Tesla

ВСЕМ добрый день! самое трудное было выждать и не сказать ничего раньше времени. Теперь, когда сценарий предрешен, можно и написать...
Некоторое время назад один из моих учеников(из  топ 10 учеников, торгующих свыше 5 мио зелени) торгующих и на амер площадках, при разборе ДЗ обратил внимание на иностранную акцию Алибаба ( мне тогда был интереснее ГП и Сбербанк), и далее мой интерес  в сотрудничестве с ним был исключительно в торговле и анализе акций торгующихся строго по правилам моей системы ТПА.
Опускаем все инвесторские хотелки и терпелки  ученика и рассмотрю текущие дни.
Не секрет что на рос рынке с конца декабря и по сей день каждый день идет новый бал неликвидов, на+40% выстреливают все новые и новые акции, свой  1 лямовый портфель я уже продал и теперь участвую просто по технике в таких пампах.
и вот ...27 января в 22-30 загорелся сигнал на лонг по схеме неликвида ТПА ( который мы детально разбираем на курсе ПРОФИ ) в акции  ..Tesla ( TSLA ) по цене 555 произошел выход из 4х дневного клина и ретест к линии и чема ( стоп был в 1% установлен на 549,5) Тесла конечно не фармсинтез и не электроцинк, но все дальнейшее ее движение было 100 % таким как в выше перечисленных активах ( как будто русский кукл решил погонять амер бумагу) .  удержание бумаги шло элементрно по час ема и вот 31 января рисуется усиливающий на лонг сигнал 2 дневного нисход треуг и добака на лонг  в тоже самое время 22-30!!! по цене 645 а далее теслу было вообще не отличить от наших неликвидов, так называемый широкодиапазонный день ( ударный день кому нравится по резвякову) только укрепил позиции лонгистов, на СЛ появились первые любители пошортить корнеры( простим им их шалость, ибо они не ведают ТПа и творят что попало...)

( Читать дальше )

Поскольку с некоторых пор я активно слежу еще и за американским рынком, то просто не могу пройти мимо главной акции вчерашнего дня и претендента на компанию всего десятилетия! Tesla!!! Напомню, что недавно в касался компании в большой статье о перспективах нефти:
https://vk.com/@borodainvestora-teslapokalipsis-segod..

Котировки компании вчера устремились к космическим высотам сметая короткие позиции и озолачивая тех, кто верил. Предлагаю обсудить максимально хайповую историю. 

Мое мнение заключается в том, что котировки оторвались от любых фундаментальных значений, рост эйфорический, это пузырь и через некоторое время капитализация компании сдуется обратно. Вот мои аргументы:
— Маск и его компания добились уникального — создали целую новую отрасль экономики и попутно могут уничтожить несколько старых отраслей (типа нефтепереработки)
— но уникальное конкурентное преимущество, которое было у компании все прошлые годы заканчивается — на подходе электрические модели буквально от каждого крупного автомобильного концерна;

( Читать дальше )

Итак, немного фундаментальных размышлений. Оправдать текущую стоимость Теслы сложно, но можно. Да, она кажется высокой, но надо понимать, что компании роста оцениваются совсем не так, как форды, тойоты и мерседесы.

Я очень грубо прикинул, что для того, чтобы текущая капитализация Теслы стала норм, ей надо нарастить выручку в 4 раза. За последние 4 года выручка Теслы выросла в 3,5 раза. Конечно расти на объемах будет гораздо сложнее, рост скорее всего замедлится. Но посмотрим на объемы продаж пяти ведущих авто-мейкеров:

VW: $260 млрд Toyota: $277 млрд Daimler: $184 млрд GM: $147 млрд BMW: $107 млрд.

В сумме $975 млрд

Разве у кого-то есть сомнения что Тесле по силам оттяпать $75 млрд из этого триллиона? Ведь скорее всего это вопрос времени. Да это займет не менее пяти лет. Но это выглядит вполне реальной задачей. Но ключевые холдеры акций не выливают на рынок свои бумаги, а терпеливо держат их по другой причине — они уверены, что Тесла оттяпает еще больше рынка.

