Как известно, есть 2 типа оферт:

— PUT (право инвестора, обязанность эмитента)

— CALL (право эмитента, обязанность инвестора)

PUT-оферта это классика облигационного рынка: перед изменением процентной ставки на будущий период, у инвестора есть право на выкуп эмитентом. Примеры оферт, в которых мы участвовали:

· Роснефть

· Азбука Вкуса

· Вита Лайн

· Окей

· Черкизово

Предъявление по оферте позволяет не получить резкую переоценку стоимости облигации, когда новая ставка нерыночная

( Читать дальше )

Многие россияне грезят о пассивном доходе. Чем он пассивнее и больше — тем лучше. И как тут не грезить, если кто-то может греть бока под пальмой и просто так получать денежки, а мы — всё ещё нет.

🌴Лично я уже ветеран мечтаний о пассивном доходе: осознанно стремлюсь и предпринимаю шаги к этому больше 20 долгих лет. В сегодняшней заметке хочу оглянуться назад и поделиться своими размышлениями и выводами из них. Рефлекснуть, так сказать.

Самое интересное и важное из мира финансов и инвестиций, а также свои личные истории на финансовую тему публикую в телеграм-канале. Подписывайтесь!

⚠️Подводные камни «пассивного» дохода

Многие представляют себе выход на пассивный заработок примерно так: 10-15 лет я горбачусь и сколачиваю капитал, зато потом получаю дивиденды с этого капитала и в ус не дую где-нибудь на Бали.

💸Основной подвох пассивного дохода — ложность заблуждения о том, что вы будете счастливы, когда достигнете ежемесячной N-ной суммы в какой-то валюте, капающей на ваши счета.

( Читать дальше )

Спойлер: растущие, дешевые, эффективные

Есть три простых😳 способа выбирать компании, акции которых со временем вырастут в цене. «Простые» они с точки зрения понимания, но не с точки зрения выбора, ведь инвестирование — всегда попытка увидеть будущее. Порой, очень туманное

Итак,

1. Компании, бизнес которых растет в размере

Примеры: Магнит в 2010, Яндекс. Или ММК после масштабной инвестиционной программы в 2015 году. Тут все просто: даже высокие мультипликаторы оправданы, т.к. рост на 30% в год это удвоение за 3 года, утроение – почти за 4, удесятирение – за 9 лет

( Читать дальше )

Помимо наличных или денежных средств на счетах, есть еще несколько инструментов для вложений в иностранную валюту. При этом все покупки проводятся в рублях и не смогут быть заблокированы.

Замещающие облигации — это облигации, выпускаемые в виде замены евробондов, номинированных в валюте (доллары, евро, фунты, франки) и заблокированных европейскими депозитариями. Их стоимость и доходность напрямую зависит от курса доллара. К примеру, если подобная бумага покупалась летом 2022 года, то сейчас и ее доходность (в плане выплат по купонам), и ее стоимость будет примерно в полтора раза больше относительно покупки, при том что купонный доход у таких облигаций, как правило, фиксированный. Дополнительную уверенность в них добавляет то, что большинство таких займов — это займы государственных корпораций или крупнейших российских предприятий.

Квазиоблигации — это не замещающие облигации, но по своей сути такой же инструмент — ценные бумаги российских компаний, которые номинированы в иностранной валюте, но все расчеты по ним проводятся в рублях.

( Читать дальше )

Люблю считать свои «нулики» и радоваться пассивному доходу как маленький ребёнок. Но ещё больше люблю делиться с Вами своими результатами. Результатами за 5 месяцев с начала года титанической работы.

В чём заключается это титаничество? Чётко следовать плану на пути к финансовой независимости, которая должна (или нет) наступить в 45 лет. Сегодня мне 38 и в запасе целых 7 лет на постижение святого тузэмуна.

А план довольно «простой»: зарабатывать, экономить, инвестировать. Следуя этим, теперь уже, жизненным принципам, за 5 месяцев добился неплохих результатов. А именно

Капитал вырос на полмиллиона рублей, достигнув суммы в 4,3 мульта

В основном благодаря ежемесячным пополнениям. Сам портфель, состоящий из вкладов и облигаций, топтался на месте, плавно двигаясь в сторону облигационного дна. Не только лишь доход заработной платы обеспечивал денежный приток, но и пассивный доход, полученный от инвестиций.

( Читать дальше )

ВДО – высокодоходные, или все-таки мусорные облигации?

