С начала СВО сбережения населения составили 26.3 трлн руб, среди тех, которые были распределены в финансовые активы, за последний год – 14.6 трлн, а за 1П24 – 5.4 трлн.

Чистое распределение сбережений с накопленным итогом с начала 2022 представлено на графиках, но интересны события за последний год, т.к. сильные движения по ставкам начались с августа 2023.

За последний год из 14.6 трлн сбережений, распределенных в финансовые активы, в рублевые депозиты ушло 11.2 трлн или почти 77% от всего потока, а в 1П24 рублевые депозиты замкнули 5.17 трлн из 5.37 трлн общего потока или 96.3% — невероятно!

Отмечается ускоренный приток в облигации на 384 млрд, который начался с фев.24 и продолжается, по крайней мере, до июн.24. Одновременно с этим обнулился денежный поток в акции и паи (резидентов и нерезидентов).

Учитывая, что фонды денежного рынка концентрируют значительный объем ликвидности (входят в раздел «акции и паи»), по акциям ситуация совсем скверная, что видно по динамике рынка, который грохнулся на 20% с максимумов мая.

Вы еще не забыли про «Тюльпаноманию»? На нашей конференции, кроме выступлений, в кулуарах можно было подслушать всякие любопытные истории, почерпнуть опыт других алготрейдеров. Одна из них — история, которую рассказал Виталий Петухов о своем опыте бонус-хантинга в онлайн-казино в 2003 году. И поверьте, эта история может вполне занять первое место в статусе “мифы и легенды русского трейдинга”.

В общем и целом, Виталий ходил по онлайн-казино и собирал бонусы. Из 10.000 казино около 2.000 были достаточно щедрыми, чтобы выдать бонусы за пополнение счета. Бонусы, разумеется, просто так не отдавались, нужно было выполнить условия — прокрутить определенное количество игр, сделать ставки и все такое. Казалось бы, типичный развод — казино хочет, чтобы ты сначала подсел на игру, проиграл всё, а потом ещё принес им денег. Но нет, Виталий увидел в этом не только азарт, но и шансы на реальный доход, применяя теорию вероятности.

Как это работает? Например, в «Блэкджеке» вероятность вернуть свои деньги была 99,5%. Да, почти 100%! Это делало игру самой привлекательной. Средний объем прокрутки был в 20 раз больше депозита. То есть, положил 100 баксов, прокрутил 2000 баксов — и ты в дамках, выполнил условие вейджера.

В 2016-м мы с одногруппниками скинулись по 45 000 ₽ на голландский 3D‑принтер. Родители одного нашего компаньона выделили нам каморку в пекарне и мы занялись 3D‑печатью.

Сейчас у нас с партнером парк из сорока 3D‑принтеров, свой фрезерный станок и 9 сотрудников. Мы платим себе зарплаты и получаем 10% от прибыли. А вот что с этой прибылью произошло дальше — расскажу в статье.

Ферма 3D-принтеров с нуля

Мы начинали с 1-го принтера и постепенно докупали оборудование. Сейчас у нас один 3D-сканер (480 000₽), сорок два 3D-принтера (3 700 000₽) и ЧПУ-фрезер (350 000₽).

В личных сообщениях просят пояснения относительно представленной таблицы.

Существует рыночная цена сегодняшнего дня на Московской бирже — колонка Price.

Возникает вопрос, эта цена является справедливой, или нет?

Чтобы ответить на этот вопрос, можно сделать расчет приведенной стоимости отдельно взятой облигации и сравнить с текущей ценой на бирже.

Чтобы сделать такой расчет необходимо взять все платежи по облигации (купоны + погашение) и применить к этому денежному потоку ставку дисконтирования.

В колонке r1 и r2 используются два подхода к ставкам дисконтирования.

На основе этих ставок мы получаем справедливую стоимость облигации на сегодняшний день — PV1 и PV2.

По результатам расчётов, можно сделать вывод, что практически все рассмотренные ОФЗ стоят дороже чем должны.

Не забываем про полезные штуки, которые у нас есть, к примеру:

Июль продолжил тенденцию на рост расходов бюджета США на проценты по долгу: за месяц мадам Йеллен потратила $89 млрд (+21% г/г), суммарный объем процентов за 12 месяцев впервые перевалил за $1.1 трлн, приближаясь к 4% ВВП, при средней ставке за эти 12 месяцев 3.15%.

Средняя ставка по долгу в июле немного ускорила свой рост и достигла 3.33% годовых, прибавив 49 б.п. за год, по рыночному долгу она чуть повыше 3.39% годовых (+52 б.п. за год). Пока фактическая ставка все еще значимо ниже доходности десятилетних облигаций, но в общем-то она идет в сторону болезненных для бюджета 3.5-4% годовых, последователям Йеллен будет совсем некомфортно, среднесрочно средняя стоимости долга выше 4% годовых – это интенсификация риска долговой спирали.

