Что хорошего может быть в России, если М2/официальная инфляция будет падать?

С 29.12.2023

Индекс Мосбиржи государственных облигаций RGBITR -12.6%
Индекс МосБиржи полной доходности «нетто» (по налоговым ставкам российских организаций) MCFTRR -10.9%

Акции + дивиденды упали меньше, чем ОФЗ+купоны. Я такого неравенства даже в штатах после всех повышений ставок с 90-х годов прошлого века не видел. Только при Картере так там было. Точно у нас «картеризм»  у ЦБ.

Ни одна из ликвидных акций, кроме Лукойла, с 18:40 25.10 не упала больше, чем на 1%. Ну а Лукойл упал из-за более высоких ожидавшихся дивидендов. Индекс Мосбиржи+див далек от минимума по закрытиям дня, который  был 3 сентября.

Не хочет рынок при такой ставке ни расти, ни падать. «Стояк»…

//

🔒Китайские учёные взломали шифрование военного уровня на квантовом компьютере, — SCMP Исследователи впервые успешно атаковали шифры, используемые в армейских и банковских секторах. С помощью квантового компьютера D-Wave Advantage им удалось взломать алгоритмы Present, Gift-64 и Rectangle, которые входят в структуру AES — одного из самых надёжных методов защиты данных. Эксперты считают, что этот прорыв представляет «реальную угрозу» для современных криптографических систем и потенциально может повлиять на безопасность криптовалют в будущем.

Как бывший дешифровальщик, не сомневаюсь, что так и будет.

Вот доходность показателя (цена + дивиденды*0.87) в 3 квартале у акций, за которыми я слежу

GAZP 20.83%
YNDX 0.17%
CHMF -0.10%
LKOH -3.26%
MOEX -3.86%
ROSN -4.94%
SBER -7.83%
MGNT -9.92%
GMKN -12.04%
SNGS -12.41%
AFLT -12.49%
VTBR -14.53%
FEES -18.07%
HYDR -19.10%
ALRS -23.82%

Об идее своей первой модификации на основе моей «волатильности» я написал тут еще в начале 2023-го года 

smart-lab.ru/blog/870951.php

Правда доработка ее до алгоритма привела даже к несколько иным датам, которые приведены в ссылке. Например, аут 2020-го должен был быть не до 19.03, а до 02.04.

А вторая модификация была не алгоритмическая, а изменение времени открытия «синтетических облигаций» в зависимости от ожиданий дивидендов. С начала торговли «синтетическими облигациями» в 2016-м году у меня все складывалось хорошо с ними:

Доходность «синтетической облигации» Сбербанка без учета брокерской и биржевой комиссий за продажу-откупку ближайших фьючерсов ежеквартально и одну покупку акций



Но в 2020-м из-за переноса дивидендов банков на осень 02.04 я «попал» вот на это на стратегии Стань квалифицированным инвестором:



( Читать дальше )

Никогда на ликвидных фишках при нерезидентах не было такой разницы (на 12:22 сегодня к 18:40 вчера):

SNGS +4.12%
MGNT -3.06%