Приветствуем наших подписчиков и инвесторов!
Сегодня процесс восстановления российского фондового рынка остановился. Индекс Мосбиржи с утра держался в положительной динамике, но после обеда постепенно упал до -0,41%📈. Почему?

На фоне глобальной торговой войны между Китаем и США продемонстрировал свою устойчивость рубль к другим валютам. Доллар и юань слабеют, в то время как курс рубля сегодня поставил рекорд — ниже 81 руб. Однако для рынка, особенно экспортеров, это негативно и акции сегодня не растут. Нужно воспользоваться этим моментом, пока рубль не ослабел.

Значит продолжаются спекулятивные сделки?

Сегодня стоимость нефти колеблется в промежутке 64-65$, поэтому более болезненным остается нефтегазовый сектор.
На прошлой неделе наша команда поставила планку сделок с ценами декабря-февраля. А экспортеры больше страдают, поэтому есть даже с ценами ноября. Это как раз сделки спекулятивного характера.

Роснефть🛢️
Первый яркий представитель нашей стратегии к экспортерам. Сегодня его цена 450 руб. За месяц потеряла -15%📉, поэтому находится на уровне ноябрьской цены.

Приветствуем любимых подписчиков в долгожданную пятницу!
В феврале и начале апреля эйфория ожидания прогресса в переговорах России и США сменилась на масштабные распродажи. Это касается инвесторов всего мира. Поэтому сразу на следующий день после объявления пошлин Трампа, 3 апреля, была статья нашей команды о прогнозе на Апрель. Пришло время его обновить.

В течении недели мы с вами разбирали тему торговой войны, защиты портфеля и стратегии при условиях такого глубокого кризиса. Мы прекрасно понимаем, что эта тема уже многим надоела, поэтому сегодня будем ее минимизировать.

На российском рынке обвал связан с тремя влиятельными факторами:
1. Торговая война
2. Острая геополитика
3. Падение цены мировой нефти на -3,4%📉 за неделю. Последний раз подобное было в марте 2021 г.

Какие российские компании будут подходящими во 2-й части апреля?

Пик кризиса уже прошел, об этом говорит факт согласия 75 стран к тарифам США, а также ЕС решил отложить введение ответных пошлин. Это позитивно отразилось у российских инвесторов и волатильность рынка стала снижаться.

Приветствуем подписчиков и трейдеров канала!
Вчера вечерний отскок порадовал инвесторов всего мира, когда Трамп дал паузу своих пошлин на 90 дней для стран, которые не ввели ответные. Однако, это не является сюрпризом, а частью его общего плана торговой войны. 75 стран уже готовы выполнять его условия, но просят смягчить тарифы.

А вот Китай не сдается, потому что в курсе, что крупные американские компании осуществляют свое производство на его территории. Чтобы избежать негативного влияния тарифов США, Китай переносит часть производства в страны Юго-Восточной Азии. Это не вписывается в план Трампа и решил уже вести пошлины 125%. Ждем ответа.

Это противостояние и объясняется, что индексы мировых биржевых площадок растут, в том числе сегодня Индекс Мосбиржи начал торги с +4,57%📈, но часть рынка не реагирует, а в основном компании внутреннего рынка. Эти активы сейчас поддерживают портфель.

Какой застройщик будет более надежным?

ПИК
Начнем с него, потому что 2 апреля опубликовал свежий отчет за 2024 г.

Приветствуем наши подписчиков и новичков канала!💰
Первые признаки отскока были видны, как появилась информация, что уже 70 стран обращались к США о ведении переговоров о снижении пошлин. Трамп дал сигнал о двусторонних переговорах с Японией и других желающих стран. Среагировали позитивно многие биржевые площадки как цепная реакция :

1️⃣Индекс Японии Nikkei 225 прибавил +5,71%📈
2️⃣Индекс Китая CSI 300 вырос +0,55%📈. В отличии от Японии, Китай готов к дипломатии, но ответные пошлины 34% уже будут.
3️⃣Индекс Гонконгской фондовой биржи Hang Seng вырос +0,47%📈.