Ставки по портфелю векселей немного снизились, но все еще в районе 5.35%, ускорился рост средней ставки по Notes до 2.66% (+64 б.п. за год) и длинным облигациям Bonds до 3.18% (+13 б.п. за год). Ускорение роста средней ставки по Notes/Bonds обусловлено ростом размещения более длинного долга после года когда почти весь прирост долга был профинансирован векселями, а деньги на них пришли из обратного РЕПО ФРС.

На фоне не утихающих новостей о новой Lada Niva Sport 2024 года, страховая компания «Согласие» рассказала, где в России больше всего любят страховать «Нивы». В расчетах использовалась данные по каско и ОСАГО только для классических «Нив» и ее модификаций.

За 2023 год наиболее популярной «Нива» стала среди жителей Республики Дагестан (9,5% от общего числа страховок). На второй строчке популярных мест страхования авто расположилась Костромская область (6,6%). Не менее любят «Ниву» жители Удмуртской Республики, 5,36% от всех страховых полисов. Замыкают рейтинг Краснодарский край (4,8%) и Смоленская область (4,6%). В Москве и Московской области отечественный внедорожник оказался не таким популярным, 3,6% и 2,8% соответственно.

Статистика страхования за 2024 год демонстрирует схожую тенденцию, лидерами по-прежнему являются Республика Дагестан, Костромская область и Удмуртская Республика. В Смоленской области стали охотнее страховать «Нивы», чем в Краснодарском крае. Москва расположилась на 6 месте в рейтинге.

🔴Что нельзя делать гражданам РФ и владельцам ВНЖ в России:

▪️Зачислять на зарубежные счета деньги, полученные в виде дивидендов от российских компаний и прибыли российских ООО, товариществ и кооперативов.

▪️Перечислять из РФ на зарубежные счета больше 1 млн долларов в месяц.

▪️Вывозить наличные из РФ на сумму свыше 10 тыс. долларов.

🔴Что нельзя делать гражданам-резидентам РФ:

▪️Зачислять на зарубежные счета (в странах вне ЕАЭС) инвестиционные доходы от продажи недвижимости, ценных бумаг, купонов и дивидендов.

▪️Скрывать зарубежные счета от ФНС и не подавать отчеты о движении денежных средств (кроме счетов в ЕАЭС с оборотом до 600 тыс. рублей).

▪️Покупать недвижимость в недружественных странах со счетов в России (только с зарубежных счетов, о которых уведомлена ФНС).

⚠️Нарушение валютного законодательства может привести к штрафам — от 20 до 40% с суммы запрещенной операции.

Как известно, 1 июля отменили массовую льготную программу ипотеки, которая в 1П 2024 г. составила 23,6% от выдачи всей ипотеки (в деньгах). В этом посте рассмотрим итоги ее реализации, а также оставшиеся программы ипотеки с господдержкой (в 1П 2024 г. доля от всех выдач составила 45%).

Итоги массовой льготной ипотеки

«Льготная ипотека» была запущена в 2020 году как антикризисный инструмент поддержки (в пандемию) спроса и предложения на рынке недвижимости. В общемировой практике такой инструмент — чаще краткосрочная мера поддержки (до года), чтобы не произошло перекоса на рынке. Первоначально льготная программа так и задумывалась: на срок до 7 месяцев, но впоследствии неоднократно продлевалась с измененными параметрами, исходя из макроситуации.

Основные тезисы:

— С 2020 года программой воспользовались 1,6 млн человек, взяв ипотеку на 6 трлн руб. За весь период действия программы её доля в выдачах составила около 23,7% (в 1П 2024 г. сохранилась на среднем уровне) от всей ипотеки в деньгах. Основная часть кредитов пришлась на европейский регион России (63%), что обусловлено региональной структурой строительства.

Депутаты утвердили целый пакет разных законов, призванных заставить российских шифропанков жить по-новому: детально разбираемся в нововведениях с юристом. Теперь в РФ официально можно вести криптобизнес, но рассказывать о нем клиентам строго запрещено. А если вы майните помаленьку – то, наоборот, никак нельзя это утаивать от налоговой и ФСБ!

Disclaimer: Эта статья носит исключительно образовательный характер и не является рекомендацией к каким-либо действиям. Мы советуем вам строго следовать всем законам, и не пытаться выполнять какие-либо действия в их обход. Учитывайте, что к моменту прочтения вами статьи какая-то информация ниже может уже устареть.

Эту статью мне помог подготовить Роман Бузько – партнер юрфирмы Buzko Krasnov, которая консультирует предпринимателей по всему миру по вопросам соблюдения криптозаконодательства. Ниже я буду предполагать, что вы уже читали наши прошлые статьи с обзором законопроекта о крипте, а также про способы покупки крипты в РФ (и, соответственно, знакомы с основными базовыми понятиями).