Сектор: коммунальные услуги, возобновляемые источники электроэнергии

Последний обзор по РусГидро я делал 2 декабря 2024, тогда акции стоили 0,485 р., я ожидал, что акции дойдут до 0.467, а от туда начнется рост в район 0.5. По факту акции падали до 0,438, а от туда росли до 0,603. Каждый раз цели падения и роста были перевыполнены. Сейчас акции торгуются по 0,438 р. Чего ждать дальше, давайте разбираться.

📈 Основные метрики
▪️ Капитализация: 1,74B$
▪️ P/E — отр. значение, компания в убытке
▪️ P/S — 0.35
▪️P/B — 0.34
▪️EPS — минус 0.1217 р.
▪️EBITDA — 150B Р.
▪️EV/EBITDA — 4.49
ℹ️ По сравнению с прошлым обзором компания ушла в убыточность, а по метрикам сейчас немного дешевле, чем в прошлом обзоре.

( Читать дальше )

Сектор: Услуги в сфере недвижимости

Последний обзор по ЦИАН делал 6 ноября 2024, тогда акции стоили 541 р., я ожидал, что сначала будет падение до 500, а от туда будет рост до 670. По факту акции сначала упали до 500 (🎯), а после и до 444. И после этого был рост до 588, а в моменте 3 апреля росли до 713 р. (🎯). Обе поставленные цели были достигнуты. Сейчас акции торгуются по 500. Давайте посмотрим, чего можно ожидать дальше.

📈 Основные метрики
▪️ Капитализация: 426M$
▪️ P/E — 21.38
▪️ P/S — 2.8
▪️P/B — 6.13
▪️EPS — 24.67 р.
▪️EBITDA — 3.2B р.
▪️EV/EBITDA — 8.5
ℹ️ По сравнению с прошлым обзором акции ЦИАН стали стоить дороже по метрикам. Вероятно упала прибыль.

( Читать дальше )

Сектор: Электроснабжение

Последний обзор по компании Россети Московский регион делал 13 октября 2024. Тогда акции стоили 1,18, а я ожидал сначала коррекции к 1,04, а после роста вплоть до 1,54. По факту мы сначала упали до 1.038 (🎯), а от туда выросли до 1,4. Вторую цель не доросли на 10%, но от первой цели до 1.398 было 35% роста, что не мало, плюс-минус движения получилось предугадать. Сейчас акции опять скорректировались и торгуются по 1,134. Чего ждать дальше, давайте разбираться.

📈Основные метрики
▪️ Капитализация: 628M$
▪️ P/E — 3.98
▪️ P/S — 0.22
▪️P/B — 0.24
▪️EPS — 0.2786 р.
▪️EBITDA — 53.2B р.
▪️EV/EBITDA — 2.04
ℹ️ По метрикам стала оцениваться дороже, чем в октябре, но все также не дорого, если смотреть за последние 10 лет.

( Читать дальше )

🩺  Обзор по компании МД Медикал Груп (Мать и дитя)
Сектор: Медицина

В последнем обзоре от 16 ноября я ожидал от акций МД Медикал Груп, когда они стоили 890 ₽ продолжения боковика с потенциалом роста до 962 ₽. И писал, что как только весь рынок начнет выходить из многомесячного падения, акции Мать и Дитя начнут расти, при том возможно лучше рынка, так как сама компания отличная. По факту акции до конца декабря простояли в том самом боковике, о котором я говорил, т.е. полтора месяца, а после пошли в тот самый рост, как только весь индекс МосБиржи перестал падать. С тех пор акции росли до 1070 в моменте, текущая цена 1045. Чего ждать дальше?



📈 Основные метрики
▪️ Капитализация: 850M$
▪️ P/E —  8.49
▪️ P/S —  2.54
▪️P/B —  2.71
▪️EPS — 121.38 ₽
▪️EBITDA — 10,1B р.
▪️EV/EBITDA —    6.17

( Читать дальше )

Последний обзор по Софтлайну делал 11 августа https://smart-lab.ru/blog/1047654.php, тогда цена была 152 р., я ожидал сначала роста в район 176, а от туда падения до 137 и к поддержке в районе 130. По факту сходили со 152 до 159,5, а от туда ушли в коррекцию до 119 р. в моменте и сейчас торгуемся по 126. Т.е. все движения были определены верно — сначала рост, потом падение, а сами конечные цифры плюс-минус 8%, можно считать, что прогноз уже отработан. Чего ждать далее, давайте разбираться.

• Разборы по всем компаниям РФ (более 100) в динамике в моей ТГ-шечке https://t.me/ShumilovPavel

Друзья, всем привет! Пару месяцев не успевал дублировать свои разборы на уважаемый Смарт-Лаб. Постараюсь успевать 🙈


🛡 Обзор по компании  Софтлайн #SOFL
Сектор: Информационные технологии

📈 Основные метрики
▪️Капитализация: 412M$
▪️P/E — 23,72
▪️P/S —  0,51
▪️P/B —  3,2
▪️EPS — 10.7 ₽
▪️EBITDA — 7.1B р.
ℹ️  Во втором квартале компания уходила в убыток, а за 3кв2024 вновь вернулась в прибыль. По метрикам компания сейчас имеет (кроме P/E) самые низкие значения по сравнению с предыдущими периодами.

( Читать дальше )

Последний разбор Сургутнефтегаза делал 12 августа https://smart-lab.ru/blog/1047822.php. Тогда цена была 46,4 р. Я ожидал микро-коррекции примерно к 42 р., после чего ожидал рост.  По факту цена сходила к 44 р. и начался рост. С начала сентября акции растут на 26%, текущая цена во время написания разбора — 55 р. Давайте посмотрим, чего ждать дальше?

