ДЕПОЗИТЫ

ВТБ, Сбербанк, Альфа-банк и ряд других кредитных организаций понизили ставки по вкладам, зафиксировав их на уровне 22–22,5% годовых. Исключением стал только банк «Дом РФ», который повысил доходность своих сберегательных продуктов.

Центробанк оставил ключевую ставку на уровне 21%, и эксперты считают, что дальнейшего повышения не будет. Несмотря на замедление потребительского кредитования, банки снижают проценты по депозитам, поскольку необходимость привлекать дорогие вклады сокращается.

Средняя максимальная ставка в крупнейших банках уже снизилась на 0,05 п.п., а аналитики прогнозируют дальнейшую постепенную корректировку. При этом ожидания по ключевой ставке на 2025 год улучшились до 20,5%.


Источник: www.kommersant.ru/doc/7495797?from=doc_lk

🛍 Друзья, продолжаем разбирать бюллетень Департамента исследований и прогнозирования ЦБ РФ. Сегодня поговорим про вклады и банки, которые предлагали космические ставки по этим вкладам, но что дальше? Стоит ли держать деньги в банке или уже пора искать новые способы их сохранить?

💰 Вклады под 20%: пора забирать деньги или еще подождать?

🐷 Прошлый год порадовал вкладчиков щедрыми процентами. Банки раздавали ставки по 20-25% годовых, а некоторые предлагали и все 30%. Но если вы думаете, что это новый стандарт, у меня для вас новости: эпоха «золотых вкладов» подходит к концу.

🗓 Центробанк не стал повышать ключевую ставку в декабре, оставив ее на уровне 21%, а значит, банки начинают постепенно снижать доходность по депозитам. Так что, если вы хотите зафиксировать высокую ставку – торопитесь, дальше она, скорее всего, пойдет вниз. Но главный вопрос: держать деньги в банке или искать другие варианты? Давайте разберемся.

🔭 Что происходит со ставками?

⚖️ Ставки по вкладам следуют за ключевой ставкой ЦБ, а она сейчас остается высокой, потому что инфляция в России не спешит замедляться. Однако я прогнозирую, что во втором полугодии 2025 года регулятор может начать снижать ставку, если инфляция пойдет на спад. Это значит, что банковские депозиты тоже подешевеют.

🎤 Друзья, наблюдаю высокую вероятность, что ЦБ снова может поднять ставку. Жесткая денежно-кредитная политика (ДКП) будет сохраняться, а возможно — даже ужесточаться. Но, думаю, вы это видите и по нашим разборам бюллетеня ЦБ РФ за февраль.

❓ Но что это значит для обычных людей? Станут ли кредиты совсем неподъемными? Что будет с вкладами, курсом рубля и инфляцией? Давайте разбираться.

📈 Почему ЦБ может снова повысить ставку?

👀 На первый взгляд, логичнее было бы ставку снизить — экономика уже перегрета, компании жалуются на дорогие кредиты, а население тормозит потребление. Но есть четыре главные причины, по которым Банк России может сделать наоборот:

1️⃣ Инфляция не падает. В декабре и январе цены продолжили расти, а потребительский спрос все еще выше возможностей экономики. Люди продолжают тратить, но товаров и услуг не хватает — это подталкивает инфляцию вверх.

2️⃣ Рекордные депозиты создают избыточную денежную массу. Сейчас на вкладах граждан 57 трлн рублей — за год рост на 31%. Если ставки по депозитам резко упадут, люди могут вывести деньги и хлынуть с ними на валютный рынок или в магазины. Это спровоцирует скачки курса и усилит инфляцию.

Доля вкладов соотечественников в валюте стала самой низкой за 17 лет. В декабре 2024 года она снизилась до рекордных 6,8%.

Суммарный объем депозитов на конец 2024 года составил 40,4 трлн рублей. Вклады в иностранной валюте, таким образом, достигают 2,7 трлн рублей. Для сравнения до 2022 года доля валютных депозитов была в районе 20%, следует из данных ЦБ.

Регулятор предполагает, что снижение может быть связано с тем, что в условиях санкций россияне стремятся к девалютизации сбережений. Плюс процентные ставки по рублевым депозитам значительно выше, чем по валютным. Например, по вкладам в рублях банки в среднем предлагают 18–21% годовых, тогда как по депозитам в долларах можно заработать до 1,5%.

Однако, отмечают эксперты, если сравнивать доходность рублевых депозитов и долларов, то получаются примерно одинаковые цифры. Так, в начале 2024 года банки открывали вклады в рублях на год примерно под 14% годовых. При этом за тот же период курс доллара к рублю вырос на 13%.

Россияне в январе чаще открывали вклады на полгода — доля таких депозитов выросла с 36% до 50% — РИА Новости со ссылкой на Финуслуги

Это может быть связано с желанием вкладчиков зафиксировать максимальную доходность на более долгий срок. Так как сохранение ключевой ставки ЦБ в декабре 2024 года могло быть воспринято как достижение пика в цикле ее повышения.

Еще в октябре-декабре лидировали вклады на три месяца.

t.me/World_Sanctions

💸 Друзья, деньги должны работать. И судя по данным Банка России, миллионы россиян усвоили этот принцип в 2024 году. Суммарные сбережения населения в банках перевалили за 57,5 трлн рублей, а прогнозы говорят о том, что в 2025-м мы увидим еще более впечатляющие цифры. Так в чем секрет взрывного роста депозитов, и какие перспективы он открывает для нас, как для инвесторов?

🥇Почему вклады стали выбором №1?

💡 Причины на поверхности: растущие доходы россиян и рекордные процентные ставки по вкладам. В 2024 году банки активно конкурировали за клиентов, предлагая доходность, которой не было уже много лет. В декабре 2024-го средняя максимальная ставка по депозитам в крупнейших банках достигла 21,52% годовых. При таких условиях удержаться от соблазна положить деньги на депозит было сложно даже тем, кто обычно предпочитает другие инструменты.

❓ Но главная интрига — что будет дальше?

📉Будет ли отток с вкладов?

🗓 Сейчас инфляция остается высокой, а Банк России держит ключевую ставку на уровне 21%, что делает депозиты по-прежнему выгодными. Однако я ожидаю, что во втором полугодии 2025 года ЦБ начнет цикл снижения ставок. Что это значит?

В истории есть несколько примеров, когда банки вводили ограничения на выдачу вкладов или конвертировали их в другие финансовые инструменты. Вот некоторые из них:

1. Великая депрессия в США (1929-1939): В результате экономического кризиса многие банки обанкротились, и вкладчики потеряли свои деньги. Чтобы предотвратить массовые снятия депозитов, правительства нескольких штатов ввели ограничения на выдачу наличных. В дополнение, некоторые банки предлагали вкладчикам конвертировать свои вклады в акции или облигации, чтобы сохранить капитал.

2. Кипрский банковский кризис (2013): Правительство Кипра ввело ограничение на снятие наличных и закрытие банков на несколько дней после того, как стало известно о необходимости спасения банков. Вклады свыше 100 000 евро были конвертированы в акции банков, что привело к значительным потерям для владельцев крупных вкладов.

3. СССР (1991): 22 января 1991 вышел указ президента СССР Михаила Горбачева о старте денежной реформы. Суть реформы была в том, что купюры номиналом в 50 и 100 рублей (самые крупные) образца 1961 года будут обмениваться на купюры меньших номиналов или на купюры по 50 и 100 рублей образца 1991 года – но не более, чем 1000 рублей на человека. Также ограничивалось право снимать деньги с вкладов в сберкассах – не больше 500 рублей в месяц.