банк Санкт-Петербург

Структура акционеров % от количества обыкновенных акции:

-25,56% принадлежит Савельеву А.В. – Председатель Правления, Член Комитета по стратегии;

-26,16% принадлежит ООО «Управляющая компания «Верные друзья» (по факту менеджменту компании);

-4,93% принадлежит East Capital Group;

-4,95% принадлежит Европейскому банку реконструкции и развития;

-35,18% — в свободном обращении;

-3% казначейский пакет.

Основное место концентрации банка Ленинградская область, стоит отметить, что начинается экспансия в соседнюю Карелию, Мурманск, есть отделения в Москве и Московской области. Банковский сектор – старый высококонкурентный рынок. Эмитент должен разработать и внести свой ноу-хау для получения преимущества. Уже имеются лидеры как Сбербанк, который есть почти в каждом городе и открывает различные совместные онлайн площадки и Тинькофф, который сделал первый полностью онлайн банк с различными интересными предложениями.

Для сравнения средние показатели мультипликаторов по сектору банковских услуг:

( Читать дальше )

отчет

ВТБ вчера представил финансовые результаты за 3К20 по МСФО. Чистая прибыль за 3К20 снизилась на 66% г/г (при ROAE на уровне 4%), однако восстановилась почти с нулевого уровня 2К20, что соответствует медианному показателю диапазона консенсус-прогноза. Тогда как ЧПМ оставалась сильной в течение 3К20, неожиданные убытки по неосновным активам были уравновешены более низкими в сравнении с ожиданиями отчисления в резервы.

Акции торгуются по коэффициенту 0,43x P/TBV (с дисконтом 37% к среднему показателю за последние два года). Наши прогнозы на 2020-22 могут быть повышены (банк прогнозирует чистую прибыль на уровне 70-75 млрд руб. в 2020П, 250 млрд руб. – в 2021П и 300 млрд руб. – в 2022П, что на 46-91% выше нашей текущей оценки).

Тем не менее, из-за рисков реализации акции, вероятно, сохранятся под давлением в краткосрочной перспективе, тогда как дивидендная доходность за 2020П в размере примерно 4% (учитывая коэффициент дивидендных выплат на уровне 50% чистой прибыли) не является привлекательной в сравнении с 6% и 7,3% у SBER и BSPB соответственно. Сокращение доли привилегированных акций (принадлежащих Минфину и АСВ) – потенциально большой катализатор акций банка, однако это может растянуться на много лет (так как возможности банка по капиталу ограничены).

( Читать дальше )

Наблюдательный совет Банка «Санкт-Петербург» принял решение о проведении внеочередного общего собрания акционеров 30 ноября 2020 года в заочной форме. Совет также рекомендовал акционерам выплатить дивиденды на общую сумму 1,6 млрд рублей, исходя из 20% чистой прибыли по МСФО за 2019 год, говорится в сообщении банка.

Новость ПОЗИТИВНА для акций банка. Дивидендные выплаты и их сумма в целом соответствуют ожиданиям рынка при дивидендной доходности на уровне 7,6% на момент вчерашнего закрытия рынка. По сути, это выплаты дивидендов за 2019 г., от которых в апреле этого года банк решил отказаться. Размер дивидендов эквивалентен 20% прибыли по МСФО за 2019 г., что соответствует дивидендной политике банка.

Мы ожидаем, что по итогам 2020 размер прибыли на акцию снизится на 3% г/г, и дивиденд на акцию составит 3,2 руб. (дивиденды будут выплачены в середине 2021) при дивидендной доходности на уровне 7,3% по итогам 2020П, самой высокой в российском банковском секторе. В совокупности это эквивалентно дивидендной доходности на уровне примерно 15% на горизонте 12 месяцев. Акции торгуются по коэффициентам 0,24xP/TBV и 1.1x P/PPOP 2020П (с дисконтами 17-21%к средним мультипликаторам за последние два года).

Кипнис Евгений
«Альфа-Банк»
           

Рекомендовать Общему собранию акционеров принять решение о выплате дивидендов по результатам 9 месяцев 2020 года в денежной форме:

• по обыкновенным акциям в размере 3 руб. 33 коп. на 1 обыкновенную акцию,
• по привилегированным акциям в размере 00 руб. 11 коп. на 1 привилегированную акцию.

Выплату осуществить за счет нераспределенной прибыли.

Рекомендовать Общему собранию акционеров утвердить дату, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов – 11 декабря 2020 года.

ВОСА — 30 ноября 2020 года.

закр реестра ВОСА — 05 ноября 2020 года.

