кризис

🛢 По данным Минфина, средняя цена Urals в октябре составила — $81,52 (+15% г/г), месяцем ранее — $83,08 (22% г/г). Средняя цена Urals по итогам 10 месяцев составила — $61,84 за баррель (-22% г/г). Средняя же цена Brent в сентябре равнялась — $91,09 а в сентябре — $93,2. Таким образом, дисконт Brent к Urals в сентябре составил меньше $10. Таким образом, цена Urals уже четвёртый месяц подряд превышает ценовой «потолок» G-7 на уровне $60 за баррель (вновь ведённый пакет санкций ничего не дал). Главное, что нужно понять, так это особою роль в ценовой политике сырья в лице нефтяного картеля — ОПЕК+, где явные лидеры Саудовская Аравия и Россия предприняли особые меры по стабилизации цены (эскалация на ближнем Востоке имеет временный характер, хотя и довольно волатильный для цен на сырьё):

✔️ Пролонгация агрессивной политики ОПЕК+ (договорились сократить добычу нефти с 2024 года ещё на 1,4 млн б/с, а саму сделку продлить до 2025 года).

( Читать дальше )

На своём закрытом канале ABTRUSTOPSEC я достаточно подробно описывал, почему я по медвежьи смотрю на рынок акций в США, и это объясняет достаточно большую экспозицию золота в моих портфелях. Сегодня я хочу опубликовать ещё несколько интересных фактов, подтверждающих мою позицию в этом вопросе.

На данном графике представлены три популярные индекса: NASDAQ, SP500 и RUSSELL 2000, несложно увидеть, что большая часть роста Американского рынка приходится на высокотехнологичный сектор, в то время как широкий рынок, представленный RUSSELL 2000, вернулся к значениям 5-ти летней давности.

( Читать дальше )

● Сводный индекс PMI в Китае упал до 50.7 в октябре с 52.0 в предыдущем месяце, это самый низкий показатель с декабря 2022 года.
● Производственная активность неожиданно сократилась после роста в сентябре, в то время как сектор услуг вырос наименьшим образом за 10 месяцев. 

источник: headlines,tradingeconomics.com

Пишем больше новостей о финансовых рынках в TG-каналах:
t.me/headlines_for_traders
t.me/renat_vv
t.me/headlines_fed
t.me/headlines_geo
t.me/headlines_quants

ТАЙМКОДЫ:

1) Коротко о главном 00:00
2) Японская йена (USDJPY) — тренд D1+Н4+Н1 01:50
3) Золото (XAUUSD) — боковик D1 локально тренд М15 06:40
4) Евродоллар (EURUSD) — боковик D1 11:48
5) Нефть WTI (WTI OIL) — боковики Н1 и W1 14:15
6) Индекс Nasdaq (NDX, NQ) — Боковик Н4 16:50
7) Биткоин (BTC, Bitcoin) — серия боковиков W1+D1 локально тренд М15 19:47
8) Рубль (USDRUB, курс рубля) — Боковик D1 27:10

1. Рост ВПК в России в результате госинвестиций до известных пределов идет на пользу России и еще до более дальных пределов — экономически нейтрален!

 

2. Это связано с тем, что, во-первых, импортозамещение и прочие выпадающие статьи ВВП так или иначе надо поддерживать и делать это через финансирование ВПК — не худший вариант, а, во-вторых, восстанавливаются, адаптируются(«заимствуются») и разрабатываются технологические решения.  Плюс, на месте покупателей на мировом рынке вооружений выбор в пользу российских производителей ну, скажем, весьма вероятен

3. В США и ЕС нет денег вообще ни на что. Дефицит бюджета составляет 33%: это отношение доходов к расходам бюджета, а есть еще штаты, муниципалитеты и федеральные агентства, долг которых почти как государственный. Ставки заимствований растут, доходность 10-летних облигаций близка к 5%. А в случае наступления рецессии денег понадобиться больше в разы — главное на помощь населению(пособия по безработице) плюс тем экономическим агентам, которых на этот раз будут спасать. Иначе: в связи с рецессией налоговые поступления еще упадут, а госрасходы еще возрастут.

