ( -0.8% н/н, 2.46 % с начала года)
• Рубль по отношению к евро снизился на 0.45 % до 91.3475 EUR/RUB ( -0.23% н/н, -0.19 % с начала года)
Рынок акций:
• Индекс полной доходности Московской биржи снизился на 0.23% до 6460.22 пунктов (+1.73 н/н, +8.52 % с начала года)
• Индекс полной доходности РТС снизился на 1.02% до 2668.24 пунктов (+2.39 н/н, +6.32 % с начала года)
Рынок облигаций:
• Индекс высокодоходных облигаций вырос на 0.05% (+0.01% н/н, +2.28 % с начала года)
• Индекс корпоративных облигаций со сроком до погашения от 1 до 3 лет вырос на 0.09% ( -0.03% н/н, +0.33 % с начала года)
• Индекс государственных облигаций со сроком обращения от 1 до 3 лет снизился на 0.03% (+0.28% н/н, -0.56 % с начала года)
• Индекс муниципальных облигаций на основе 20 самых ликвидных бумаг снизился на 0.17% ( -0.03% н/н, -0.78 % с начала года)

Обзор рынков за 14 апреля
Денежный рынок:
• Ведущий индикатор денежного рынка: 6-ти месячная ставка MOSPRIME вчера не изменилась, текущее значение 5.42% (+0.52 п.п. с начала года)
• 1 месячная ставка MOSPRIME увеличилась на 0.01 п.п. до 4.93% (+0.06 п.п. н/н, +0.21 п.п. с начала года)
• Однонедельная RUSFAR, индикатор стоимости обеспеченных денег, снизилась на 0.03 п.п. до 4.6 (+0.19 п.п. н/н, -0.92 п.п. с начала года)
Валютный рынок:
Рубль после стремительного укрепления во вторник продолжил в среду рост к доллару на фоне сокращения геополитических рисков. USDRUB остается ниже 76 за доллар, дополнительно получая поддержку со стороны дорожающей нефти.
• Рубль по отношению к доллару вырос на 0.09% до 75.87 USDRUB ( -1.44 н/н, 1.96% с начала года)
• Рубль по отношению к евро снизился на 0.2% до 90.94 EURRUB ( -0.5 н/н, -0.63% с начала года)
Российские акции:
• Индекс полной доходности Московской биржи вырос на 1.55% до 6482.8 пунктов (+2.3% н/н, +8.9% с начала года)
• Индекс полной доходности РТС вырос на 2.28% до 2698.83 пунктов (+4.35% н/н, +7.54% с начала года)
Российские облигации (Индексы Cbonds):
• Индекс высокодоходных облигаций вырос на 0.07% ( -0.01% н/н, +2.23 % с начала года)
• Индекс корпоративных облигаций со сроком до погашения от 1 до 3 лет не изменился (-0.13% н/н, +0.25% с начала года)
• Индекс государственных облигаций со сроком обращения от 1 до 3 лет вырос на 0.31% (+0.32 н/н, -0.53% с начала года)
• Индекс муниципальных облигаций на основе 20 самых ликвидных бумаг вырос на 0.07% ( -0.24% н/н, -0.62% с начала года

ИСТОЧНИК

📞 Как много в нашей жизни может значить один телефонный звонок. Особенно когда речь идёт о переговорах на самом высоком уровне.

🇷🇺🇺🇸 Сегодня вечером американский президент позвонил своему российскому коллеге, предложив провести в ближайшие месяцы саммит в третьей стране, на фоне серьёзной эскалации конфликта на Донбассе.

📃 «Американский президент озвучил озабоченность внезапным наращиванием российских военных сил в оккупированном Крыму и на границах Украины и призвал Россию снизить напряженность.

Джо Байден вновь заявил, что нацелен на формирование стабильных и предсказуемых отношений с Россией, в соответствии с интересами США. Он предложил провести саммит в третьей стране в ближайшие месяцы, чтобы в рамках личной встречи обсудить весь спектр вопросов, с которыми столкнулись США и Россия», — говорится в официальном пресс-релизе Белого дома.

👓🧢  Я ни в коем случае не претендую на правду и не включаю патриота, но складывается ощущение, что за карточным столом с участием двух блефующих президентов ядерных держав нервы оказались всё-таки крепче у дяди Вовы. События на российско-украинской границе в последнее время чуть ли не ежечасно нагнетались с нарастающей силой, и кто-то должен был сделать этот звонок. И мне почему-то приятно, что позвонить своему оппоненту решил всё-таки дедушка Джо.