сообщение

Финансовые результаты Банка Санкт-Петербург за 9 мес по РСБУ:

— Чистая прибыль составила 6.5 млрд рублей (+82.3% по сравнению с результатом 9 месяцев 2019 года);

— Чистый процентный доход составил 17.9 млрд рублей (+14.2% по сравнению с результатом
9 месяцев 2019 года);

— Чистый комиссионный доход составил 5.2 млрд рублей (+11.5% по сравнению с результатом
9 месяцев 2019 года);

— Кредиты юридическим лицам выросли за 9 месяцев 2020 года на 18.8% и составили 354.2 млрд рублей;

— Норматив достаточности основного капитала на 1 октября 2020 года составил 9.8%, норматив достаточности собственного капитала – 13.1%.

сообщение

Банк Санкт-Петербург представил результаты 2К20 по МСФО     

Чистая прибыль банка за 2К20 снизилась на 7.9% г/г до 2.02 млрд руб. (против 1.7 млрд руб., согласно консенсус-прогнозу Интерфакса), RoE составил 9.8%. Чистый процентный доход (ЧПД) увеличился на 13.8% до 6.1 млрд руб. (консенсус-прогноз — 6.2 млрд руб.) за счет стабильной ЧПМ на уровне 4.0% (4.1% в 1К20). Чистый комиссионный доход снизился на 6.3% до 1.6 млрд руб., а прибыль от торговых операций составила 0.4 млрд руб. Отчисления банка в резервы достигли 2.6 млрд руб. (+40.2% г/г, без изменений кв/кв), что подразумевает стоимость риска на уровне 2.5%. Операционные расходы составили 3.4 млрд руб. (без изменений г/г), а соотношение затраты/доход находилось на уровне 39%. Портфель кредитов юридическим лицам вырос за год на 4.5% до 312 млрд руб., физическим лицам — на 2.2% до 101 млрд руб. Величина норматива Н1.0 по РСБУ находится на хорошем уровне — 14.8%. Прогноз банка на 2020 предполагает рост кредитного портфеля на 10%, стоимость риска должна составить 2.4-2.6%, рентабельность капитала (ROAE) ожидается на уровне 9-10%. Руководство банка не исключает возможности рассмотрения выплаты дивидендов в конце октября.

( Читать дальше )

вице-президент, финансовый директор Банка Санкт-Петербург Станислав Филатов:

«Мы обсудим дивидендные выплаты во второй половине года. Как ожидается, набсовет рассмотрит этот вопрос в октябре, с учетом результатов за 9 месяцев и развитием ситуации по COVID-19»

В пресс-службе банка пояснили, речь идет дивидендах по обыкновенным акциям за 2019 год.

источник

• Чистая прибыль за 1 полугодие 2020 года составила 3.6 млрд рублей, что выше результата за 1 полугодие 2019 года на 3.6%;

• Чистый процентный доход за 1 полугодие 2020 года составил 12.3 млрд рублей, что выше результата за 1 полугодие 2019 года на 11.2%;

• Чистый комиссионный доход за 1 полугодие 2020 года составил 3.3 млрд рублей, что выше результата за 1 полугодие 2019 года на 10.0%;

• Выручка основного бизнеса за 1 полугодие 2020 года составила 15.8 млрд рублей, что выше результата за 1 полугодие 2019 года на 9.3%;

• Кредитный портфель за 1 полугодие 2020 года вырос на 3.9%, включая +2.2% в розничном портфеле и +4.5% в корпоративном.

Средства клиентов на 1 июля 2020 года составили 432.2 млрд рублей (+3.5% по сравнению с 1 января 2020 года; -0.6% по сравнению с 1 апреля 2020 года). Объем текущих и расчетных счетов клиентов по сравнению с 1 января 2020 года вырос на 16.6%, объем срочных депозитов снизился на 3.6%. На 1 июля 2020 года 57.8% средств клиентов составили средства физических лиц, 42.2% – средства корпоративных клиентов.

( Читать дальше )

После ошибки с Сбербанк преф, о чём писал ранее, хорошо что вышел с микро убытком.
Теперь решил пристроить кэш. И купил две позиции с прицелом на будущее.

1) Сургутнефтегаз пр. — считаю, что бумага может и оцененена справедливо, но считаю, что долго такие низкие ставки не продержатся, всё равно какой-нибудь кризис начнётся в мире, особенно после выборов в США, рубль резко подешевеет. Поэтому решил крупно закупиться Сургутнефтегаз пр. Надёжный актив, без долгов, с кубышкой. Дивиденды следующего года предварительно получаются большими.

купил 35 лотов (25 лотов по 37,640 и 10 лотов по 37,645) общей суммой на 131 745 рублей, комиссия брокера и биржи 79,05 руб

2) БСП — просто решил этот банк купить, как то считаю несправедливо он оценен сейчас

купил 34 лота (28 лотов по 44,14, 4 лота по 44,07 и 2 лота по 44,13) общей суммой на 15 004,6 рублей, комиссия 9,01 руб

Ситуация на текущий момент по инвестиционному счёту такая:

С момента создания инвест-счёта 5 ноября 2019 года:
Пополнения на сумму: 485 431 руб

( Читать дальше )