Постов с тегом "отчеты мсфо": 5343

отчеты мсфо


🏪Ozon. Темпы роста без перебоев

🏪Ozon. Темпы роста без перебоев

$OZON опубликовал финансовые результаты за IV квартал и полный 2024 г.

Выручка: 615,7 млрд рублей (+45% г/г);
Скорр. EBITDA: 40,1 млрд рублей (+526% г/г);
Чистый убыток: 59,4 млрд рублей (+39% г/г).


Ozon продолжает показывать высокие темпы роста выручки год к году. И если выручка от оказания услуг выросла на 52%, то в финтехе наблюдается трехкратный рост за счет развития кредитных продуктов.

✏️Подобные темпы роста также положительно повлияли на валовую прибыль (разница между выручкой от продаж и себестоимостью ). За 2024 год показатель вырос на 126% до 99,9 млрд рублей.

Особенно хочется отметить рекордные значения по Скорр. EBITDA. Если в 2023 году e-commerce бизнес показывал отрицательные значения, то в 2024 закрыли плюсом в 7,6 млрд руб.


В 2024 году Ozon нарастил логистические площади более чем в 1,5 раза год к году – общая площадь складской инфраструктуры под управлением компании превысила 3,5 млн кв. метров.

✏️Число активных клиентов финтеха увеличилось на 63% г/г и превысило 30,3 млн человек. Ozon продолжает развивать новые продукты в направлении бизнеса. Лояльность к финтеху помогла компании привлечь в 3,6 раза больше средств клиентов, чем годом ранее.



( Читать дальше )

🧊 ВТБ — вечно «недооценённый» банк. Прибыль из воздуха — есть. Дивиденды? В 2021... 2023... 2024… Нет, будут точно в 2026!

Как сделать сотни миллиардов прибыли, не решая фундаментальных проблем? ВТБ знает ответ. Главное — вовремя распустить резервы и пообещать дивиденды когда-нибудь потом… Что вообще происходит с компанией?
🧊 ВТБ — вечно «недооценённый» банк. Прибыль из воздуха — есть. Дивиденды? В 2021... 2023... 2024… Нет, будут точно в 2026!
Новый выпуск подкаста от инвест-канала «Fond&Flow»

Написал для вас пост — "как заработать на рынке после последнего заседания ЦБ", а также разобрал самые глупые ошибки, которые совершают в период кризиса в России. Все идеи на канале, подпишись чтобы не пропустить ничего интересного! У нас уютно❤️

🎲#44. Под ребрами...

Компания опубликовала финансовые результаты по МСФО за 2024 год: 
  • 🔻 Чистые процентные доходы снизились на 36% по сравнению с прошлым годом, до 487,2 млрд руб.
  • 🔺 Чистые комиссионные доходы выросли на 24%, до 269 млрд руб.
  • 🔺 Чистая прибыль выросла на 27,6%, до 551,4 млрд руб.


За 4-й квартал немного интереснее:

 
  • 🔻 Чистый процентный доход снизился на 66%, до 65 млрд руб.
  • 🔺 Чистый комиссионный доход вырос на 40,1%, до 82,4 млрд руб.


( Читать дальше )
  • обсудить на форуме:
  • ВТБ

Алроса: разгромный отчёт

Алроса: разгромный отчёт

Алроса очень слабо отчиталась за 2 полугодие и вообще весь 2024 год. Что происходит и чего ждать акционерам дальше – давайте разбираться. 

Выручка компании за полугодие упала на 52% и составила 61 млрд рублей, а за весь год – 239,1 млрд рублей (–26%). Причин две: слабые продажи + снижение цены на алмазы. 

EBITDA за полгода упала на 72% до 15 млрд рублей, за весь год – на 44% до 78,64 млрд рублей. 

За полгода FCF стал отрицательным и достиг –56 млрд рублей. По итогам года FCF тоже ушёл в отрицательную зону −17,64 млрд рублей против прибыли в 2,18 млрд рублей годом ранее.

Чистая прибыль, как ни странно, имеется: по итогам года она упала на 77% до 19,3 млрд рублей из-за убытка в 17 млрд рублей по итогам 2 полугодия.

Как видим, именно второе полугодие стало для Алросы просто разгромным: упали продажи, при этом на 11% выросли расходы, чистая прибыль улетела в пол, а итоговый финансовый результат (FCF) и вовсе отрицательный. 

Чтобы выбраться из ситуации с убытками Алроса нарастила чистый долг – он утроился и составил 108 млрд рублей. Чистый долг / ебитда вырос с 0,26 до 1,4!



