ЛУКОЙЛ

• Цена флагмана Arab Light в Азию поднялась до 10-месячного максимума
• Aramco повышает цены на поставки нефти в США до рекордно высокого уровня

Саудовская Аравия предоставила клиентам в Азии и США небольшое повышение цен на свою нефть на следующий день после того, как королевство и Россия продолжили свои усилия по ужесточению нефтяного рынка.

Государственная компания Saudi Aramco повысила цену на свой флагманский арабский свет в Азии в октябре на 10 центов до 3,60 доллара за баррель больше, чем контрольный показатель, согласно прайс-листу, с которым ознакомился Bloomberg. Хотя это по-прежнему самый высокий показатель с декабря, повышение хотя и ниже, чем ожидаемое увеличение на 30 центов в Bloomberg обзор. 

Что касается поставок в США, фактический лидер ОПЕК поднял цены на все сорта на 20 центов за баррель до рекордно высокого уровня. 

Этот шаг был сделан после того, как Саудовская Аравия заявила на этой неделе, что продлит сокращение поставок до декабря. Он будет удерживать добычу на уровне около 9 миллионов баррелей в день, что является самым низким уровнем за последние несколько лет, в то время как Россия продлевает свои собственные экспортные ограничения.

🇷🇺 СРЕДА для РФ Рынка:

📈 Сразу же с открытия пошло достаточно сильное движение вниз, а именно за первый час торгов ММВБ упал на более, чем 0,6%. После были попытки как то уйти в рост, которые в итоге так и не увенчались успехом, но вот падение остановилось и на этом спасибо. То есть ранее лидировали продавцы, а после пошло приостановление, а значит продавцы и покупатели уровнялись, что косвенно бычий признак. 

НО на дневном графике впервые за достаточно большой промежуток времени нарисовались две красные свечи в ряд, что плохо.

Почему это плохо❓

🦛 Все дело в том, что ранее покупатели задали слишком сильный тренд. Бегуны побежали марафон на около максимальных отметках, а Марафон Не спринт и не Вертолет))) Следовательно отсюда вытекает, что бегуны не смогут весь марафон поддерживать бешенную скорость. Поэтому рано или поздно им придется сбавить темп. Так вот сейчас темп начинает утихать. Темп может затихнуть как окончательно, так и остановится на глотке воды и продолжению бегства. Поэтому тут гадать, на бегуна делом будет не благодарным. Но и надеюсь вы понимаете, что конкуренты, в виде других бегунов не спят, тоже бегут…

Друзья,

В 2023г. доходность портфелей около 77%,
опережаю индекс полной доходности Мосбиржи на 20,5%.

Сработали спекулятивные идеи
(рост МГТС преф до 1 700, рост СОЛЛЕРС и др.).

Спекулятивные идеи продал, купил облигации Селигдар
(номинал = 1 гр. золота плюс купон 5,5% годовых.

Сегодня на российском рынке небольшая коррекция.

Все среднесрочные акции держу.

Идея в портфелях – нефтегаз (Роснефть, Татнефть, Лукойл, Газпромнефть, Новатэк) и Мосбиржа.

Цены на нефть растут: Brent уже около $90, российская нефть продаётся, в среднем, около $75.

РТС = Urals x 20 – 200 = 1 300 (а реально около 1 050 – санкции, падение добычи).

Думаю, ослабление рубля и повышение цен на нефть способствует тому, что нефтяные компании лучше индекса.

Обычно, в 4 квартале рост чаще, чем падение.

Поэтому, думаю, что индекс РТС в конце 2023 года увидим выше 1 200.

#Мосбиржа

выиграет от поднятия ставки:

больше заработают на чужих деньгах (ГО и др.).

Эр-Рияд. Продление Саудовской Аравией и Россией добровольного сокращения добычи потребует повышения прогнозов для цен на нефть. К такому выводу пришли эксперты Goldman Sachs.

Накануне государственное агентство Саудовской Аравии сообщило со ссылкой на официальный источник в министерстве энергетики страны, что Эр-Рияд продлит добровольное сокращение добычи нефти в 1 млн баррелей в сутки (б/с) до конца 2023 года. Фактический уровень нефтепроизводства в стране до конца текущего года ожидается на уровне 9 млн б/с, подчеркивается в сообщении.

Россия также продлит добровольное сокращение поставок нефти на мировые рынки до конца этого года (на 300 тыс. б/с), сообщил во вторник журналистам вице-премьер РФ Александр Новак.

Эксперты Goldman полагают, что цена нефти Brent в декабре 2023 года может быть на $2 выше нынешнего прогноза инвестбанка, составляющего $86 за баррель, если поставки саудовской нефти на мировой рынок в четвертом квартале будут на 500 тыс. б/с ниже, чем предполагали в Goldman.

