Сегодня буду закрывать свой лонг по SP500, открытый по 1910, после выкупа последней коррекции. Кто помнит, свой последний шорт, который я держал почти 8 месяцев, закрыл в плюсе почти на самом дне последней коррекции. Шортить пока опасно, в свете последних новостей из Китая. Возможно начну аккуратно набирать шорт от 2090-2100, или при пробое вниз отметки 2000 пунктов. Пока вероятность хорошей корреции в США не велика. Считаю, что до 2100-2150 по SP вполне могут дотянуть. Американский портфель в этом году отработан просто отлично, а вот российский из-за моего спора с рублём, увы нет, хотя всё может ещё поменятся в лучшую сторону до конца года. Главное не тупить.

P.S. Закрыл по 2067

В среду в фейсбуке выложил картинку по Si и написал — хочу вот так и вот туда ))) www.facebook.com/photo.php?fbid=748805445156400&set=a.420120711358210.90175.100000808531592&type=1&theater



Первую цель пока почти отработали. Есть уже все сигналы для коррекции. На этой неделе уже явно этот уровень не пробьём и возможно даже отскочит цена от него. Увеличивать шорт по Si буду только после прообоя отметки 45500. С рублёвой ликвидностью начались проблемы, вот и начали менять обратно баксики, к тому же налоговый период. Шансы на хорошее укрпеление рубля до 10-15% есть, но нужен или разворот по DXY или разворот по нефти, но пока эти два инструмента вошли в проторговку. DXY уже три недели на одном месте, хотя гляньте на три последние недельные свечки.



( Читать дальше )

По идее, индекс РТС до 18.45 должны удержать выше отметки 1000 пунктов. Пятничный набранный хедж, сегодня на внебирже опять кто-то закрыл, или экспирнул на промклиринге, поэтому шортового топлива опять в рынке нет. Вся надежда только на спот и на рубль — это для лонговиков. Скорее всего, до вечера на споте будет фиксация, а рублём удержат РТС выше 1000.

     Многие из вас прекрасно знают, что российский рубль – это сырьевая валюта и напрямую зависит от цен на нефть, можно сказать и проще – это производная от нефти. В связи с тем, что в последнее время ЦБ РФ окончательно отменил (слава Богу) бивалютный коридор и отпустил рубль в свободное плавание, привязка к нефтяным котировкам стала ещё больше. По сути, цены на нефть сейчас являются главным ориентиром для дальнейшей динамики рубля.  Для нормального функционирования бюджета РФ цена нефти в рублях должна находиться вблизи отметки 3700, т.е. при цене нефти марки Urals в 80$ комфортный для бюджета курс рубля будет находится вблизи отметки 46.  Далее всё просто, чем дороже нефть, тем крепче будет рубль.  Делим  3700 на цену нефти и получаем оптимальный курс рубля для российского бюджета.
     Казалось бы всё просто, корреляцию мы все знаем, но вот что будет с ценами на нефть никому не известно, особенно в свете последних событий, когда копании начинают демпинговать и вести конкурентную борьбу за рынки сбыта.  В долгосрочной перспективе  текущее падение цен на нефть безусловно хорошо, ведь с рынка уйдёт избыточное предложение и ряд компаний будут вынуждены сокращать свою добычу и инвестиции в геологоразведку и в новые проекты.  Дальнейшее падение цен на нефть может спустя несколько кварталов привести к очень резкому взлёту котировок на чёрное золото, в диапазон 100-110$ за баррель, но, как говорится, до этого ещё надо дожить. 

( Читать дальше )

     Прошедшая неделя для рубля оказалась худшей за последние 15 лет.  В пятницу был установлен новый исторический антирекорд и к доллару и к евро, но после словестных интервенций министра финансов Антона Силуанова и новости о созыве внеочередного экстренного заседания ЦБРФ российский рубль сумел отыграть все потери за день.  Было ли в пятницу финальное движение или нет,  пока сказать сложно, но можно почти с уверенностью сказать, что диапазон 49-50 по рублю в паре с долларом будет ЦБРФ защищать и сильно выше него рубль не отпустит. Как стало известно в пятницу вечером, после экстренного заседания ЦБ, регулятор дал понять, что  готов к большим внеплановым  интервенциям для поддержания рубля «в любой момент». Обнадёжило и ещё одно заявление о том, что по оценке Банка России, с учетом принятого пакета мер и произошедшего снижения курса дальнейшего ослабления рубля не требуется для достижения равновесия платежного баланса.  Если учесть, что цена нефти в рублях на пятничных торгах приблизилась уже к отметке 4000, при том, что последние годы средневзвешенная цена находилась вблизи отметки 3600 рублей, то явно пришло время подумать регулятору не только о профиците бюджета, но и об инфляционных рисках. 

