Акции

Вышел отчет за 9 месяцев у компании Сегежа (отчет можно не смотреть, там живой труп, это было понятно еще по отчету за 2023 год!). Важнее другая новость: компания наконец-то разродилась на допку, которая нужна была минимум год назад! Год назад допку можно было провести по 6 рублей, а сейчас проводят по 1.8 рублей.

Я бы не спешил радоваться, так как размер допки составит 100 млрд, а это ведет к двум последствиям: 1)Миноритариев размоет в несколько раз 2)Откуда рынку взять такие огромные деньги? Я буду рассуждать только про второе последствие по данной новости.

📌 Как пришли к текущей ситуации?

В 2021 году компания выходила на IPO по 8 рублей, да дорого, но компания была интересной и уникальной для нашего скудного фондового рынка. Затем в этом же году компания провела крупную сделку M&A с использованием  долга. Риск благорадное дело, поэтому не буду винить компанию за тот шаг (хоть и получили новый Мечел 🪨), но самое интересное наступило потом.

Случился 2022 год и бизнес-модель Сегежи, которая была заточена на маржинальный европейский рынок, была уничтожена. Какое принял решение мажоритарий в данной ситуации? Бездарности из Системы 💰 в мае 2022 года выкачали из Сегежи дивидендами 10 млрд рублей, хотя многие адекватные люди со стороны удивлялись этому решению, потому что долг у компании был приличный из-за M&A сделки.

( Читать дальше )

Время летит неумолимо. И вот пролетело более трёх лет на фондовом рынке.
Были времена когда нам предоставляли возможность выхода на зарубежные рынки.
Coca-Cola и Nvidia у многих инвесторов размещались в портфелях.
У меня заблокированы остаются 60 акций Nvidia. По сегодняшним ценам составляет порядка 1 млн рублей. С момента блокировки эти акции сделали 10 иксов.
Придерживаясь долгосрочного инвестирования продолжаю идти по тернистому пути к намеченной цели.


Портфель сформирован более трёх лет назад, в моёмтелеграмм канале  делюсь опытом инвестирования, присоединяйтесь.

После Трампо-ралли...

После победы Трампа на выборах президента мировые рынки отремонтировали ростом. Как обычно бывает, эйфория сменилась на дальнейшее погружение.
А причина всему разрешение на дальнобойные удары вглубь Российской Федерации 🇷🇺.

Более того причиной дальнейшего погружения стал выход недельной инфляции, которая продолжает усиливаться, несмотря на беспрецедентные усилия по её усмирению.
Впереди у нас период неопределённости, возможен ещё один цикл повышения ставки, на что намекают многочисленные эксперты.

( Читать дальше )

Что происходит и можно ли на этом заработать?

О Сегеже мы писали много:

👉 Сегежа: идеальный шторм

👉Или допка или 🍑 жопка

👉Рефинансирование облигаций Сегежи

👉Оферта (или афера?) Сегежи

👉Долговая нагрузка АФК Системы

Долгожданное событие, снимающее неопределенность над судьбой Сегежи на ближайшие пару лет – параметры доп.эмиссии.

( Читать дальше )

MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена пробила свою сильную поддержку в виде границы белого канала и ушла вниз, повторив свои ноябрьские лои и отбившись от локальной поддержки 257425. В случае пробития этой поддержки ожидаем тест гориз.уровня 254250 и границы черного канала. Для лонга смотрим за еще одним тестом 257425 или пробоем границы белого канала с тестом сверху
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границ белого(263300) и черного(254075) каналов
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильного уровня в виде горизонтали 257425

На часовом графике цена в течение дня пробовала возобновить рост, несколько раз тестируя сопротивление 265700 снизу, но в итоге, в очередной раз отбившись от этого уровня пошла вниз, дойдя до сильной поддержки 257525 от которой отбилась. Пробой этого уровня с тестом снизу можно пробовать в шорт. Для лонга ждем или еще одного теста и отбоя от этого уровня или пробой с тестом сверху границы голубого канала

( Читать дальше )

👋Всех приветствую!

📻 Из интересного на нашем рынке сегодня:

🌐 VKCO — VK опубликует операционные и финансовые результаты по МСФО за III кв. и 9 мес. 2024 г.
🌠 AQUA — ВОСА ИНАРКТИКА; выплата дивидендов; 9 мес. 2024 г. (рекомендация СД 20,00 руб).

🥜Друзья, а большие и умные головы настаивают, что у торговцев память, как рыбы). Заявляю с полной ответственностью, что это не так! А теперь по хронологии событий. День начался с основного сценария. Отскок на открытии, прикрыли гэпы и планомерное восстановление. Очевидно, что работали покупки активизировавшиеся после пролива днём ранее. А дальше работает память! На прошлой неделе инфляция подкачала и дабы не обжечься и не наступить на одни и те же грабли, свежие лонги начали прикрывать за благовременно, ну и к видимой слабости подключились шортисты. Вот и вся наука!)
🥜Что касается инфляции, то данные на этот раз вышли отрицательные и в короткую и в долгую. Как и писал я ранее, что в конце года не жду снижения, максимум болтанку, всё же как по мне предновогоднее время это не тот период, когда стоит ожидать чуда.

( Читать дальше )

 

Настоящий текст не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и не представляет собой предложение о покупке или продаже финансовых инструментов или услуг. Автор не несет ответственности за возможные убытки, которые могут возникнуть в результате операций или инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном материале. Рекомендую не полагаться на представленную информацию как на единственный источник при принятии инвестиционных решений.