( Читать дальше )

📈IVA Technologies (ПАО «ИВА», MOEX: IVAT) раскрыла финансовые и операционные результаты деятельности за 2024 год*

📈IVA Technologies (ПАО «ИВА», MOEX: IVAT) раскрыла финансовые и операционные результаты деятельности за 2024 год*

• Консолидированная выручка компании составила 3,33 млрд рублей, увеличившись на 36% по сравнению с 2023 годом.

• В структуре выручки наибольшую долю составили доходы от реализации лицензий и услуг от сервисного обслуживания: 93%.

• Динамику по сравнению с 2023 годом показали доходы от оказания услуг по сервисному обслуживанию: рост +77%.

• Партнерская сеть выросла на 40%.

• Штат компании увеличился на 64%

С полной версией отчета можно ознакомиться на официальном сайте IVA Technologies.

*неаудированные данные.

Полный текст релиза:

Отчет Сбербанка за 2024 год

Отчет Сбербанка за 2024 год


Один из главных любимчиков инвесторов, 💳 Сбербанк, отчитался по МСФО за 2024 год.
Давайте разберем отчет, нам ведь нужно понять, стоит ли держать сбер с своем портфеле 🗣

🔎 СберБанк — крупнейший банк в России (вдруг кто не в курсе 😂). Является системно значимым банком и одной из крупнейших экосистем страны. Клиентская база составляет примерно 110 млн розничных и 3,3 млн корпоративных клиентов.

Сектор: Финансовый сектор
Тикер: SBER

✅Чистая прибыль 1 580,3 млрд рублей (+4,8% г/г)
✅Чистый операц доход 3 819 млрд руб
✅Рентабельность капитала (ROE) 24%

✅Чистый процентный доход 3 000 млрд руб (+17: г/г)
✅Чистые комиссионные доходы 842.9 млрд руб

Процентные и комиссионные доходы банка растут, растет и чистая прибыль банка.

📍В2В сегмент. На фоне незначительного сокращения счетов юрлиц, средства на этих счетах выросли на 21,8%, относительно 2023 года. Оно и не удивительно, на фоне такой ключевой ставки. Тут нет никакой потери рынка юрлиц, это следствие сжатия рынка.

💥 В2С сегмент.
109,9 млн активных розничных клиентов (+ 1,4 млн).



( Читать дальше )

АЛРОСА: Финансовые результаты (2П24 МСФО)

АЛРОСА представила слабые финансовые результаты за 2-е полугодие и весь 2024 г. Значительное снижение ключевых показателей обусловлено низкими объемами импорта алмазов в Индию, чей ограночный сектор продолжает использовать избыточные запасы. В результате, по нашей оценке, продажи алмазов АЛРОСА по итогам 2024 г. сократились до 26-27 млн карат. против 34-35 млн карат в 2023 г. На этом фоне мы не ожидаем рекомендации финальных дивидендов компании за 2024 г. Наша рекомендация для бумаг АЛРОСА – «Держать» с целевой ценой 66,3 руб.

Финансовые результаты. Во 2-м полугодии 2024 г. АЛРОСА сократила выручку на 54,9% г/г, до 61,5 млрд руб., на фоне падения продаж алмазов и снижения цен реализации. EBITDA уменьшилась на 73,6% г/г, до 15,0 млрд руб., с рентабельностью 24,4% против 41,6% годом ранее. Свободный денежный поток ушел в отрицательную зону и составил -55,7 млрд руб. По итогам всего 2024 г. выручка АЛРОСА снизилась на 25,3%, до 244,1 млрд руб., EBITDA – на 43,9% с рентабельностью 32.2% против 42,9% годом ранее. Свободный денежный поток составил -17,6 млрд руб. на фоне роста запасов алмазов, по нашей оценке, на 7 млн карат.



( Читать дальше )

🛒 Fix Price (FIXP) | Как себя чувствует бизнес?

    • 28 февраля 2025, 16:46
    • |
    • TAUREN
      Популярный автор
  • Еще



▫️ Капитализация: 157 млрд ₽ / 185₽ за акцию
▫️ Выручка 2024: 315 млрд р (+8% г/г)
▫️ скор. EBITDA 2024: 53,4 млрд р (-1,5% г/г)
▫️ Чистая прибыль 2024:22,2 млрд (-38% г/г)
▫️ P/E ТТМ: 7,1
▫️ fwd дивиденд 2025: 6,5%

✅ Fix Price продолжает расширяться, открыв 751 магазин в 2024м году,торговая площадь выросла на 11,5% г/г. В основном новые магазины управляются компанией, магазинов по франшизе прибавилось всего 19 ед.

Общий потенциал открытия магазинов фиксированных цен в РФ, Казахстане и Беларуси оценивается компанией в 18600 (сейчас Fix Price насчитывает 7165 магазинов на 31.12.2024). Учитывая то, что 89% магазинов находится в РФ, развивать сеть есть куда, особенно за рубежом.

