Дочитал наконец книгу Майкла Мобуссина «Больше чем вы знаете» про инвестиции. 
Сначала два слова про автора: Майкл Мобуссин возглавляет аналитику и исследования рынков в Counterpoint Global, открытый фонд под управлением Morgan Stanley Investment Management. В прошлом возглавлял ресерч BlueMountain Capital и был главной финансовой стратегии в Credit Suisse.



Книга вряд ли даст какие-то системные знания или конкретные лайфхаки по анализу компаний.
Оно и понятно — каждая глава книги как отдельное филосовское эссе.
Но для профессионала может служить неплохой пищей для ума и для расширения кругозора. Как таковой, какой-то идеи в голове после прочитанной книги не осталось, но какие-то обрывочные мысли можно все-таки выделить:

👉качества успеш. инвестора: любознательность, честность, терпение и способность к самокритике
👉успешность философии инвестирования больше зависит от темперамента, чем от интеллекта
👉лучше сфокусироваться на процессе, а не на результате
👉качественный процесс опирается на надежный фундамент, на теорию инвестирования
👉важно усвоить вероятностный подход
👉все фокусируются на результате, потому что его горааааздо проще измерить чем качество процесса
👉игры вероятностей приводят к тому, что плохие решения зачастую дают хороший результат
👉качеств. инвестиционный процесс: найти разницу между ценой и стоимостью акции

( Читать дальше )

ЦБ оставил ключевую ставку на прежнем высоком уровне — 16%. Куда выгодно пристроить деньги?

Почему ставка все еще высокая?

Решение о ключе напрямую влияет на реальный сектор. Все ради цели обуздать рост инфляции. 

Последствия высокой ключевой ставки:

• высокие ставки по кредитам;

• высокие ставки по банковским депозитам;

• замедление экономики и производства;

• снижение покупательной способности;

• снижение инфляции.

Высокая ставка делает кредиты более дорогими. Бизнес и люди менее охотно берут займы, из-за чего падает потребление. В то же время растут ставки по депозитам и доходность по облигациям, люди начинают больше сберегать, а не тратить. Таким образом, в теории, замедлится инфляция. Когда это произойдет, ставку начнут снижать. 

Мера серьезная, действовать вечно не будет, поэтому много внимания уделяю мониторингу финансовых активов, которые дают повышенную доходность на фоне высокой ключевой ставки. Давайте их разберем. 

Вклады

Продолжают действовать высокие ставки по депозитам и накопительным счетам. Есть возможности открывать вклады до 21% годовых на Финуслугах 

( Читать дальше )

Женщины 1969 г. рождения. Поздравляю! Вы можете после 01.07. 2024 г. получить «замороженную часть накопительной пенсии» 💰 Выплата для граждан 1967 года рождения и младше. Новые правила получения пенсионных накоплений   Женщины 1969 года рождения. Поздравляю! Вы можете после 1 июля 2024 года получить «замороженную часть пенсии». Это не я фотографировал, не бросайте в меня камни. Это ИИ — искусственный интеллект такими вас видит 😊

К нам в гости пришла подруга жены. И огорошила:

Ильшат, в этом году я стану предпенсионером, поздравь!

Осенью 2024 года получу 297 тыс. руб на руки, разово.

А в 2025 году выхожу на пенсию, раньше срока. У меня 37 лет стажа набирается.

Я уже придумала, как потратить эти 297 тыс. руб. Вложу на ИИС, а это еще+13% на следующий год. У меня же большой НДФЛ зарплатный.

Решила получить сразу на руки всю сумму. Получать по 1 тыс. руб. в месяц — не вижу смысла. В НПФ тоже не отдам денег. Я посчитала, ИИС гораздо выгоднее. На ИИС буду покупать ОФЗ.

( Читать дальше )

т.е. где возможна так называемая «реинкарнация» (полезно для тех, кто перекладывает деньги из банка в банк по кругу :) Указанные ставки действуют для новых клиентов банка.
Приветственные ставки отдельно: smart-lab.ru/blog/998467.php
1️⃣ Накопительный счёт «Газпромбанка» — 16,5% годовых на минимальный остаток до 1,5 млн руб. в первые два месяца.

Новичками считаются клиенты, у которых в последние 90 календарных дней до момента открытия счёта не было действующих договоров вкладов и накопительных счетов с остатками больше 100 руб.

2️⃣ «ВТБ-Счёт» от «ВТБ» — 16% годовых на ежедневный остаток от 1000 до 1 млн руб. в первые три месяца (с «Привилегией» — до 10 млн руб.). У пенсионеров есть возможность получить +2% к ставке.

Новички — клиенты, у которых в прошлые 180 дней остатки на рублёвых накопительных счетах и вкладах в «ВТБ» были меньше 1000 руб.

3️⃣ «ИТБ.Приветственный» в «Инвестторгбанке» — 16% годовых на ежедневный остаток до 1 млн руб. в первые два расчётных периода.

Новичками считаются клиенты, у которых минимум 90 дней не было вкладов в банковской группе «ТКБ», а остатки по накопительным счетам не превышали 100 руб.

( Читать дальше )

В правительстве обсуждают поднятие ставки НДФЛ:

• 15% будут платить те, у кого зарплата от 83 000 руб. в месяц (совокупный доход от 1 миллион руб. в год)

• 20% заплатят те, кто получает от 416 000 руб. в месяц (совокупный годовой доход от 5 млн. руб.)