Да, такая капитализация как сейчас не учитывает будущих рисков, а они обязательно рано или поздно появятся, и капа обязательно рухнет раза в два. Но потом она восстановится и Тесла все равно будет стоить свои 150. Сейчас я просто хочу обратить ваше внимание, что цифра $150 млрд кажется большинству нереальной просто потому что Тесла выросла слишком резко:) А как известно, кто шортит только по той причине, что что-то резко растет, то тот конченая лошара. Об этом я писал тут)

p.s. и да, этот рост конечно может иметь мало общего с фундаментальными факторами. И он нас в очередной раз учит тому, что на бычьем рынке надо стараться быть long only и по возможности искать такие бриллианты и держаться за них.

Тесла 187 млн акций (с размытием) * 915 долларов = 171 млрд долларов капы

Газпром 80 млрд

Роснефть 80 млрд

Еще можно добавить Русгидро 4,5 и Россети 5,5 для ровного счета.

Надо шортить, но это не индивидуальная рекомендация.

Ничего не напоминает, историю с Volkswagen 11 летней давности .

Один и тот же почерк? :)

Илон Маск обогнал других миллиардеров по темпам роста своего состояния. В рейтинге богатейших людей планеты, по версии Bloomberg, он прибавил в начала года $13,5 млрд, оставив далеко позади своего ближайшего по темпам роста этого показателя конкурента Джеффа Безоса, который с начала января стал богаче на $9,05 млрд. Отрыв тем более впечатляющий, что размер имущества Безоса ($124 млрд, первое место в мире) втрое превосходит капитал Маска ($41 млрд, 22-е место в мире).

Умножению своего богатства Илон Маск обязан динамике акций Tesla (+89% с начала года). Основателю принадлежит 22% акций компании, и эта доля увеличивается пропорционально росту капитализации всей фирмы. Еще в январе Tesla достигла стоимости $100 млрд, став дороже таких автогигантов как General Motors ($49 млрд) и Ford ($37 млрд) вместе взятых.

Последний взлет акций Tesla был связан с позитивной отчетностью Panasonic, с которой у автопроизводителя совместное производство электробатарей на площадке Gigafactory. Впервые в истории данное СП показало прибыль, подтвердив высокий спрос рынка на электрокары. За сутки Tesla прибавила около 20%, что, по нашим оценкам, стало крупнейшим подъемом котировки внутри дня за последние семь лет.

( Читать дальше )

Специально посмотрел, какие из американских компаний имеют EV/EBITDA>50 и схожи с теслой по капитализации.
Нашёл одну = Salesforce, тикер CRM.

P/E=185, EV/EBITDA = 67
Правда ожидается, что в 2020 году EV/EBITDA будет уже 27.
Капитализация компании = $165 млрд 

Почему ее никто не шортит?:)

Ааа, ее ж акции просто не выросли в 3 раза за пару месяцев.
Ведь чтобы что-то зашортить, надо чтобы оно сначала выросло)

Кстати второй компании с таким высоким мультом и капой >100 млрд на американском рынке больше нет.

Смотрел кстати через скринер терминала tradingview:

Всех приветствую. Улетаю на отдых Тай., возможно завтра без обзора, может не получится.
Для тех кто торгует(имеет в портфеле) акции Tesla, у меня в портфеле, мое вью: неделю, две назад писал в обзоре, что вижу цель 1000, очень быстро к ней подходим, сейчас есть два основных варианта(как я вижу): коррекция не доходя уровень 1000 в район 700 или 564(есть гэп) и второй вариант притормаживаем около 1000(боковик) и идём к 1500, там коррекция очень вероятна. Сам держу, при коррекции от 1000, буду докупать. На сейчас, считаю, оба варианта равновероятны.
Всем удачи и успехов.

Отправлено из Яндекс Дзена
zen.yandex.ru/media/id/5e2386bcdddaf400b2813563/moskvabangkokkochang-5e3bb1556303710feb236796?feed_exp=ordinary_feed&from=channel&rid=3118890221.414.1581003324747.87289&integration=publishers_platform_yandex&secdata=CJaLyNiBLiABMAI%3D

Вчера мы задались вопросом, был ли вчерашний рост концом медведей, но уже очевидно, что это не конец. Спустя 17 минут после начала торгов Тесла прибавила 17%.