Иногда пишу о премудростях спекуляций, контроле рисков и управлении позицией на финансовом рынке, а сам на днях, вопреки правилам, допустил знатный fuck up...

Предисловие

Несколько предыдущих торговых сессий демонстрировали не самые выдающиеся результаты торговли и прибыль варьировалась в районе условного нуля:



( Читать дальше )

Не перестаю удивляться людьми…

Такую тягу к добровольной потере собственных денег можно сравнить лишь с массовым самоубийством сектантов.

Всегда считал, что трейдер/инвестор/спекулянт – это прагматичный человек, умеющий считать в уме, оценивать выгоду, прогнозировать риски, а самое главное – обладающий элементарной чуйкой.

Но нет, то и дело всплывают истории про обман на «обучении» трейдингу, несоответствии программы обучения ожиданиям слушателей, эпопеи с досудебным возвратом средств, а иногда и полноценные судебные разбирательства с последующим арестом и посадками.

Больше всего умиляют объявления о готовности научить премудростям торговли за 150 уроков (!!!) по 40 минут и «искренние отзывы» учеников, восхваляющих гуру, благодаря которым мир перевернулся, а где-то вдалеке уже замаячила яхта в лазурных водах средиземноморья.

Вы с ума сошли? Какие, нафиг, 150 уроков?

Всё, о чём можно рассказать про успешный трейдинг уложится в 20 минут, а если человек никогда не сталкивался с биржей, то ещё минут 30, чтобы проинформировать про отличия ценных бумаг от деривативов, режим работы биржи, принципы расчёта ГО и способы выставления заявок в терминале.

( Читать дальше )

Использовать ATR для адаптации торгового алгоритма к моментальному изменению рынка нецелесообразно!

Это легко доказать, если вникнуть в формулу расчёта индикатора. Как и большинство других индикаторов и осцилляторов он анализирует массив прошлых значений, а значит имеет эффект запаздывания.

Единственным параметром индикатора является период – чем он выше, тем сильнее сглаживание, а значит текущие всплески волатильности будут несильно влиять на расчётный результат.

Попытки применения

Нередко вижу ролики и посты алготрейдеров, пытающихся впихнуть этот индюк в параметры торговой системы.

Например, при использовании сеточных роботов они пытаются увязать текущий шаг сетки со значением ATR и ожидаемо терпят крах этой затеи.

Почему?

1. Вспоминаем про запаздывание индикатора на длинном периоде – если произошёл импульс цены и робот набрал убыточную позицию, он увеличит расстояние между ордерами в целях защиты капитала лишь спустя какое-то время, когда это уже не будет иметь никакого смысла.

( Читать дальше )

Каждый раз, когда я делаю что-то не так, он меня бьёт…

Если я превышаю допустимый уровень адреналина – он даёт мне подзатыльник, если начинаю влезать руками в работу механизма – он отвешивает мне смачную оплеуху, а когда пытаюсь играть не по его правилам – может отправить в затяжной нокдаун.

Мой наставник – самый настоящий маньяк и чем дольше я нахожусь рядом с ним, тем больше становлюсь похожим на него.

Ранее

Однажды, оговорив с ним уровень риска, я нарушил договорённость, надеясь на хороший исход, а в результате пришлось несколько дней отрабатывать пайку с фингалом под глазом.

В другой раз я посчитал, что умнее созданной по его чертежам машины и наплевав на запрет, подкрутил кое-какие регуляторы. О боже, лучше бы я этого не делал – его гнев пустил машину вразнос и она, изрыгая пламя и скрипя механизмами, чуть не убила меня, пока я не отключил её. А на следующий день я ещё долго не мог заставить себя запустить её вновь.

Как-то я просто проспал звонок сирены, оповещающей о предельной нагрузке и среагировал лишь когда машина перестала работать, разбросав аварийную защиту по стенам. Наставник посмотрел на меня так, что мне захотелось провалиться под землю, но наказанием стала наладка механизма и возврат к плановой работе без запчастей.

( Читать дальше )

Всё нижеописанное не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и основано на субъективных спекулятивных решениях в процессе реальной торговли.

Цифры в расчётах являются условными и округлёнными (для удобства восприятия), но близкими к исходным данным Мосбиржи и личного опыта.

Исходные данные

Предположим, мы имеем скромный депозит размером 100 000 руб.

Гарантийное обеспечение торгуемого инструмента – 5 000 руб.

Дневной ATR – 40 (это потенциальная максимальная амплитуда дневной волатильности в пунктах). Об использовании ATR для расчёта позиции и шага сделок – читайте тут.

Шаг сделок – 2 пункта.

