Коллеги, всем добра!

В предыдущих темах

smart-lab.ru/blog/610551.php

https://smart-lab.ru/blog/611202.php

мы пытались разобраться  по вопросам маржин-коллов у брокера IB. Там я написал о своей идее выйти на контролируемый маржин-колл дабы понаблюдать за действиями брокера в этой ситуации, в комментариях ребята попросили поделиться результатами исследования. Без проблем, делюсь.

В эксперименте используем опционы на SPY, как высоколиквидный инструмент. Для появления маржинальных требований покупаем ближний стреддл, продаем дальний на тех же страйках. Размер рабочего счета пришлось увеличить до 5 тыс., т.к. терминал не пускал совершить сделку, не хватало денег.

Далее скрины по развитию ситуации, там есть все цифры и картинки для анализа .

07.04.20 перед закрытием торгов собираем нашу конструкцию. График базового актива на момент сбора:

Рис. 1.

Сделки

( Читать дальше )

Коллеги, всем добра!
В продолжение поста по маржинальным требованиям IB (https://smart-lab.ru/blog/610551.php). Как удалось выяснить благодаря камраду Eugene Logunov, в тетминале TWS имеется возможность настроить очередность принудительного закрытия позиций брокером. Сам комментарий: 
«Правой кнопкой по позиции — set liquidate last. Этот флаг можно проставить для нескольких позиций. IB будет пытаться в первую очередь ликвидировать те позиции, у которых этого флажка нет. Что-то более сложное, насколько я знаю, сделать нельзя.» ©.

Ок. копаем дальше. Возникает следующий вопрос — есть ли в терминале инструментарий для расчета маржи на случай движения б/а (либо изменения волатильности)?.. Скажем, наша конструкция с  маржинальными требованиями собрана при текущем значении стоимости акции SPY 270. Есть ли техническая возможность узнать, какой станет маржа конструкции при движении б/а до 280? 


С уважением! ББ

Коллеги, всем добра!
Несмотря на завершение эпохального конкура «Опционный муфлон 2020», продолжаю уже в рабочем порядке ковыряться в текущих возможностях календарей на опционах SPY, которые дает сегодняшний рынок. К моей грусти, прошло время и дешевенькие деньги с рынка уже повыгребали, но пока вроде как  сохраняется возможность забирать их с более тяжелых по стоимости конструкций.
Итак, сейчас пробую варианты перевернуться в календарях — ближний стреддл покупать, а дальний продавать (ранее прекрасно работала обратная конструкция, но — лафа кончилась). Тесты на моделях показывают хороший результат, но тут вступают в дело маржевые требования брокера. IB календари не сольдирует по рискам, т.е. проданый стреддл считается как есть, на всю катушку. А так как на моем относительно небольшом счете в результате ГО забивается практически под завязку, есть вариант выскочить за лимиты по марже, и, как я понимаю, меня брокер закроет сам.
В принципе, в этом нет ничего страшного, даже если будут крыть по рынку — на спу дикая ликвидность, риски формально прикрыты, убыток даже в самом неприятном случае будет небольшой. Неприятности возникнут, если они решат хлопнуть только одну какую-нибудь ногу — тогда да, будет сильный перекос.

( Читать дальше )