• Разборы по всем компаниям РФ в динамике у меня в Telegram https://t.me/ShumilovPavel

⛽️ Обзор по компании Сургутнефтегаз #SNGS #SNGSP
Сектор: Энергетика — Добыча нефти; газа и потребляемого топлива

📈 Основные метрики
▪️ Капитализация:  14.48B$
Последний полноценный отчет был за 2023 год. Все метрики считаем по нему.
▪️ P/E — 1
▪️ P/S — 0.59
▪️P/B — 0.19
▪️EPS — 30.4
▪️EBITDA — 1.480T р.
ℹ️  Компания традиционно очень-очень-очень (да, 3 раза!) дешевая по метрикам. Немного дешевле, чем в другие годы по сравнению с самой собой же.

( Читать дальше )

Последний обзор по Яндексу публиковал 27 августа https://smart-lab.ru/blog/1053329.php меньше месяца. Тогда цена была 3888, я ожидал ухода ниже в район 3500 или даже 3300 при негативном сценарии, после чего ожидал рост в район 4600 и выше. По факту мы доходили до 3560, но ниже на 3300 не пошли и после начался рост (в текущей точке сложно сказать что сейчас происходит — рост или отскок) и сейчас акции стоят уже 4150, акции растут весь сентябрь. Давайте посмотрим, чего можно ожидать по Яндексу дальше.

• Разборы по всем компаниям РФ в динамике у меня в Telegram https://t.me/ShumilovPavel

📱 Разбор компании Яндекс #YDEX (краткий)
Сектор: Интернет-контент, поисковый сервис, такси, экосистема

🗞 Новостной фон
▪️Яндекс и Минтранс РФ запустили программу обучения чиновников технологиям
▪️Яндекс ведет переговоры о покупке сервиса аренды пауэрбанков Бери заряд, который ранее планировал провести IPO
▪️Яндекс драйв запустил долгосрочную аренду авто в Сочи и Казани
▪️«Яндекс» продает направление телемедицины под брендом «Яндекс Здоровье» компании в области генетических исследований Genotek

( Читать дальше )

Последний разбор Газпрома я делал 29 июня. Тогда акции стоили 115 ₽, я ожидал отскок к 130₽, а при пробитии и закреплении на этом уровне уход к 150. По факту мы доходили до 137, но закрепиться выше 130 не смогли, а за пару дней ушли ниже. Сейчас торгуемся по 122 ₽. Давайте посмотрим, чего ждать дальше.

• Разборы по всем компаниям РФ у меня в Telegram https://t.me/ShumilovPavel

⛽️ Обзор по компании Газпром #GAZP
Сектор: Энергетика; ГАЗ

📈 Основные метрики
▪️ Капитализация:  31.3B$
▪️ P/E — 24.66 (в разных сервисах по-разному считает, на смарт-лабе -4.64, в другом 15,93)
▪️ P/S —  0.30
▪️ P/B —  0.17
▪️ EPS — 4.96
▪️ EBITDA — 1.188T р.
ℹ️  Конечно, по P/E компания сейчас оценивается дорого, но во всяком случае Газпром уже стал прибыльным, так как в прошлом обзоре компания до отчета была убыточной, по итогу 2023 была убыточной. По остальным мультипликаторам  Газпром стал только еще дешевле. Кроме P/E по остальным метрикам Газпром сейчас оценивается настолько дешево, что с 2015 года таких дешевых оценок просто никогда не было.

( Читать дальше )

Это мой первый обзор по компании. Давайте познакомимся с производителем олова в России на 85% который принадлежит Селигдару.

• Разборы по всем компаниям РФ у меня в Telegram https://t.me/ShumilovPavel

🗻 Обзор по компании Русолово #ROLO
Сектор:  Металлургия и добывающая промышленность

ℹ️О компании Русолово
«Русолово» является оловянным дивизионом полиметаллического Холдинга «Селигдар». ПАО «Русолово» объединяет единственные в России работающие оловодобывающие активы, расположенные в Хабаровском крае. Основной вид деятельности: добыча оловянных руд, производство оловянных концентратов, попутное производство медного и вольфрамового концентратов.

📈Основные метрики
▪️ Капитализация:  226M$ (❗️ компания малой капитализации)
▪️ P/E — (7,4) компания убыточна
▪️ P/S —  2.93
▪️P/B —  7.03
▪️EPS — (0.0693) — отрицательная прибыль
▪️EBITDA — 299M р.
ℹ️  Компания явно имеет проблемы в моменте. Убыточна и по метрикам даже дорогая. По сравнению с предыдущими периодами — компания регулярно убыточна, но по другим метрикам чаще была дешевле, чем сейчас. Проблемная история.

( Читать дальше )

Наконец-то в заявках на разборы пошли энергетические компании! А то это единственный сектор, который у меня слабо разобран. Последний обзор по Россетям делал 26 июля 2022 года. Тогда акции стоили 0,097772 ₽ за акцию и я писал: «Крайняя недооценка… пока, на мой взгляд, заходить рано…Если я решу покупать, то у меня это будет очень небольшая доля от портфеля». С тех пор акции сначала падали до 0,0755 ₽, а после росли до 0,144 ₽. После чего снова обвалились до текущих 0,0845.  Т.е. сейчас акции стоят даже еще дешевле, чем стоили на обвален на фоне СВО в 2022 году. Видимо это компания, у которой стало что-то хуже? Давайте разбираться.

• Разборы по всем компаниям РФ у меня в Telegram https://t.me/ShumilovPavel

📈 Основные метрики
▪️ Капитализация:  1,99B$
▪️ P/E — 1.3
▪️ P/S — 0,1
▪️P/B — 0.11
▪️EPS — 0.0662 ₽
▪️EBITDA — 450B Р.

( Читать дальше )