( Читать дальше )

Ⓜ️ По последним данным Росстата, за период с 17 по 23 октября индекс потребительских цен вырос на 0,24% (прошлые недели — 0,15% и 0,24%), с начала октября — 0,69%, с начала года — 5,32% (годовая же составляет 6,6%). Если на прошлой неделе мы зафиксировали снижение (темпы инфляции всё равно оставались крайне высокими), то на этой неделе инфляция перешла к росту и выглядит это довольно-таки пугающе.

Совсем недавно я рассуждал о том, что от ЦБ требуются более жёсткие решения по ДКП и повышение ставки на 1% не сделает погоды в нашем царстве (наивно было ожидать такое повышение, но почему-то инвест дома делали ставку именно на такое повышение). Как итог: Банк России 27 октября 2023 г. принял решение повысить ключевую ставку на 2%, до 15% годовых (это уже 4 подряд повышение ставки). Помимо этого опубликованный прогноз от ЦБ даёт чёткий сигнал, что в декабре ставка может быть повышена до 16% (внизу мелким шрифтом написано: прогноз средней ставки до конца года 15-15,2%). Конечно кроме повышения ставки регулятором был принят ряд мер для обуздания инфляции:

( Читать дальше )

Ⓜ️ По последним данным Росстата, за период с 10 по 16 октября индекс потребительских цен вырос на 0,15% (прошлые недели — 0,24% и 0,21%), с начала октября — 0,45%, с начала года — 5,07% (годовая же составляет 6,4%). После шести недель неудовлетворительных результатов по инфляции, наконец-то можно зафиксировать снижение (ужесточение ДКП и некоторое ограничение на нефтепродукты сыграли свою роль), но текущие темпы инфляции всё равно остаются крайне высокими. Именно поэтому ЦБ принял ряд мер, а правительство внесло свои коррективы, чтобы инфляционная спираль угасла:

✔️ Укрепление ₽. За этот период мы уже с вами должны были привыкнуть к полумерам ЦБ (в реальности ограничительные меры привели к тому, что $ торговался по +100₽, а крупный валютный спекулянт неистово проказничал в стакане), но правительство устало ждать и подготовило требование о продаже валютной выручки отдельными экспортёрами, заработало правило с 16 октября. Укрепление ₽ уже идёт полным ходом, на сегодня $ торгуется по 95₽, аналитики ждут курс в диапазоне 85-90₽.

( Читать дальше )

 

Больше графиков и небольших заметок. . 

 

twitter: https://twitter.com/elliotwave_org

 

telegram : https://t.me/elliotwaveorg

_______________________________________________________

Два месяца назад , говорилось о скором завершении роста индекса S&P500 и начале снижение. Основным был вопрос: на этом закончится вся коррекция (2), либо она еще продолжится . 

S&P500 (фьючерс).

Основной вариант предполагает формирование начальной диагонали от 4634.5 ( в DJ движение вниз  можно с натяжкой посчитать как обычный импульс). Начальная диагональ весьма спорная модель и часто оказывается коррекцией, поэтому разворот пока не подтвержден. 

На графике (дневной) показаны МА50 (синим) и Ма 200 (красным). Пока находимся между ними о чем-то конкретном говорить сложно, но в целом при пробитии МА50 и закреплении выше пойдем тестировать 4634.5, если проходим МА200 (важный среднесрочный уровень как видно из истории), то будем двигаться в район 3839.25 и дальше как показано на графике. 

( Читать дальше )

ТАЙМКОДЫ:

1) Коротко о главном 00:46
2) Рубль (USDRUB, курс рубля) — 00:57
3) Японская йена (USDJPY) — тренд D1+Н4+Н1 13:55
4) Евродоллар (EURUSD) — тренд Н1 18:17
5) Нефть WTI (WTI OIL) — боковики Н1 и W1 20:22 
6) Индекс Nasdaq (NDX, NQ) — Боковик Н4 23:23
7) Биткоин (BTC, Bitcoin) — серия боковиков W1+D1+H4 25:25
8) Юань (USDCNH, USDCNY) — боковик Н1 27:46
9) Золото (XAUUSD) — боковик D1 29:23