статистика

     Справедливый дивидендный гэп, как известно, 0.87*дивиденда, т.е. с размере реального, обложенного налогом дивиденда. Может даже, чуть меньше, ибо дивиденд идет 2-3 недели, деньги временно не работают. Можно еще учесть комиссию на продать-купить, но… можно и не учесть, это все мелочи и нюансы. На практике гэп всегда будет заметно больше или меньше теоретического. Иногда сильно больше (недавняя история с ЛСР).

     Очевидная возможность заработать (или потерять!), если представлять, как оно обычно у конкретного эмитента. Общего правила нет — это важно. Мне обычно лень, и опыта здесь не особо много, мои системы про другое, но системная рыба здесь, видимо, тоже есть. Помню пару раз, что акции БСП перед отсечкой стоило продать, в день гэпа откупить: профит был налицо. А с Лукойлом трюк не прошел бы. Уже на первых минутах после гэпа эта штука обычно торгуется дороже «справедливой» цены.

     Если кому не лень, можно было бы собрать статистику по всем акциям.

Казалось бы — странный вопрос. Но интуитивно хотелось проверить, насколько зависимость большая.

По сути, это упражнение является простой однофакторной моделью. Основные трудозатраты уходят как обычно на сбор и очистку данных.

Гипотеза будет следующей: изменилась ли корреляция курса рубля относительно котировок нефти Urals после 23 февраля 2022 года. Для графика взяты котировки нефти Brent.

Соответственно будет две выборки:

1)      Конец ноября 2018 года по 23 февраля 2022 года;

2)      24 февраля 2022 года по 1 мая 2024 года.

Корреляция для первого периода = «-0,19».

Корреляция для второго периода = «0,05».

Однако, хм...

Всем удачных инвестиций!

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией!

ОБЩАЯ СТАТИСТИКА ПО ТРЕЙДАМ ТОРГОВОЙ СИСТЕМЫ НА ЗОЛОТЕ: 
— 2022 г. в плюс закрыто 100,00% трейдов;
— 2023 г. в плюс закрыто 100,00% трейдов.

ОБЩАЯ СТАТИСТИКА ПО ТРЕЙДАМ ТС ФЬЮЧЕРСА НА ДОЛЛАР США: 
— 2023 г. в плюс закрыто 100,00% трейдов.

ОБЩАЯ СТАТИСТИКА ПО ТРЕЙДАМ ТОРГОВОЙ СИСТЕМЫ НА НЕФТИ: 
— 2018 г. в плюс закрыто 99,91% трейдов;

Статистика пострадавших на бирже февраль-март 2022, потери 2 мрлд.р.

@Алексей Алифанов проводит аналитику по брокерам весной 2022 г.

У него есть две группы в телеграм, где собрано много интересной информации. Полезно для тех, кто в процессе судебных споров с брокерами.


(картинка из канала «Пострадавшие на Биржах»)

Вторая группа-чат: Потерпевшие 24.02.22

— В 2000 года менеджеры отделов внутридневных операций подтвердили на слушаниях в сенате США, что от 80% до 90% их клиентов теряли свои средства и/или уходили с рынка в течение шести месяцев после начала торговли.

— Большое исследование тайваньских дейтрейдеров в 2004 года показало, что более 80% теряли деньги, и только 0,03% стабильно зарабатывали.

— Более недавнее исследование 2017 года, проведенное исследователями из Университета Беркли и Пекинского университета, показало, что 75% дневной торговой активности приходится на трейдеров с отрицательным средним доходом.

— Исследование бразильских дейтрейдеров, проведенное в 2019 году, показало, что 97% всех индивидуальных трейдеров, которые продержались более 300 дней, теряли деньги. Только 1,1% заработали больше, чем текущая минимальная заработная плата в Бразилии, и только 0,5% заработали больше, чем текущая начальная зарплата банковского кассира.

тг канал: t.me/TradPhronesis

Решил посчитать, как ведет себя индекс МосБиржи на следующий день после очередного размещения новых акций.

Многие участники отмечают, что в каждом новом размещении блокируется пул ликвидности, то есть на некоторое время (обычно неделя) с рынка изымается часть денег для блокировки в заявках на покупку. За несколько часов до запуска торгов неудовлетворенный спрос освобождается от блокировки и идет обратно на рынок, в фонды ликвидности, акции, облигации.

Реальный объем ликвидности и спроса мне представляется трудным к оценке, так как многие используют заемные средства при выставлении заявок на покупку на размещении.