На каких драйверах отскочил российский рынок?

Стартовали торги фондового рынка России с отскока на +1,76📈 по Индексу Мосбиржи, после обеда скорректировался +1,44%📈. Это говорит, что сегодняшний отскок может быть «одноразовым выстрелом». Сейчас держимся на позиции 2769.

Драйвером позитивного настроя инвесторов стало заявление Набиуллиной, что «судя по недельным показателям, можно рассчитывать на дальнейшее замедление инфляции» и начало смягчения ДКП.

Приветствуем любимых подписчиков и трейдеров рынка!
С открытия американского рынка утром (01:00 по моск. времени), нефть продолжила дешеветь утром до 62$ и потянула так собой вниз российский рынок.

Поэтому воскресный отскок не смог продолжится, но это позволило моим способом «искусственного гэпа» докупить следующие активы:
1.Самолет 🏘️ за 1065 руб (на -10,66%📉 дешевле предыдущей сделки).
2.En+ 🏭 за 440 руб (на -9,12%📉 дешевле предыдущей сделки).
3.Артген🧪 за 80 руб. (на -10,2%📉 дешевле предыдущей сделки)

А есть победители мирового падения рынка?

Вот это действительно интересный вопрос, потому что рынок находился в панике и эмоциях с мыслями, что «все упали». А это не так. Победители есть!

Вспомним, Трамп анонсировал заранее всех о своих пошлинах с датой от 2 апреля. В преддверии ожидаемого падения, 1 апреля был зафиксирован исторический рекорд роста стоимости золота — 3150$ за унцию. Совпадение? Нет.

Инвесторы заранее стали переходить на защитный актив и отказываться от валюты. После такого резкого взлета цены, драгоценный металл «перегрелся» и перешел в коррекцию, а не из-за тарифов администрации США. Были видны попытки выхода из коррекции.

Приветствуем наших подписчиков и читателей уже в пятницу!
После вчерашнего шокового удара по котировкам всех биржевых площадок мира, мы решили не делать поспешные выводы, а понаблюдать. Вчера Индекс Мосбиржи упал на -2,28%📉, а сегодня были попытки отскочить, но максимально до позиции 2830

Одним из нюансов базовых пошлин 10% на импорт в США, которые касаются большинства стран, стало исключение России и Беларуси из списка. Безусловно, причиной объясняют санкции.

Однако, сами увидели индивидуальную причину: спецпредставитель РФ К. Дмитриев в Вашингтоне проводил переговоры с администрацией президента США, причем в те же самые даты 2-3 апреля, в самый разгар объявления пошлин и замедления мировой экономики.

Примером нашей версии является факт, что на фоне падения рынка, резко вскочили акции Аэрофлота✈️ на +4,3%📈 о возобновлении прямого авиасообщения между Россией и США, о котором и сообщил К. Дмитриев. Решений еще нет, но начат процесс.

Как отмечают источники, Дмитриев действовал в переговорах с точки зрения здравого смысла, логики и бизнеса. И это тот язык, который наиболее понятен и самому Трампу и его команде.

Приветствуем любимых подписчиков и инвесторов рынка!
Безусловно, главным мировым событием остается объявление Трампом новых импортных пошлин в своей торговой войне в ночь с 2-3 апреля. Всего в список включено 185 стран, но не Россия и Беларусь.

Уже две недели продолжается постоянное падение рынка и инвесторы пытаются найти конкретные причины такой слабости. Сегодня Индекс Мосбиржи📈 спустился до 2900 (-1,1%📉).
Что же ждать тогда в апреле?

В течении апреля не стоит ожидать глубокой просадки и будет торговаться в диапазоне 2800-3000 Индекса. А если будут появляться любые позитивные события, то вернемся в безопасную зону в пределах 3150-3200. Негативных факторов сейчас немного, но и дефицит позитивных на новостном фоне.

На какие акции инвестору обратить внимание при такой просадке?