Важно:

Повышенная ставка НДФЛ применяется после превышения порога:
💰 до 1 млн. руб. — 13%
💰 1 млн. руб. до 5 млн. руб. — 15%
💰 свыше 5 млн. руб. — 20%

Предполагается, что учитываться будет именно совокупный годовой доход. То есть зарплата и другие денежные поступления — доходы от вкладов, торговлей ценными бумагами и тд.

Принимая во внимание ожидаемое повышение НДФЛ, вопрос получения налоговых вычетов становится еще более актуальным.

Будем держать вас в курсе.

В России система налогообложения сделана очень хитро.
Нас убеждают, что налоги у нас минимальные, всего-то 13%.


Но при этом еще до того, как мы получаем деньги на руки, наш работодатель вынужден платить за нас в Пенсионный фонд, в фонд социального страхования, в фонд обязательного медицинского страхования.

Всех этих сумм мы обычно не замечаем, т.к. обязанность по их уплате лежит на работодателе, и не указывается в трудовом договоре.
В странах Запада к примеру, уплатой всех без исключения налогов занимаются сами люди. Это совершенно не сложно, но при этом люди там реально понимают сколько отдают государству.

У нас — все наоборот.

Давайте разберемся, какие налоги мы платим, а в конце статьи подведем итог.

НДФЛ — налог на доходы физических лиц (13%)

Итак, это самый «раскрученный» по телевизору налог. Он действительно не кажется большим, и действительно меньше, чем в большинстве других стран.

Это греет душу россиян, которые не стали разбираться дальше.

НДФЛ платится со всех доходов, получаемых человеком. Обычно этот налог указывают в «расчетках», все его видят.

( Читать дальше )

BRIEF. Правительство обсуждает повышение налога на доходы физических лиц (НДФЛ) с 13 до 15% для россиян, зарабатывающих более 1 млн рублей в год, и с 15 до 20% для зарабатывающих более 5 млн рублей в год — в обоих случаях повышенная ставка будет взиматься с суммы сверх порогов в 1 и 5 млн соответственно. То есть при доходе 7 млн в год, например, нужно будет уплатить 13% c первого миллиона, 15% со следующих четырех миллионов и 20% со следующих двух. Одновременно правительство рассматривает увеличение налога на прибыль с текущих 20 до 25%, сообщает со ссылкой на источники признанное иноагентом издание «Важные истории». Повышение налогов даст бюджету примерно 2 трлн 450 млрд рублей. Поправки могут внести уже этой весной, то есть после выборов и назначения нового правительства. Вероятно, изменения вступят в силу в следующем году.

Правительство РФ включило в первоначальный перечень экономически значимых организаций (ЭЗО) шесть компаний из разных секторов экономики. Распоряжение об утверждении перечня ЭЗО премьер-министр Михаил Мишустин подписал 1 марта.

В первую редакцию перечня вошли юрлица, участвующие в структуре владения Альфа-банком, АльфаСтрахованием, сетями Х5 и «Азбука вкуса», производителем удобрений «Акрон»: соответственно АО «АБ Холдинг», ООО «ЮНС-Холдинг», ООО «Корпоративный центр ИКС 5», ООО «Городской супермаркет», АО «Акрон Групп».

Также в списке — хакасское ООО «Разрез Аршановский»

Статус ЭЗО позволяет их российским бенефициарам через суд получить акции и доли таких компаний в прямое владение, исключив из цепочки собственников иностранные холдинговые структуры (ИХК), либо передать право на них кому-то другому. Кроме того, документ позволяет через суд временно приостановить в отношении ЭЗО корпоративные права ИХК, например, голосовать на собраниях, получать дивиденды, распоряжаться акциями и долями.

( Читать дальше )

Убытки от биржевых сделок можно учитывать на протяжении следующих 10 лет. А можно брать прибыль отчетного года и уменьшать на убытки 10-летней давности. Налоги можно возвращать за предыдущие 3 года. Часто возникает путаница в этих сроках и понятиях. Рассмотрим, как грамотно применять эти стратегии.

Перенос убытков прошлых лет

Если в прошлом у вас были убытки, вы можете использовать их для снижения прибыли текущего года. Однако есть правило: сальдировать эти убытки можно только в однородных операциях. Например:

— Убытки от сделок с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг (ОРЦБ), уменьшают прибыль от сделок с ценными бумагами, обращающимися на ОРЦБ.
— Убытки от сделок с ПФИ, обращающимися на ОРЦБ, снижают прибыль от сделок с ПФИ, обращающимися на ОРЦБ.

Предположим, в 2022 году инвестор потерял 150 тыс. рублей от торговли акциями, а в текущем 2023 году заработал на них 500 тыс. рублей. Вместо того чтобы платить налог с полумиллиона он может снизить прибыль на сумму убытка и заплатить налог с 350 тыс. рублей. Так с 65 тыс рублей налог снизится до 45,5 тысяч.

( Читать дальше )

     Дивидендный сезон вот-вот начнётся. Уже известны компании, которые предложили выплатить дивиденды. И есть прогнозы дивидендов, что с нами делятся аналитики. Так что нам ожидать в дивидендном сезоне 2024 года?

Ближайшие выплаты дивидендов: весна 2024 года

     Завтра уже весна и нужно выяснить сколько заплатят дивидендов и какие компании.


( Читать дальше )