Статистика

Обзор от 19.09.2024

Четвертый пост в цикле про статистику рынка. В этот раз посмотрим на «пилу» рынка в разрезе долгосрочных движений.

Прошлая, так называемая «пила» рынка основывалась на среднесрочных движениях индекса, давая возможность использовать ее для спекулятивных сделок.

На данный момент колокол выглядит так:



И вот пила на основе этих движений (включая рост от минимума на 10% на данный момент).



( Читать дальше )

Обзор от 19.09.2024

Третий пост в цикле про статистику рынка. Прошлые материалы можете почитать по ссылкам ниже:

Пост про статистику роста и коррекций индекса:
https://nztrusfond.com/category/obzory/pila-indeksa-mosbirzhi/

Мы разобрали среднесрочные движения индекса Мосбиржи за 10 лет, а также разобрали характер движений после глубоких коррекций рынка. Провели параллели по восстановительному росту после глубоких коррекций в 2014, 2017, 2020 году, а также предположение по восстановительному росту после обвала в 2022.

Пост про статистику движений рынка после выборов Президента, а также статистика дивидендных отсечек Сбера:
https://nztrusfond.com/category/obzory/chto-budet-posle-vyborov-rabota-so-statistikoy/

Оценив статистику мы ждали, что перед выборами индекс может расти к 3450, а после упасть вплоть до 2940. В реальности рост ставки уронил рынок значительно сильнее, но общее направление рынка статистика указала верно, как и то, что статистика исполняется благодаря непопулярным для рынка решением Президента незадолго до или сразу после вступления в должность. В этот раз случилось аналогичное: рост налоговой нагрузки компаний повсеместно.

( Читать дальше )

Тут информация прошла, что ЦРУ признали Украину, первой страной в мире по смертности и последней по рождаемости. 
Решил проверить инфу в первоисточнике. И действительно.

Коэффициент смертности сравнивает среднегодовое число смертей в течение года на 1 000 населения в середине года; также известен как общий коэффициент смертности.

1.Украина — 18.6
2.Литва — 15.2 (удивительно)
4.Латвия — 14.7
9.Россия — 14
12.Эстония — 13.2
14.Польша — 12.2
18.Япония — 11.9
35.Франция — 10
72.СШа — 8.5
225.Сектор Газа — 2.9 (удивительно)

Коэффициент рождаемости сравнивается со среднегодовым числом рождений в течение года на 1 000 человек населения на середину года; также известен как общий коэффициент рождаемости.
228.Украина -6
225.Япония — 6.9
223.Ю.Корея — 7
222.Италия — 7.1
212.Эстония — 8.2
211.Литва — 8.3
209.Россия — 8.4
183.Китай — 10.2
145.США — 12.2
130.Сев.Корея — 13.2
1.Нигер — 46.6

Больше половины россиян отложили ремонт из-за цен на стройматериалы.

Свыше половины россиян вынуждены отложить ремонт на неопределенный срок из-за высоких цен на стройматериалы в условиях инфляции. К таким выводам пришли специалисты группы «Ренессанс Страхование» по результатам опроса, результаты которого есть у РБК.

В опросе приняли участие 1278 жителей из 16 городов-миллионников в возрасте от 18 до 60 лет. Исследование проводилось в августе 2024 года методом онлайн-анкетирования.

70% опрошенных последний раз делали ремонт пять лет назад и ранее, притом что все они указали, что их жилье в нем нуждается, подчеркивают исследователи. Согласно опросу, половина респондентов проводят ремонтные работы реже раза в пять лет. Лишь 6% россиян проводят их ежегодно.

В качестве причины все 69% респондентов указали слишком дорогие стройматериалы. 42%, в частности, считают рост цен значительным. У многих опрошенных также возникли проблемы с поиском нужных материалов из-за сужения ассортимента: почти треть (30%) сталкиваются с этим периодически, а каждый пятый (20%) — часто.

( Читать дальше )

Тут некоторые упрекают, мол численность населения Швейцарии растёт. 
Надо разделять два момента.
Естественный прирост и международная миграция.
Естественный прирост — это разница между числом родившихся и числом умерших или разница между рождаемостью и смертностью населения.

Темп роста населения — это выраженная в процентах относительная величина, которая рассчитывается как показатель общего увеличения численности населения (или его уменьшения, — тогда этот показатель имеет отрицательное значение) в течение календарного года за счёт естественного прироста и международной миграции.

Теперь конкретные данные из «Федеральной статистической службы Швейцарии» 

 22.08.2024 — На 31 декабря 2023 года постоянное население Швейцарии составило 8 962 300 человек, что на 1,7% больше, чем в 2022 году. Таким образом, демографический рост был более выраженным, чем когда-либо с начала 1960-х годов. По сравнению с 2022 годом наблюдался значительный рост иммиграции, в основном за счет выходцев из Украины со статусом защиты S. В то же время население продолжало стареть. 

( Читать дальше )

В контексте топика о росте числа магазинов Красное&Белое хочу поделиться выдержками из:
Рейтинг стран мира по уровню потребления алкоголя — это сравнительный анализ статистических данных о потреблении алкоголя в странах мира, выражаемого в литрах чистого этилового спирта на душу населения. 