В зависимости от объёма контрактов в каждой сделке можно рассчитать количество входов в сделки при условии соблюдения рисков по наличию свободного капитала в размере не менее 50% и оценить общую эффективность использования депозита:

( Читать дальше )

В мае текущего года индекс Мосбиржи ушёл в крутое пике:


( Читать дальше )

С каждой новой прочитанной книгой про трейдинг, просмотренным роликом и изученным материалом, результативность моей торговли неумолимо снижалась.

Я паниковал и не понимал причин происходящего, ведь авторы — сплошные легенды рынка, а мои знания множились.

Источник проблемы

Осознание пришло много позже: при очередной сделке в моей голове боролись совершенно противоположные мысли.

Одна, вдохновлённая наставлениями Ливермора, говорила о немедленном закрытии позиции.

Другая успокаивала из-за благоприятных новостей по инструменту.

Третья заявляла о бесперспективности сделки в принципе по тактике какого-то гуру, т.к. одна хитрая средняя не пересеклась со второй, а значение открытого интереса находилось на минимумах.

Знания порождали сомнения, а с таким настроем про уверенность на рынке не могло быть и речи.

Настало самое настоящее «горе от ума»...

После очередного крупного убытка я принял решение выбросить к чертям все книжки, игнорировать любые новости и послать в задницу всех экспертов и аналитиков рынка с их оценками и прогнозами.

( Читать дальше )

Для постоянного доступа к бирже и терминалу QUIK, на котором функционируют торговые роботы, я разместил всю торговую инфраструктуру на выделенном сервере (VPS).

Что такое VPS?

VPS (Virtual Private Server) – это виртуальное пространство, выделяемое пользователю на физическом сервере в дата-центре, с возможностью использования производительных мощностей и системных ресурсов оборудования поставщика услуг за определённую плату.

Например, если вы закажете себе VPS на базе ОС Windows, то при подключении к нему вы увидите привычный рабочий стол со значками и кнопкой Пуск.

При этом тип процессора, его частота, объём памяти графического ускорителя, ОЗУ, HDD или SSD диска и другие параметры «железа» могут быть намного выше, чем на вашем текущем ПК.

Конфигурацию сервера можно выбрать при заказе услуги и корректировать её в процессе использования в зависимости от решаемых задач.

Зачем нужен VPS?

Как было сказано выше, выделенный сервер позволяет осуществлять доступ к нему в любое время из любой точки мира с любого устройства, имеющего выход в Интернет.

( Читать дальше )

Признаюсь честно — я не люблю инвестировать.

Мне нужен драйв, динамика, активное управление, а потому — я спекулянт.

Тем не менее, два года назад я совершил сделку, которая на удивление оказалась удачной инвестицией, о которой сейчас расскажу. Рассказ может получиться долгим, но лишь для того, чтобы была понятна логика принятого решения.

Решение

Ребёнок завершал обучение в предуниверсарии и готовился к поступлению в ВУЗ, а мы с супругой размышляли об улучшении жилищных условий, чтобы переехать вдвоём поближе к центру с оставлением ребёнку собственной жилплощади.

Ранее, за 4-5 лет до событий мы уже промониторили массу предложений от застройщиков, побывали на объектах и в офисах продаж, однако, к сожалению, так и не приняли решение о покупке ввиду различных причин: неудачной локации ЖК, отсутствия адекватных планировок или неприемлемого ценового предложения (сейчас мы понимаем правдивость поговорки «Что не делается — всё к лучшему»).

Идея вновь возникла абсолютно спонтанно, поэтому, увидев рекламу посетить с экскурсией один из готовых объектов крупного девелопера, мы записались на удобную дату и поехали смотреть качество строительства современных квартир.

( Читать дальше )

Надеюсь всем читателям поста известна фраза: «Позволь прибыли расти. Режь убытки»?

Можно ли буквально использовать эту аксиому?

Итак, если с первой частью всё понятно: пока рынок/позиция/направление/ставка/цена (выбрать нужное) позволяет извлекать прибыль – держим строй, то по второй возникают вопросы:
• При каком убытке закрывать позицию?
• Закрывать убыточную позицию полностью или частично?
• Если позиция всё ещё прибыльна, но пик прибыли уже пройден – это можно расценивать как окончательный сигнал к выходу?

Предвосхищая возмущения скептиков по поводу «очевидных вещей», сразу оговорюсь: я знаю про риск-менеджмент, управление позицией, стоп-лосс и трейлинг-стоп, а также другие базовые принципы биржевой торговли.

При классической игре на бирже трейдер, когда вошёл в позицию, готов высиживать её до тех пор, пока цена не дойдёт до мифического тейка либо до вполне конкретного стопа:



( Читать дальше )