Белуга групп

Недавно узнал, что акционерам Белуги дают мощный стимул не только заработать на дивидендах, но и бухать — за акции дают высший статус в Винлабе, их алкошопе. А это скидочки, много скидочек. Тот случай, когда и иксы получил, и ходишь всегда весёленький.

Мемас из моего телеграм-канала: https://t.me/igotosochi/730

Пока Магнит доедает шашлык и вспоминает до какого апреля они хотели опубликовать финансовые результаты, можно рассмотреть результаты по-настоящему публичных ритейлеров за 1-ый квартал.

Высокая прошлогодняя база дала о себе знать, достичь положительных результатов было трудно. Обо всем по порядку.





Внутри:

Весь 2022 год я не уставал говорить о Белуге, как о перспективной идеи, которая впитывала в себя позитив на рынке алкогольной продукции и двигалась в сторону улучшения взаимоотношений с инвесторами. Так и произошло, за последний год акции компании удвоились, принеся мне отличную прибыль. А что теперь?

Перед тем, как взглянуть на операционные результаты за 1 квартал 2023 год, давайте пробежимся по финансовым метрикам за 2022 год. Итак, выручка компании за отчетный период выросла на 30% до 97,3 млрд рублей. Прибыль при этом составила рекордные 8,5 ярдов, что выше показателей 2022 года на 119%.

Единственный нюанс, на котором хотел акцентировать ваше внимание — это отсутствующая статья доходов от продажи международных прав на бренд Beluga. Компания так и не определила эти 75 млн долларов. Надеюсь в будущем увидим их в отчете, ну а что до 2022 года, то он завершился на высоте.

Теперь давайте окунемся в операционку за 1 квартал. Итак, высокая база 2022 года сыграла против компании. Общие отгрузки продукции снизились на 7,5% до 3,5 млн декалитров. Отгрузки брендов собственного производства вообще упали на 14,2%. Правда они компенсировались ростом отгрузки партнерских брендов на 22,5%. 

Beluga Group #BELU

Эмитент добавлен в портфель 30 сентября 2022г
(озвучил в канале).
Доходность позиции составляет 75.60%.
Компания продолжает оставаться в портфеле
Див доходность позиции 24.7%

Текущие дивиденды 400р на акцию, что составляет 8.5% по цена закрытия 4590р
Див доходность моей позиции составляет 15.8% (31.600р), средняя цена пакета 2.521р. (79 шт)

Это уже третьи дивиденды за время удержания данной позиции.
Общая див доходность позиции за последние чуть больше полугода составила 625р на акцию, что в свою очередь равняется почти 25% див доходности позиции.

Если говорить о добавлении актива в портфель по текущим ценам, то я бы это сделал.
В случае наступления негативного сценария при уходе цены ниже 4000 разумно подумать о том, чтобы позицию ликвидировать.

БУДЕТ ПОЛЕЗНО НАПОМНИТЬ
1. Открывая позицию Вы всегда должны заранее знать где будете закрывать сделку в случае наступления негативного сценария;
2. Вы всегда должны знать какой риск Вы закладываете в сделку;

Состав портфеля/история публичных сделок на 24.04.23