Мы делаем обзоры компаний, рынков, недвижимости. Ищем инвестиционные идеи, и делимся с вами

---

Мы проводили исследование и на статистике выяснили, облигации с какими рейтингами какую доходность дают:

— АА и ААА имеют высший рейтинг надежности и их доходность в среднем на 1% выше

— А уже +2,5%

— ВВВ + 5,1%. В среднем

Доходность всегда ходит рука об руку с риском: резкий рост дефолтности начинается уже с ВВВ-, а с рейтингом В- превращается в двузначную. Компенсировать этот риск доп.доходом становится сложно – вы где-то видите доходность за 30%+ среди пока еще не проблемных ВДО?

( Читать дальше )

Как я понимаю, мысли озвучены на конференции Смартлаба. 




Ну то есть вам уже системозначимые банки на прямую говорят, что шорт индекса Мосбиржи единственное спасение и заработок. При таких ставках выглядит чистой похабщиной, что акции вроде АФК Система на исторических хаях. То есть логика и не ночевала. Внимание вопрос: Что может предложить рынок акций, если можно брать безрисковую доходность около 20%, пассивно и без нервов? Перевожу на цифры, берём десять миллионов рублей и каждый месяц получаем пассивный доход около 170 тысяч в месяц. Ну то есть, для жизни в России вполне достаточно. Можно даже взять отпуск и не работать. Какие ваши возражения? 

Прошлый пост

Тут поговорим про 3 основных этапа в достижении такого капитала, который позволит жить с него и даже очень и очень хорошо.

Эти этапы различаются тем, от чего в основном растёт портфель.

В предыдущих постах я описывал, что прежде всего нужно осознавать, что путь очень долгий, не надо надеяться на быстрый заработок, а приходить надо с возможностью формировать настоящий капитал.

Возьмём за основу получение 10% годовых и инвестирование 10000 рублей в неделю. Будем считать это минимумом.

1 этап:
На этом этапе тяжелее всего, так как он самый долгий и требует максимум усилий и вложений денежных средств. Тут сливается большая часть людей.

Ваши пополнения составляют 100% прироста капитала. Каждую неделю пополняете счёт на 10 000 рублей. Это 520 000 рублей за год.

За основу мы взяли 10% годовых. С 520 000 мы получаем 52 000 годовых. Получается, что первый год мы закончили с 572 000 рублей. Опустим тот момент, что 10% со всей суммой мы не получили так как инвестировали средства постепенно, а не разом в начале. Опустим эту деталь так как нам важна суть системы, а не точные расчёты.

( Читать дальше )

Вчерашний день был кумльминацией продаж на рынке, прошли гигантские объемы по всем направлениям. Очень многих покупателей удалось высадить. Однако Сбер не упал, это акция – показатель экономики страны. Внешний фон очень позитивный, индексы США растут, нефть – растет, и т.д., вчера писал обо всем.

Но самое интересное другое, и самое для меня важное – это сделки крупных игроков. Вчера произошло долгожданное для меня событие – полностью были закрыты все шорты юрлиц по фьючерсу Мосбиржи. И вчера проэксперировался крупный игрок (читай инсайдер) который ставил на падение индекса, про которого я писал, что больше всего жду его действий. И я рад, что верно тогда спрогнозировал его логику, она полностью подтвердилась вчера. Так что шортовые настроение по рынку полностью закончены.

Кроме того, писал что вчера на сломе экспирации пошли покупки на новом контракте. Все это случилось одномоментно после 2 часов по мск, словно ребятам разрешили поменять тренд, и все бросились покупать рынок.

( Читать дальше )

Тут прошлый пост: smart-lab.ru/blog/1029326.php

Сразу напишу: этот пост по большей части предназначен для молодых парней и девушек, которые тратят слишком много времени на фондовый рынок. Есть и более взрослые люди которые даже цели чёткой не видят, не говоря уже о сложном и длинном пути.

Прежде всего хотел бы обсудить одно из самых больших заблуждений по фондовому рынку.

Это заблуждение заключается в том, что фондовый рынок- это для всех.

Фондовый рынок это не для всех, если мы в плане зарабатывания денег и даже жизни с этого заработка. Поиграться могут все, а вот зарабатывать и тем более зарабатывать стабильно способно очень малое количество людей.

У многих есть иллюзия, что на фондовый рынок можно прийти даже с 1000 рублей, тут огромный пробел, и вот вы живёте красиво.

Ещё и всевозможные рекламы про начало инвестиционной деятельности даже со 100 рублей запудривают людям мозги.

Представим такой пример:

Допустим, вам необходимо для жизни 50 000 рублей.

В таком случае вам с рынка необходимо иметь 600 000 рублей ежегодно.

( Читать дальше )