ФРс

 

Интересный график отражающий динамику текущего цикла повышения процентных ставок ФРС в сравнении с прошлыми циклами. В этот раз очень динамичный старт, самый резкий в современной истории. Но вспомним почему так. Потому-что затянули со стратом убеждая всех и себя что инфляция временная весь 2021 год, а  теперь приходится догонять разрушая финансовые рынки. Это называется FED policy error (ошибка политики ФРС)

https://www.visualcapitalist.com/comparing-the-speed-of-u-s-interest-rate-hikes/ 

далее перевод сопроводительной публикации

Сравнение скорости повышения процентных ставок в США

Поскольку инфляция в США остается на рекордном уровне за много десятилетий, Федеральная резервная система агрессивно повышает процентные ставки. Фактически, ставки выросли более чем на два процентных пункта всего за шесть месяцев.

( Читать дальше )

Никто не ожидал, что Федеральная резервная система сможет быстро подавить инфляцию, но после семи месяцев стремительного роста процентных ставок центральный банк почти ничего не изменил.

Анализ данных по потребительским ценам за сентябрь, опубликованный в четверг, показывает, что сейчас мы не намного лучше, чем были в марте, когда ФРС начала агрессивное ужесточение денежно-кредитной политики.

Базовые цены, которые исключают нестабильные категории продуктов питания и энергоносителей и широко рассматриваются как более надежный барометр базовой инфляции, достигли 6,6% в годовом исчислении в сентябре — самого высокого уровня с 1982 года.

Сегодняшний отчет по инфляции стал настоящей катастрофой, что бы ни делали чиновники ФРС, это просто не работает. ФРС не оставляет своих планов по сдерживанию инфляции в экономике США любыми необходимыми средствами, предприняв массовые повышения процентных ставок в надежде снизить спрос на товары и услуги.

( Читать дальше )

CEO JPMorgan про ситуацию США-ОПЕК+: это гребаная война, а инвесторам срать на ESG

Goldman, BofA и Morgan советуют придерживаться стратегии «sell the fucking rally» в отношении акций США — пока советуют продавать любые ралли stfr

Цены на нефть Brent по итогам четверга смогли отскочить при поддержке положительных настроений спекулянтов.

Ближайший фьючерс практически вернулся к 95 долл./барр. Новостной фон при этом был смешанным. С одной стороны, активно обсуждался «потолок» цен на нефть для России (60 долл./барр., но официальной цифры пока нет) и опасения, что поставок не будет, что приведет к дефициту сырья на рынке. С другой стороны, МЭА вслед за ОПЕК понизило прогноз по росту спроса на этот и следующий годы, а статистика по инфляции в США за сентябрь только усилила вероятность роста ставки на заседании ФРС 2 ноября на 75 б.п. Данные Минэнерго США  показали сильный рост в запасах сырой нефти — почти на 10 млн барр., запасы бензинов выросли на 2 млн барр., а дистиллятов — сократились на 4,9 млн барр. Поставки нефтепродуктов резко снизились за неделю, но 4-нед.средняя удержалась на уровне 20 млн барр./день.

Сегодня мы ожидаем, что нефть Brent будет консолидироваться вблизи 95 долл./барр.

Крылова Екатерина
«Промсвязьбанк»

Приснился страшный сон… я мобилизован… Проснулся в холодном поту, с ощущением как будто я заслуженный врач, а мне приходится делать приписки и ставить людям Covid 19 в угоду дядюшке Сэму, но надо заметить не бесплатно, дядя Сэм — щедрый малый и не скупится с оплатой своих проделок через разного рода прокладки и кухни. Ах да...

вы не понимаете, это другое

are you sure?!?!?!?... 

Давайте с экономической стороны на вопрос посмотрим!!! Итак, кризис на рынке Репо, осень 2019… ФРС начинает печатать деньги, уверяя что это «неколичественное смягчение». Через пару месяцев появляется китайский коронавирус и смягчение становится количественным, ставка падает до нуля. 2 года баблище в неадекватных масштабах греет рынки. Наступает 2022, что надо делать?! Сворачивать QE и поднимать ставку. Как поднять ставку максимально высоко, где найти повод?!.. 

Инфляция сгодится?!

О, в самый раз! Поднимаем ставку и поднимаем инфляцию пока поднимаем ставку! Что для этого нужно?! Нужна 1 нефтегазодобывающая страна, одна квазиамериканская прокладка вроде ООН, ВОЗ, МВФ

( Читать дальше )

По мнению Barclays на следующих двух заседаниях ставка будет повышена на 75 бп, + еще на 50 бп в феврале.
Причина повышения прогноза — сегодняшние данные по инфляции США.
Вероятность повышения ставки по 5-5,25% выросла с 6% до 43% по данным фьючерсов на ставку.
Вероятность повышения ставки ФРС на следующем заседании на 75 бп выросла до 96%.

Статья перевод с сайта zerohedge.com . В ней анализируются последние действия банка Англии и ФРС. Как считают авторы, в скором времени ФРС может пойти по стопам британского регулятора и запустить похожее QE, иначе рынки ожидает обвал. Сделано интересно наблюдение (дана ссылка) указывающее на то, что ФРС сосредоточена на запаздывающих индикаторах ( поэтому пока инфляция и не падает) и делает ошибку с резких ужесточением ДКП, когда лучше было бы просто подождать т.к. ведущие (прогнозные) индикаторы указывают на быстрое снижение инфляции. 

---

“Нестабильность рынка” заставляет Банк Англии отменить QT. Является ли ФРС следующим?

“Нестабильность рынка” остается наиболее значительным риском для центральных банков во всем мире. Несмотря на их желание бороться с растущей инфляцией, нестабильность рынка представляет большой риск для мировой экономики из-за огромного количества заемных средств. Ранее мы обсуждали важность контроля над нестабильностью. 

( Читать дальше )

Средняя ставка по 30-летней ипотеке в США выросла до 6.92% Ежемесячный платеж по ипотеке в размере 300 000 долларов сейчас составит 1 980 долларов, что примерно на 679 долларов больше, чем в январе

Ежемесячный анализ рынка золота. Выпуск №20 от 13.10.2022г
В этом видео делаю фундаментальный и технический анализ рынка золота, а также долгосрочные и краткосрочные перспективы рынка.
На мой взгляд, краткосрочно золото упадет, но долгосрочно есть перспективы на рост.


( Читать дальше )