Экспорт нефтепродуктов из России в августе упал до 11-месячного минимума, поскольку нефтеперерабатывающие заводы свернули работу на плановое осеннее техническое обслуживание.

По данным Bloomberg, собранным аналитической компанией Vortexa Ltd, поставки нефтепродуктов, включая дизельное топливо и мазут, в прошлом месяце составили 2,28 миллиона баррелей в день. Это на 9% меньше, чем в июле, и является самым низким показателем с сентября 2022 года.

Потоки российской нефти внимательно отслеживаются рынком для оценки добычи сырой нефти на фоне обещанных Москвой сокращений и после того, как правительство начало скрывать официальные данные о добыче. Морской экспорт сырой нефти из страны подскочил до восьминедельного максимума в конце августа, и на этой неделе Россия присоединилась к Саудовской Аравии, продлив ограничения поставок до конца года.

Экспорт очищенного топлива также снизился в прошлом месяце, поскольку некоторые продукты превысили ценовые ограничения стран «Большой семерки», что усложнило доступ трейдеров к западным транспортным услугам и страхованию. Кроме того, в августе выросли российские субсидии местным нефтеперерабатывающим заводам, предназначенные для поддержки внутренних поставок дорожного топлива, такого как бензин и дизельное топливо. С сентября выплаты сократятся вдвое.

Также ралли в нефтяных ценах может стать проблемой для ФРС в плане разгона инфляции, а значит поставит под вопрос окончание цикла повышения ставки.

Государства, входящие в Большую семерку, и их союзники отложили регулярный пересмотр ограничения цен на российскую нефть, сообщили Рейтер источники, знакомые с ситуацией, несмотря на то что большая часть российской нефти продается по цене выше установленного лимита из-за роста мировых цен.

«В июне или июле велись некоторые переговоры о пересмотре или, по крайней мере, разговоры об этом, но официально это так и не произошло», — сказал один из дипломатических источников.

Страны G7 установили ценовой потолок в $60 за баррель франко-борт в декабре 2022 года с целью ограничения доходов Москвы, что не помешало сохранению потока российской нефти на мировой рынок.

Продолжаем рассматривать отчеты нефтяников.

➖Основные показатели:

*️⃣Выручка: 3,6 трлн. руб.

*️⃣EBITDA: 871 млрд. руб.

*️⃣Чистая прибыль: 565,4 млрд. руб.

*️⃣Чистый долг: -362 млрд. руб.

Отчет сокращенный — трудно составить полное представление о положении дел бизнеса, но покажите мне сейчас компанию, которая полностью публикует отчеты?🔇

Во втором полугодии ожидаю роста финансовых показателей как минимум за счет ослабления курса рубля, средний курс за 1-е полугодие составил примерно 75 руб. Какой курс сейчас, напоминать не буду.💸

По  итогу года див. доходность может составить около 15%, примерно 1000 руб. на акцию, но точно сейчас сказать базу для расчета дивов не является возможным. Отчетность урезанная, данных не хватает. К тому же Лукойл собирается выкупать акции у нерезидентов (до 25% акций), что также положительно скажется на котировках акций. И судя по всему этот выкуп собираются одобрять, так как новости ходят прямо намекающие на это.😃
Также отмечу тот факт, что чистый долг на данный момент отрицательный.

🇷🇺 ВТОРНИК РФ РЫНКА:

📈 С открытия рынок сделал небольшое движение вверх, подрастая первые 2 часа. Но после пошло резкое падение индекса, а именно за час ММВБ потерял в цене более 0,8%, что в целом достаточно много. После ММВБ дошел до уровня поддержки и начал постепенно отрастать. Все казалось бы супер, мол «Хомяков скинули, ДАЛЬШЕ будет РОСТ», но не совсем. ММВБ сделал небольшое движение ввысь после сильного падения, а после вновь начал падать.

👀 Если проводить аналогию с жизнью, то ММВБ «Заболел». После начал восстанавливаться, понижая температуру тела. Тут почувствовал он себя здоровым и пошел гулять, хотя температура осталась. Гулял он так… И снежок ел, да и в майке ходил. На следующий день понятно, что с ним может быть. Конечно это Аналогия чутка перувеличивает ситуацию, но понимание дает ой какое. 

🎢 Но вот уже на вечернее торговой сессии, все стало немного прояснять и самочувствие пациента не ухудшалось. ММВБ выздоровет локально, если пробьет вверх 3290, а до этого момента он будет болен. Чем дальше от этой отметки, тем сильнее. Это если мы говорим про локальную картину. Если же говорить про долгосрочную, то мнение с прошлого поста не изменилось. Куда дует ветер, туда он с большей вероятностью и продолжит дуть…