Моя гипотеза состоит в том, что не все инвесторы сразу реагируют в плане возврата на рынок, а только на следующий день принимают решение. То есть присутствует некий импульс в Т+1.

Итак, у нас было 16 размещений с декабря 2022 года.

На следующий день индекс МосБиржи показывал рост в среднем на 0,38%, медиана точно такая же.

Процент положительных исходов был 68,75%, что можно принять за вероятность для следующих наблюдений.

В середине февраля Иволга вернулась к практике выпуска (организации) флоатеров, облигаций с плавающей ставкой купона. В нашем случае со ставкой купона, привязанной к ключевой. Застрельщиком стали облигации МФК Саммит с формулой купона «КС + 5%» (но не выше 22% годовых).

Мы осторожно относились к этому инструменту, не вполне понимая, как поведут себя бумаги на вторичных торгах. Однако жалоб на поведение не поступало.

И в конце марта список флоатеров в нашем исполнении пополнили облигации Джой Мани, с «лесенкой» премии к КС, от 6% в первый год до 4% в последний. И тоже с верхним ограничением ставки, но уже начиная с 24%.

Уверенности в выбранном направлении добавляла и позиция ЦБ, которая с каждым заседанием по ключевой ставке ужесточалось. Вчера регулятор заявлял, что средняя КС до конца года ожидается уже на уровне 15-16%, а вариант ее повышения (с нынешних 16%) хоть и не базовый, но не исключается.

И сегодня мы анонсируем третий флоатер. С формулой «КС+5%». более зрелый, чем предыдущие: без ограничения по максимальной ставке купона (риск эмитента от взлета ставок ограничен отложенными во времени call-офертами и небольшой суммой самого выпуска).

Решил написать пост, который будет полезен людям, желающим попробовать себя в вопросе управления деньгами клиентов или привлечения инвестиций. Но допускаю, что он будет интересен и более широкой аудитории, которая интересуется темой размещения накоплений.

Ещё в феврале этого года я проводил небольшое исследование, где просил респондентов указать три фактора из предложенных, которые они считают важным при выборе услуг брокеров, Д.У. или ПИФ. Общее количество проголосовавших было почти 900 человек, за что отдельное спасибо Яну Арту, Ярославу Кабакову и Олегу Харитонову, так как они разместили мой опрос на своих ресурсах. По итогам собранной статистики я составил диаграмму факторов (смотри рисунок).



Что видно из данной диаграммы?

На самое первое место люди поставили «надёжность компании». Это явно указывает на то, что в первую очередь большинство заботит не доходность инвестиций, а сохранность капитала. Вклад данного фактора составил 25%.

Следующим по значимости — «открытость и прозрачность компании и менеджеров» — 20%. Опять же эту часть можно интерпретировать именно в пользу сохранности, так как эти аспекты позволяют человеку проникнуться большим доверием к компании и определить её надёжность, пусть скорее на качественном уровне, чем количественном.

Натолкнулся на интересное мнение по поводу возможного поведения рынка. Что если мы повторим динамику прошлого года?

Выборка конечно скудная, но картинку можно себе сохранить на всякий случай.

Пока мы отстаем от прошлогоднего результата где-то на 10%. Если же будет повтор динамики, то вероятен рост до августа, а дальше широкой боковик?

Бодим позмотреть...)

Всем удачных инвестиций!

давно заметил что есть зависимость движения акций от цены… т.е дорогие бумаги — растут, а дешевые падают...

и наконец решил посчитать… насколько выражено это явление...

взял финвиз и посмотрел количество акций выше SMA200(примерно среднегодовая) на днях к общему количеству акций… т.е % растущих бумаг...

при средний дневной обьем больше 750000штук акций 

цены смотрел <1$, <2$, <3$, <5$ за акцию
и >5$, >20$, >50$, >100$ 

Stock Screener — Technical o750 o20 sma200 (finviz.com)

и получилось следующее… для сегодняшнего дня...
<1$ растет 5% бумаг
< 2$ растет 14% бумаг
<3 $ растет 17% бумаг
<5 $ растет 24% бумаг

>5% растет 52% бумаг
>20$ растет 65% бумаг
>50$ растет 72% бумаг
>100$ растет 76% бумаг

т.е действительно дорогие бумаги растут, а дешовые падают… и стата вроде стабильная… надо будет глянуть еще несколько раз… месяца через 2-3

и впринципе можно взять портфель дорогих против портфеля дешовых… и получить  профит с этого дела