1.Молдова — 15.2
2.Литва — 15
3.Чехия — 14.4
4.Германия — 13.4
5.Нигерия — 13.3 (вот эта страна удивила)
6.Ирландия — 13
11.Франция — 12.6
16.Россия — 11.7
22.Швейцария — 11.5
23.Великобритания — 11.5
27.Беларусь — 11.2
36.Греция — 10.4
39.Испания — 10
43.Грузия — 9.8
45.США — 9.7
60.Украина — 8.6
71.Япония — 8
79.Италия — 7.5
82.Китай — 7.2
91.Мексика — 6.3
97.Куба — 6.1
103.Индия — 5.7
122.Сев.Корея — 3.9
125.Израиль — 3.8
148.Турция — 2
177.Египет -0.4
183.Саудовская Аравия — 0.2

п.с. При расчётах учитываются лица в возрасте 15 лет и старше. В странах, где ежегодное число туристов, по крайней мере эквивалентно числу жителей этих государств, туристическое потребление алкоголя вычитается, в соответствии с данными Всемирной туристской организации (ЮНВТО).

( Читать дальше )

DevOps-подход все чаще применяется за пределами ИТ-индустрии: в ритейле, промышленности, энергетике, госсекторе, строительстве и других отраслях. Об этом говорится в ежегодном исследовании «Состояние DevOps в России», которое в этом году вышло в четвертый раз. Исследование было проведено компаний «Экспресс 42» при поддержке Deckhouse, Yandex Cloud, HeadHunter, «OTUS онлайн образование», JUG Ru Group, Avito Tech, «Т-Банк». В 2024 году в нем приняло участие рекордное количество респондентов – более 4 тыс. человек. Благодаря этому удалось выявить ключевые закономерности и самые актуальные тренды развития DevOps в России.

Интерес к DevOps растет во всем мире, в том числе в России, охватывая при этом все новые и новые отрасли. В тройке лидеров: информационные технологии (36.2%), финансы (12,4%) и ритейл (7,3%). На этом фоне растет доля новых секторов экономики, что связано с доказанной успешностью DevOps в ИТ. «Тренд связан с успешностью перечисленных отраслей.

( Читать дальше )

В июле на ожидании повышения ключевой ставки доходность корпоративных кредитов ожидаемо росла практически на все сроки, за исключением займов на срок от года до трех лет. Ставки по этим корпоративным кредитам снижаются, начиная с февраля этого года. ЦБ отмечает, что рост ставок по кредитам юрлицам сдерживает субсидируемое кредитование строителей и прочие займы по ставкам ниже рыночных, а эксперты отмечают, что это может быть следствием наличия у банков недорогих пассивов такой длины и конкуренцией за хороших заемщиков.

Подробнее — в материале «Ъ».

Важно проанализировать структуру текущего снижения индекса МосБиржи, чтобы попытаться ответить себе на вопрос: продолжаем дальше, отскакиваем или разворачиваемся?

Продолжаем дальше:

Постепенное движение с одинаковой скоростью и планомерным преодолением поддержек.

Сначала уровень 3030-3040, потом 2900, 2800, теперь 2650. Все они выступали поддержкой, были пробиты вниз и затем подтверждены возвратом снизу, откуда продолжилось снижение. Ближайший локальный уровень 2525.

Каждое последующее коррекционное движение становилось короче по длительности, с 20 июня по 3 июля — 10 торговых сессий, с 16 июля по 25 июля — 8 торговых сессий, с 6 августа по 14 августа — 7 торговых сессий. При этом сила этих отскоков также снижалась: 7,7% — 6% — 3,8%.

Движение последних четырёх торговых сессий уже давало в пике 6% отскока. Это вполне логично, так как произошло после длительной исторической «красной серии».

Отскакиваем:

Соответственно, можно предположить, что после получившегося ускорения падения, новой исторической статистики «красных дней», увеличения волатильности, мы можем получить продолжительный и сильный отскок, но пока в рамках текущего падающего тренда. Это вполне вписывается в классические «медвежьи ралли».

( Читать дальше )

☑️Августовская сумма размещений ВДО оказалась вблизи месячных минимумов для пары последних лет, 3,7 млрд руб. (к высокодоходным, ВДО, мы относим розничные облигации с кредитным рейтингом не выше BBB). Заметно меньше было только в январе 2023 (1,5 млрд).

Правило «выше купон – больше сумма» какое-то время себя оправдывало. Купоны-то вслед за ростом ключевой ставки растут больше года. Но в последние месяцы правило сбоит.

Видимо, вышло за рамки применения. ☑️В августе резко возросший купон (вновь за подъемом ключевой ставки, с 16% до 18%) привел к сокращению рынка, в сравнении с июльским уровнем.

Эмитенты на сей раз на ставку отреагировали оперативно. Заметная часть новой волны ВДО вышла с купонами 23-24% (у Быстроденег и вовсе 24,25% годовых).

Но ☑️взвинченный «ключ» отправил в свободное падение весь облигационный рынок. Аппетит к покупкам пусть и еще более доходных, но постоянно падающих бумаг пропал.

Как одно из следствий, ☑️список августовских размещений ВДО стал самым длинным, 37 позиций в течение месяца (из них 10 пришлось на Иволгу). Не потому, что эмитенты устремились на рынок. А потому, что размещения рекордно растянулись.

( Читать дальше )