Закономерный рост рынка факторинга в условиях высокой ставки

В ситуации повышения ключевой ставки и роста стоимости кредита следует ожидать рост рынка факторинга, лидерами которого закономерно становятся крупные банки: $SBER, $VTBR, $SVCB

&Антикризисная Россия

Рубрика #выжимки

Самое важное из исследования «Рынок факторинга России» от АФК:

Портфель российского рынка факторинга на 01.10.2024 составил 2 трлн 727 млрд рублей. По сравнению с 01.10.2023 портфель рынка вырос на 52% (+936 млрд руб.), по сравнению с 01.07.2024 — на 16% (+376 млрд руб.) Средняя оборачиваемость по портфелю выросла до 71 дня (год назад – 61 день) при минимуме 27 дней и максимуме 224 дня.

В структуре портфеля доля активов без права регресса за год выросла на 2,3 процентных пункта до 87,5%, доля активов с правом регресса за год снизилась на 2 пп до 10,5%, доля активов по международным сделкам снизилась на 0,3 пп до 1,9 %.

Объем выплаченного финансирования за 9 месяцев 2024 год составил 7 трлн 647 млрд рублей. По сравнению с аналогичным периодом 2023 года объем финансирования, направленного факторами клиентам, вырос на 46% или 2,4 трлн рублей. В 3 квартале 2024 года факторы выплатили клиентам свыше 3 трлн рублей.

16 537 компаний-клиентов использовали факторинг с января по сентябрь 2024 года. Клиентская база рынка увеличилась на 24% по сравнению с аналогичным периодом 2023 года. В 3 квартале 2024 года число клиентов выросло на 18%. За 9 месяцев 2024 года факторы привлекли 3 428 новых клиентов

10,4 млн поставок передано на факторинг за 9 месяцев 2024 года. В сравнении с аналогичным периодом 2023 года количество поставок снизилось на 5%.

Средняя сумма профинансированной поставки за 9 месяцев 2024 года достигла 735 тысяч рублей, увеличившись на 54% по сравнению с аналогичным периодом 2023 года. При этом средневзвешенная сумма профинансированной поставки по итогам 9 месяцев 2024 года достигла 1,2 млн рублей.

За 9 месяцев 2024 года факторы получили 265 млрд рублей дохода за оказанные услуги. По сравнению с аналогичным периодом 2023 года показатель вырос на 174%, в 3 квартале 2024 года полученные доходы выросли на 104 млрд рублей (+65%) по причине продолжающегося роста ключевой ставки ЦБ РФ.

Портфель по сделкам с субъектами МСП на 01.10.2024 составил 179 млрд рублей. По сравнению с 01.10.2023 портфель в сегменте МСП вырос на 25%.
Доля активов по сделкам с МСП в портфеле рынка составила 6,6% (год назад 8%), в портфеле 23 респондентов 7,2% (год назад 8,8%).

Субъекты МСП получили за 9 месяцев 2024 года около 635 млрд рублей факторингового финансирования.
По итогам 9 месяцев 2024 года прогноз развития рынка факторинга в 2024 году пересмотрен: рост портфеля на 01.01.2025 ожидается до уровня 3,25 трлн рублей (+44%).

Последовательное повышение ключевой ставки Банка России продолжалось как в третьем, так и в четвертом кварталах 2024 года (до 21% годовых) и, как заявлено, предел ее повышения еще не достигнут. Инфляция и рост ставок денежного рынка продолжат определять повышенную динамику показателей рынка факторинга (портфель, финансирование, доход).

Участники рынка наблюдают старт «высокого сезона», рост потребительской активности, ожидания повышения закупочных цен у оптовиков и роста налоговой нагрузки на малый и средний бизнес в 2025 году.

В таких условиях краткосрочное беззалоговое финансирование и авансирование выплат поставщикам, которые предлагает факторинг, будет пользоваться устойчивым спросом в 4 квартале 2024 года, что позволит ключевым показателями рынка обновить рекордные значения вновь.

#выжимки — только самая интересная и полезная информацию из отчетов и обзоров управляющих компаний, фондов, банков и инвестдомов.

antonpolyakov.ru/

Ютуб — www.youtube.com/@polyinvest
Телеграм — t.me/Polyakov_Ant

Публичные стратегии:
comon.ru/users/ks111/
tinkoff.ru/invest/social/profile/Poly_invest/
#прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени