berkshire hathaway

«Трейдинг от дедушки Баффета»

🤔 Так уж получилось, что один из самых авторитетных инвестиционных конгломератов Berkshire Hathaway в период мартовского обвала рынков «ничем не полакомился». Рынок действительно удивился, потому что в кризисный 2008 год Баффет совершил покупок более чем на 15 млрд долларов.

💰 В 2020-ом самой значительной инвестицией от Berkshire Hathaway были собственные акции: компания их активно выкупала, особенно в последнем квартале (на 9$ млрд), а всего с начала года эта сумма составила почти 16$ млрд. «Пузатый» конгломерат, владея огромным спектром бизнесов по всему миру, либо не видел подходящих объектов для инвестирования, либо аккуратно «прицеливался».

💊 Буквально недавно появилась информация, что Баффет резко «шагнул» в фарму, прикупив акции Abbvie, Bristol-Myers Squibb, Merck & Co и Pfizer. Общая сумма вложений составила порядка 5,7$ млрд. Одновременно с этим холдинг избавился от бумаг ритейлера Costco, а также уменьшил вложения в банковский сектор — Wells Fargo и JPMorgan Chase.

( Читать дальше )

Berkshire Hathaway Inc.   
Number of shares of common stock outstanding as of October 26, 2020: 
Class A — 649,184 = $214,770 млрд 
Class B — 1,370,951,744 = $302,788 млрд 
https://www.sec.gov/ix?doc=/Archives/edgar/data/1067983/000156459020052144/brka-10q_20200930.htm 
Капитализация на 09.11.2020г: $517,558 млрд 

Общий долг на 31.12.2017г: $350,141 млрд 
Общий долг на 31.12.2018г: $355,294 млрд 
Общий долг на 31.12.2019г: $389,166 млрд 
Общий долг на 30.06.2020г: $390,880 млрд 
Общий долг на 30.09.2020г: $410,731 млрд 

Выручка 9 мес 2018г: $184,123 млрд 
Выручка 2018г: $247,837 млрд 
Выручка 9 мес 2019г: $189,248 млрд 
Выручка 2019г: $254,616 млрд 
Выручка 1 кв 2020г: $61,265 млрд 
Выручка 6 мес 2020г: $118,105 млрд 
Выручка 9 мес 2020г: $181,129 млрд 

Прибыль 9 мес 2018г: $29,713 млрд  
Прибыль 2018г: $4,322 млрд 
Прибыль 1 кв 2019г: $21,732 млрд  
Прибыль 6 мес 2019г: $35,734 млрд  
Прибыль 9 мес 2019г: $52,562 млрд   
Прибыль 2019г: $81,722 млрд 
Убыток 1 кв 2020г: $49,697 млрд 

( Читать дальше )

Все же в курсе про обезьяну Лукерью, обыгравшую на промежутке в 10 лет управляющих паевых фондов? 
Ну так вот, на промежутке в год можно обыграть даже Баффета, натыкав почти случайно ETF себе в портфель, даже в этом чудесном году!
Ну или тем более в этом чудесном году! 

Вот показатели за год The Berkshire Hathaway Portfolio



А вот выписка из моего счета на IB



( Читать дальше )

Snowflake в понедельник увеличила оценочную стоимость своих акций перед IPO на 30%, до $100 — $110 с прежних $75 — $85. Таким образом, предполагаемая стоимость компании, согласно новой оценке, выросла до $27,7 — $30,5 млрд с $20,9 — $23,7 млрд.

На прошлой неделе стало известно, что Berkshire Hathaway и Salesforce каждая согласились купить акции Snowflake объемом в $250 млн по цене IPO на этапе закрытых продаж. Berkshire Hathaway также собирается купить 4,04 млн акций у бывшего генерального директора Snowflake Боба Муглии путем вторичной транзацкии. Таким образом, суммарный объем активов Snowflake, принадлежащих Berkshire Hathaway, должен составить после IPO внушительную величину – порядка $674,4 млн. По старым оценкам он бы составил около $550 млн.

Одновременное размещение акций через биржу и прямая продажа якорным инвесторам демонстрирует высокий потенциал бизнеса Snowflake. Оценка компании в $30 млрд выглядит взвешенной, учитывая размер выручки, который в этом году может превысить $500 млн при росте порядка 140% ежегодно. Однако инвесторам не стоит забывать о рисках. Snowflake по-прежнему работает на инфраструктуре AWS от Amazon и при этом является одним из ее прямых конкурентов. Рано или поздно компании придется вложиться в собственные серверы, а это снизит маржинальность продаж ее облачных услуг.

Емельянов Валерий

( Читать дальше )

Мда, весьма своеобразные инвестиционные вливания в японский бизнес при госдолге Японии в 250% от ВВП и тем более, при нынешних непонятках с транзитом власти...