🛒 Fix Price (FIXP) | Как себя чувствует бизнес?


👉 Несмотря на макроэкономические условия и агрессивную конкурентную среду, компания смогла показать рост выручки на +7,9% г/г. Рентабельность по чистой прибыли до налогов остается комфортной, хоть и снизилась с 13,0% до 11,2% из-за роста % расходов.

При этом, отдельно за 4кв2024 рентабельность на операционном уровне выросла (по EBITDA c 19,1% до 20,8%). Продажи LFL магазинов в 4кв2024 выросли на 2,3% г/г.



( Читать дальше )
  • обсудить на форуме:
  • Fix Price

❗️❗Прогноз акций Алроса с учетом отчета за 2024 год.

❗️❗Прогноз акций Алроса с учетом отчета за 2024 год.

❗️Отчет за 2024 год у компании вышел слабоватый. Выручка компании ожидаемо снизилась на 26% год к году из-за низких цен на реализацию продукции компании, а в условиях роста себестоимости производства и коммерческих, и административных расходов это негативно повлияло на валовую и операционную прибыль компании. На фоне этого чистая прибыль компании упала на 77,6% год к году, а свободный денежный поток ушел в отрицательную зону, что может привести к некоторому росту долговых обязательств компании. Долги по итогам года также продемонстрировали некоторый рост, но долговая нагрузка остается умеренной, соотношение ND/EBITDA составляет 1.8х.

Но, несмотря на слабую отчетность, акции компании сегодня растут, так как, во-первых, техническая картина в акциях способствует росту, а во-вторых, рынок, очевидно, закладывает в котировки компании ожидания по будущему окончанию СВО заключением мирного договора и по возможному снятию части санкций с компании.

С учетом опубликованной отчетности таргет по акциям компании был пересмотрен и составляет 70 рублей за акцию.



( Читать дальше )

Ростелеком - Бремя высокой ставки все сильнее давит на растущий бизнес. Какие есть перспективы

Ростелеком $RTKM представил отчетность по МСФО за четвертый квартал и весь 2024 год

• Выручка: 779,9 млрд руб +10% (г/г)
• Показатель OIBDA: 302,5 млрд руб (+7% г/г)
• Чистая прибыль: 24,1 млрд руб (-43% г/г)
• Кап. вложения: 178,8 млрд руб. (+21% г/г)
• FCF: 40,3 млрд руб. (56,8 млрд руб. годом ранее)

Основные драйверы роста компании — сервисы мобильной связи и цифровые инновационные продукты. В 2024 году вклад цифровой линейки сервисов в выручку компании превысил 23%, а масштаб цифрового бизнеса в абсолютном выражении приблизился к внушительной отметке ₽200 млрд.

Из негативного: На динамику чистой прибыли 2024 года преимущественно повлиял рост расходов из-за необходимости рефинансировать долговой портфель, что приходилось делать по более высоким ставкам.

На финансовом результате также сказался эффект пересчета отложенных налоговых платежей в связи с повышением c 1 января 2025 года ставки налога на прибыль.

Чистый долг увеличился на 17%, до ₽661,2 млрд. Соотношение чистый долг/ OIBDA составило 2,2х

( Читать дальше )

📦 $OZON - рост закончен ?

📦 $OZON - рост закончен ?
У Озона вышел отчет, мельком разберем.

Из позитивного: 

✔️ Рост GMV на 64% в 2024 году;

✔️ Рекордная EBITDA = 40,1 млрд руб.

✔️ Темпы роста выручки в сегменте Финтеха +190% (с 32 до 93,3 млрд руб.)

✔️ EBITDA Финтеха = 32,4 млрд руб.

Из негативного:

❌Рекордный убыток = 65,4 млрд руб. (в 4-м кв. = 19 млрд руб.)

❌Прогноз замедления роста GMV в 2025 году до +30%-+40%

❌Скор. FCF = -75,8 млрд руб. (если исключить тот факт, что они привлеченные депозиты финтеха записывают в FCF)

❌Огромные процентные расходы = 17,2 млрд руб. за 4 кв. (в 1 кв. они были = 6,9 млрд руб.; 2 кв. = 9,2 млрд руб.; 3 кв. = 12,2 млрд руб.)

❌ Капитализация, при всем этом, 850 млрд руб.

По технике: 

Напомню про старый разбор, который успешно отработали — smart-lab.ru/blog/1088237.php

Сейчас позитива не особо немного — быстрый отскок с рынком закончился, началась коррекция. Пока не обновим максимум этой недели (4254) о продолжении тренда речи не идет.

Снизу нас интересует зона 3000-3500 как место потенциального отскока и/или разворота. Да, разброс широкий, но и волатильность тут может быть соответствующей — жду спуск и смотрю за реакцией.



( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн