NASDAQ 100

Проторговка в июньском контракте 2023 больше, чем в марте 2023.

Что то интересное будет происходить уже с след недели 20 марта понедельник.

Предстоящая неделя будет жаркой, во вторник инфляция CPI США, в среду розничные продажи США, в четверг заседание ЕЦБ.
Но главным событием для рынков останется ситуация с Silicon Valley Bank.
Исходя из инсайдов, власти намерены решить ситуацию с Silicon Valley Bank любой ценой, через покупателя или через защиту всех незастрахованных депозитов, а ФРС обсуждает облегчение доступа к дисконтному окну для поддержки банков.
Предварительные признаки позитивны и могут привести к аппетиту к риску в понедельник, но окончание этой саги зависит от решения ФРС 22 марта, ибо причиной краха Silicon Valley Bank стало необдуманное, чрезмерно быстрое и сильное повышение ставок ФРС, а значит необходим голубиный разворот ФРС для восстановления рынков.
ФРС должна огласить о паузе в ходе заседания 22 марта, хотя может сохранить лицо, повысив ставку ещё на 0,25% перед этим.
Любопытно, что член Баркин, комментируя пятничный нонфарм, заявил, что этот отчет не привел его к окончательному выбору на заседании 2 марта, повышение ставки ещё возможно как на 0,25%, так и на 0,50%, сие зависит от инфляции CPI и розничных продаж США.

На уходящей неделе ожидались два важных события: свидетельство главы ФРС Пауэлла перед Конгрессом США и февральский отчет по рынку труда США.
Выступление Пауэлла превратилось из важного послания рынкам перед заседанием ФРС 22 марта в цирк после того, как Пауэлл изменил риторику своего вступительного заявления между первым и вторым днем слушаний.
Изначально Джей заявил, что потолок ставок будет выше, нежели предполагали декабрьские прогнозы членов ФРС, а темп повышения ставок может быть ускорен по причине силы экономики США.
После этого заявления участники рынка сделали вывод о том, что ФРС готов повысить ставку на 0,50% в ходе заседания 22 марта и Пауэлл, увидев сие, изменил текст вступительного заявления, повысив порог для повышения ставки на 0,50% через уточнение о необходимости ряда сильных данных по рынку труда и инфляции.

Инвесторы готовились к публикации нонфарма США в пятницу как к Дамоклову мечу, который решит судьбу мартовского заседания ФРС.
Нонфарм США вышел сильных, количество рабочих мест превысило прогноз, рост зарплат остался высоким (хотя рост по месяцу замедлился до 0,2%мм, это минимум с февраля 2022 года), рост уровня безработицы до 3,6% против 3,4% был отчасти вызван ростом участия в рабочей силе.

Всем среда! Выпуск 248

Для американских акций вчера главным событием было очередное выступление главы ЦБ, где он не сказал ничего принципиально нового, но достаточно посмотреть как сильно индексы колбасило во время его выступления чтоб в очередной раз убедиться почему важно следить за действиями ФРС и всем, что с ней связано. Пауэлл, как и остальные, удивился сильным данным по рынку труда и сказал что борьба с инфляцией может занять много времени, а этот год должен быть годом ее значительного снижения. Джером, как и раньше заявил, что они не собираются снижать ставки в ближайшее время, но успокоил рынок тем что уверен, цели они своей достигнут и типа на правильном пути.

Индексы на это отреагировали позитивно и после раскалбаса закрылись в плюс. DOW как всегда спокойнее всех, но в нем многие аналитики увидели сужающийся треугольник с прошлого октября, который обычно пробивается вверх. Так же индекс снова вплотную подошел к сопротивлению которое не может преодолеть с прошлого мая, эксперты считают что в индексе скопился импульс и этот барьер может быть взят. SnP тоже подрос и пока консолидируется в комфортной для быков зоне над 4100 пунктов. Если индекс останется тут или сможет даже подобраться к 4300 пунктам, то быки будут рады продолжить UPtrend, убедившись, что дно было в октябре. В NASDAQ же технари увидели потенциальный шортсквиз который может начаться, если уменьшенный NASDAQ100 пробьет сопротивление в 13000 пунктов.