Последний раз так низко рынок опускался 27 января и текущая коррекция будет хорошим поводом для сделок покупок, которые были недоступны в начале 2025 г.

Например вчера были куплены акции ГК Самолет🏘️ за 1190 руб., которая до сих пор остается самой низкой ценой актива. Вечером было заработано +3,2%📈, но мой минимум +10%.

Приветствуем подписчиков и новичков рынка!
После вчерашней довольно глубокой коррекции со снижением -3,1%📉 по Индексу Мосбиржи, наблюдается попытка отскока после слов представителя ЦБ А.Заботкина о снижении уровня инфляции, чем прогнозировалось в I квартале 2025 г.

Неоднократно предупреждал, что при таких просадках, любая позитивная новость может взбодрить инвесторов. Сегодня среда, многое будет зависеть от недельных результатов инфляции после 19.00. Не исключаю разворот.

Какая айтишная компания более надежная, кроме Яндекса?

Софтлайн
Мощным катализатором восстановления компании стала позитивная новость, что Софтлайн🖥️ планирует вложить 3 млрд руб. в компании разрабатывающие сложные для копирования программные решения с хорошим потенциалом среди конкурентов.

Напомню, что Софтлайн в своем развитии использует способ M&A сделок (поглощения), поэтому сейчас речь идет о мелких айтишниках с выручкой ок. 5 млн. руб.
В результате Софтлайн сегодня вырос на +1,68%📈

Позавчера, компания опубликовала отчет МСФО аудированных финансовых данных за 2024 г. и позитивно подтвердил прогноз 2025 г.

Приветствуем подписчиков и читателей 1 апреля!☀️
Когда вчера на рынке был довольно мощный чисто технический отскок с результатом +4,72%📈 доходности портфеля, сам Индекс Мосбиржи оставался в минусе. Из-за отсутствия влияющих позитивных событий, сегодня опустился до 2970 и прервал вчерашний отскок, который утром еще продолжался.

Просадка может оказаться короткой из-за драйверов поддержки, которая вчера на мировом рынке резко подорожала нефть с 93$ до почти 95$ и продолжает удерживаться. Это слишком быстрый рывок на +3,2%📈, но для российского рынка будет позитивом.

Сегодня подводим итоги прошедшего Марта. По-традиции мнения и ставки инвесторов в составе команды Reichenbach Team.

1️⃣ Начнем с мнения моей помощницы и Ekaterina Fox, которая торгует и собирает необходимую информацию нашего контента

Мнение о Марте: «Весенний март нельзя сравнить с высокими результатами февраля, но мы теперь знаем, что геополитические события могут целый месяц держать рынок в боковике и даже в минусе, который для нашей команды был в пользу для новых сделок».

Приветствуем дорогих наших подписчиков и новичков канала!💎
Сегодня можно уже сделать выводы, что переговорные процессы не всегда являются позитивным драйвером для рынка из-за отсутствия конкретики. Это хорошо видно по показателям Индекса Мосбиржи на позиции 3005. Вернулись к ситуации февраля. О стабильности говорить еще рано.

Как мы видим, Трампу понравилось блефовать своими угрозами со своим инструментом о пошлинах на 25% на экспорт нефти России. Наши инвесторы уже усвоили политику его угроз и сегодня не среагировали. В результате получился бурный технический отскок.
Доходность портфеля повысилась резко на +4,15%🔥.

Какие сектора рынка отыграли больше после коррекции?

Среди лидеров торгов понедельника внимание обращается на компании металлургического сектора. В моем портфеле Норникель🏭 вырос на +4,35%📈, а Северсталь🏭 на +5,62%📈.
С чем это связано?

У металлургов с начала этого года не лучшие времена, особенно когда Китай сократил спрос на металлы. Однако, продолжаются переговоры США и России о заключении сделки редкоземельных металлов. Вчера Трамп уже пригрозил «украинскому президенту» большими проблемами, если откажется. Вот тут и стало ясно, что такая сделка более реальна с Россией.