( Читать дальше )

Взято из фейсбука одного знакомого.

Привет, беднеющая нация!

     Сегодня я услышал на одной из либеральных радиостанций от какого-то «уважаемого» эксперта, что ситуация в вашей экономике насколько плоха, что граждане уже который год вынуждены проедать свои сбережения.
     Признаюсь, я очень испугался за вас. Очень захотелось вам помочь, дорогие мои россияне.
     Чтобы оценить масштаб бедствия, я решил посмотреть, сколько же у вас осталось сбережений и как быстро вы их проедаете.
     Для этого пришлось получить консолидированную информацию от Центрального Банка, который суммирует все ваши сбережения, размещенные на депозитах в банках.
     Вот, что получилось.
     В прекрасном 2007 году, когда рубль был сильным, и все вы жили хорошо, ваши сбережения составляли 4.8 триллиона рублей! Вот это были времена, скажете вы! Летали по заграницами, накупали дольче габан полные мешки, ни в чем себе не отказывали!

( Читать дальше )

Извиняюсь что скрины не с терминала, но суть от этого не меняется. Цели до конца года 1240 и возможно выше. Стоп на 1135.



( Читать дальше )

     Пока на мировых фондовых рынках продолжает царить умеренный оптимизм, на валютном рынке происходят весьма интересные процессы.  Индекс доллара (DXY) превысил отметку 88 – этот рубеж наблюдался в последний раз в 2009 и в 2010 годах. Курс ключевой валютной пары евро-доллар опустился до отметки 1.24, а российский рубль установил новые исторические антирекорды и к американской и к европейской валюте.  Курс российской валюты в паре с долларом приблизился к отметке 47, а в паре с европейской валютой к отметке 58.
      Существенное укрепления доллара на мировой арене в четверг случилось после выступления главы ЕЦБ Марио Драги.  Он заявил, что регулятор пойдет на новые стимулирующие меры, если решит, что текущих мер недостаточно, или если инфляционные ожидания вновь начнут снижаться. В ближайшее время ЕЦБ начнёт покупать ABS (бумаги, обеспеченные активами) и продлится эта программа минимум 2 года. Покупка активов и TLTRO (целевые долгосрочные кредиты банкам) существенно увеличит размер баланса ЕЦБ, который будет двигаться к уровням 2012 г. Стоит отметить,  что практически все члены ЕЦБ согласились с такими намерениями.


( Читать дальше )

Цели, сроки и стоп прошу тоже озвучивать.

Тем временем, индекс ММВБ вышел в плюс по итогам текущего года, и это несмотря на санкции, Крым и всё остальное. ЗВР особо не упали, в 2009 году при нефти в два раза ниже, они были 370 млрд. долларов, сейчас 440. Все банки и компании по уши сидят в валюте и не стоит бояться за большие предстоящие погашения.   ФНБ и стабфонд за октябрь существенно пополнились, профицит бюджета больше чем в Европе и США. Роснефть отозвала заявку на деньги из ФНБ. Пострадал лишь рубль, точнее именно благодаря ему всё не так плохо. Вот смотришь на ту же Японию или Европу, которые наоборот печатают деньги чтобы ослабить свою валюту и разогнать инфляцию и думаешь, нам бы их проблемы. Похоже такой низкий курс рубля мы будем наблюдать пока цены на нефть не поднимуться выше 90$ за баррель, если это случится, то и рубль укрепится до 39-40. А куда улетит рынок, если вдруг санкции отменят? Разве Россия пострадала за этот год? Цены на недвигу растут, у населения уже около 20 млрд. долларов на руках, а общий объём рублёвых и валютных вкладов бьёт историчекие рекорды, хотя ухудшения всё же есть — это рост инфляции и сильно пострадал мелкий и средний бизнес и при таких ставках ЦБ ему сейчас будет ещё хуже.

( Читать дальше )