Этот текст иллюстрирует мою личную ежедневную аналитику и расчеты, которые я использую для отбора акций. Хотя многие аналитики предпочитают отчеты по МСФО, я сознательно выбрал другой путь и сосредоточился на использовании РСБУ. Такой подход предполагает более строгие правила ведения бухгалтерского учета, что значительно упрощает применение моей модели расчетов, поскольку все компании следуют единым стандартам.

Метод дисконтированных денежных потоков основывается на суммировании всех будущих денежных потоков, приведенных к текущему моменту времени, после чего из полученной суммы вычитается долг компании. В результате этого процесса мы получаем чистую стоимость бизнеса.

( Читать дальше )

По итогам девяти месяцев 2024 года объем долгов, предложенных кредиторами коллекторам для взыскания по агентской схеме (задолженность остается на балансе кредитора, не выкупается взыскателем), составил 766 млрд руб. Это следует из данных Национальной ассоциации профессиональных коллекторских агентств (НАПКА), с которыми ознакомился “Ъ”. По оценке гендиректора ПКО КЭФ Виктора Семендуева, объем агентского рынка за отчетный период оказался на 7% ниже, чем в прошлом году. При этом, по данным НАПКА, нынешний результат превышает показатель всего 2022 года (734 млрд руб.).

Вместе с тем основные сегменты этого рынка демонстрируют разную динамику.

Так, объем проданной банковской просрочки составил 515 млрд руб., или 67% от общего. По сравнению с прошлым годом доля снизилась на 8 процентных пунктов. Объем проданных долгов МФО достиг 222 млрд руб., то есть почти сравнялся с объемом продаж за весь 2023 год. При этом доля сегмента выросла с 20% до 29%.

Снижение сегмента банковской просрочки Виктор Семендуев связывает с сокращением кредитования.

( Читать дальше )

По итогам января—октября экспорт угля из России сократился на 9% год к году, до 164 млн тонн, в октябре отгружено 16,5 млн тонн, что на 6% больше, чем в сентябре, но на 4% меньше, чем годом ранее. Такие данные приводит ЦЦИ. Разрыв в объеме поставок с прошлогодним уровнем сократился. В сентябре объем экспорта был ниже аналогичного периода 2023 года на 11%, а по итогам девяти месяцев — на 10%.

Как сказано в обзоре ЦЦИ, октябрь отличался падением экспорта угля из Усть-Луги до многолетних минимумов и ростом отправок из портов Дальнего Востока. По данным ЦЦИ, экспорт угля из портов Северо-Запада в октябре упал на 27% год к году и на 10% к сентябрю, до 2,7 млн тонн. Отгрузки из портов Дальнего Востока в прошлом месяце выросли на 9% и 13% соответственно, до 10,4 млн тонн. Источник “Ъ”, работающий на Северо-Западе, подтверждает падение погрузки, объясняя это совокупностью факторов — от состояния мировых цен на уголь до проблем с поставкой по железной дороге.

( Читать дальше )

Публикация Росстатом данных о ценах производителей промышленных товаров зафиксировала в октябре первое их снижение в измерении месяц к месяцу: индекс отпускных цен промежуточных товаров для внутреннего рынка составил 99,4% от сентябрьского (в сентябре — 100,5%). В годовом сопоставлении индекс также зафиксировал локальный минимум — 102,7%, что, впрочем, обеспечено высокой базой — на октябрь 2023 года пришелся пик роста промышленных цен


В отраслевом разрезе снижение отпускных цен промышленности было почти полностью обеспечено добывающими отраслями, снизившими их на 3,3%, а «внутри» добычи — нефтегазовой отраслью, где показатель опустился на 5,2% (цены на природный газ для внутреннего рынка упали на 9,6%) и был лишь отчасти компенсирован ростом цен в добыче металлических руд на 4% за месяц. В обрабатывающей промышленности рост цен замер на нуле, в обеспечении электроэнергией, газом и паром и кондиционировании сохранился рост на 2,2%.

Отчасти, вероятно, происходящее помимо ожиданий избыточного предложения нефти в мире и снижения цен на топливно-энергетические товары объясняется и началом охлаждения перегретой экономики РФ вследствие антиинфляционных мер Банка России.

( Читать дальше )

Основанием для возникновения такого права послужила публикация в «Вестнике государственной регистрации» уведомления о принятии 1 ноября внеочередным общим собранием акционеров Росбанка решения о реорганизации ПАО «Росбанк» в форме присоединения к АО «ТБанк».

Владельцы облигаций вправе предъявить требования о досрочном погашении в течение 30 дней с даты опубликования уведомления в «Вестнике» (с 20 ноября). Эмитент обязан погасить бумаги, предъявленные к досрочному погашению, не позднее семи рабочих дней с даты получения соответствующего требования.

Облигации досрочно погашаются по номинальной стоимости, при этом выплачивается накопленный купонный доход, рассчитываемый на дату досрочного погашения.

Как ранее сообщал Росбанк, 21 ноября 2024 года – планируемая дата направления заявления о внесении записи о присоединении Росбанка к ТБанку в Единый государственный реестр юридических лиц. Завершение реорганизации планируется в первом квартале 2025 года. «ТКС Холдинг» в середине августа получил контроль над 99,4% акций Росбанка. «Интерросу» Владимира Потанина после сделки по интеграции Росбанка принадлежит 41,4% «ТКС Холдинга».

( Читать дальше )