Инвестиционная компания Уоррена Баффета Berkshire Hathaway купила по 5% находящихся в обращении акций пяти крупнейших японских торговых компаний.

Сделки осуществила дочерняя компания National Indemnity, которая за последние 12 месяцев через регулярные сделки на Токийской бирже приобрела акции компаний Itochu, Marubeni, Mitsubishi, Mitsui и Sumimoto.

Сама Berkshire Hathaway объем своих инвестиций не раскрывает, но, Financial Times оценила сумму сделок почти в 670 млрд иен или $6,3 млрд. Схожую оценку сделкам дали и в The Wall Street Journal.

Акции всех пяти компаний сильно упали за время пандемии, а в понедельник, после объявления Berkshire Hathaway, начали расти: Marubeni дорожала в ходе торгов на 14%, Sumimoto — на 11%, Mitsubishi — на 10%.

Эти японские торговые дома снабжают небогатую природными ресурсами Японию практически всеми товарами — от природного газа до лапши. Все пять компаний очень старые, история Sumimoto уходит корнями до XVII века. Последние несколько лет они преобразовывались в конгломераты, которые владеют акциями сотен компаний по всему миру и диверсифицировались в такие отрасли, как текстиль или техника, но всё еще во многом полагаются на энергетику, металлы и другие ресурсы.

( Читать дальше )

Компания Berkshire Hathaway, которую ассоциируют с её основателем, Уорреном Баффеттом, объявила об инвестициях размером $6,63 млрд в акции пяти японских корпораций: Itochu, Marubeni, Mitsubishi, Mitsui и Sumitomo. В каждой из них на данный момент куплена чуть более чем 5% доля. Сделано это было не единомоментно, а на протяжении года — акции по чуть-чуть скупались на Токийской бирже. В пресс-релизе написано, что Berkshire намерена и дальше продолжать покупать (если компании будут дёшевы) вплоть до 9,9% доли в каждой. Эти компании можно смело называть основой японской экономики, ведь они являются т.н. Сого-сёся.

Мы знаем, что Интел — это про процессоры, а Лукойл — про нефть. Но вот что именно производит каждая из этих компаний? Да вообще всё.
Сого-сёся - уникальное японское экономическое явление. Это универсальные торговые компании, охватывающие все отрасли экономики: от чёрной металлургии до электронной коммерции, от производства «умных» унитазов до инвестиций в стартапы по доставке еды.

( Читать дальше )

Мощный рост американских акций, особенно IT-гигантов привел к тому, что их акции стали торговаться по ценам, которые стали недоступны большой массе инвесторов. 

Например, акции Tesla подорожали за год более, чем в 6 раз. С $250 до $1500. В рублях одна акция сейчас стоит около 110 тысяч. Не у каждого инвестора, тем более новичка найдутся деньги даже на одну акцию. 

Многие компании в таких случаях прибегают к сплиту, то есть дроблению стоимости акций. 

Как это работает? 

Для примера возьмем акцию стоимостью $1000. Допустим совет директоров принял решение раздробить акцию на 10 частей. Таким образом вместо одной акции стоимостью $1000 в обращении появляется 10 акций по цене $100. При этом:

• Эмиссии новых акций не происходит.
• Рыночная капитализация компании и процентные доли акционеров в компании остаются неизменными.
• Вследствие роста числа сделок увеличивается ликвидность акций компании, то есть более дешевые акции становятся доступными большему количеству инвесторов.

( Читать дальше )

Berkshire Hathaway Inc. — американская холдинговая компания, занимается разнообразной коммерческой деятельностью, включая страхование и перестрахование, коммунальные услуги и энергетику, грузовые железнодорожные перевозки, финансы, производство, розничную торговлю и услуги. Компания известна своим бессменным председателем правления Уорреном Баффетом.
Berkshire ведет свою историю от основанной в 1839 году Оливером Чейсом текстильной компании Valley Falls Company. В 1929 году компания Valley Falls объединилась с Berkshire Cotton Manufacturing Company (осн.1889). Объединенная компания была переименована в Berkshire Fine Spinning Associates. Штаб-квартира находится в городе Омаха, штат Небраска, США. По состоянию на 31 декабря 2019 года в Berkshire работало 391 500 человек по всему миру. 

Berkshire Hathaway Inc. 

( Читать дальше )

Berkshire Hathaway Уоррена Баффетта (NYSE:BRK.B) (NYSE:BRK.A) увеличил свою долю в Bank of America (NYSE:BAC) еще на $398 млн после покупки акций банка на $816 млн в начале прошлой недели.

Berkshire еще 16,4 млн акций BAC по ценам в диапазоне от $24,073 до $24,3664 с 23 июля по 27 июля. Общая доля фонда в BofA составляет теперь 998 млн акции, или около11,5% от всех 8,66 млрд из акций BAC в обращении.