Блог им. sergeinvest |Как обыграть IMOEX-II: как обыграть рынок и зачем это нужно

В первой части было рассмотрено как биржа включает и исключает акции из индекса Мосбиржи IMOEX и необходимость фундаментального анализа акций, которые появляются в индексе для их включения в портфель.

В этой части будет рассмотрено, каким образом можно обыграть рынок и зачем это нужно.Как обыграть IMOEX-II: как обыграть рынок и зачем это нужно

Получить доходность по портфелю выше доходности рынка можно 2 способами:

1)  Выбрать бумаги из индекса, которые будут двигаться (расти или падать) лучше рынка;

2)  Избежать/сократить потери или получить доход на падающем рынке.

Попытки зафиксировать прибыль приведут к упущенной выгоде в случае продолжения тренда, а если передержать, то прибыль сократится или вообще можно остаться без нее.

На доходность портфеля будут влиять следующие параметры:

1) Выбор момента для открытия и закрытия позиций (тайминг) и убытки по стопам в случае несвоевременного входа;

2) Размер и периодичность открытия позиций (единовременно на всю сумму, периодически на равные или разные суммы).

3) Использование кредитного плеча.



( Читать дальше )

Блог им. sergeinvest |Озон Фармацевтика и Промомед: невероятные перспективы фармкомпаний

После IPO акции Озон Фармацевтики выросли на 63%, Промомед разместился дороже по мультипликаторам, поэтому вырос меньше – на 10%.
Озон Фармацевтика и Промомед: невероятные перспективы фармкомпаний

Причины ажиотажа инвесторов

Продажи Озон Фармацевтики по госзакупкам по федеральной программе льготного лекарственного обеспечения пациентов с сердечно-сосудистыми заболеваниями в 2024 году выросли на 44% — было реализовано более 93,7 млн упаковок лекарственных препаратов из более 320 млн произведенных компанией в прошлом году. При том, что продажи компании в натуральном выражении выросли на 13%, а розничные продажи через аптеки — на 4%. Финансовая отчетность еще не опубликована, компания ожидает рост выручки по итогам 2024 года в пределах 32%.

Выручка Промомеда в 2024 году выросла более чем на 33%, а препарат для снижения веса и лечения сахарного диабета Тирзетта недавно поступили в продажу. Препарат является первым российским конкурентом известного и не доступного в России лекарственного препарата Mounjaro.

Safety margin



( Читать дальше )

Блог им. sergeinvest |Pivot Points: 4000 пунктов - хай по IMOEX в 2025 году

Pivot Points – метод теханализа, с помощью которого определяются предполагаемые ценовые уровни будущего движения цены: ключевой уровень (pivot point), несколько уровней сопротивления и поддержки.
Pivot Points: 4000 пунктов - хай по IMOEX в 2025 году
Для расчета ключевых уровней используются цены закрытия, максимума и минимума предыдущего периода (год, месяц, день, другие таймфреймы). Есть несколько способов расчета pivot points: Classic, Woodie, Camarilla, Fibonacci, Demark.

Ключевой уровень (pivot point) определяет направление текущего тренда: движение цены над ключевым уровнем – растущий тренд, под ключевым уровнем – падающий тренд.

Уровни сопротивления и поддержки не обязательно являются точками разворота.  В тренде они могут быть точками продолжения.

Pivot Points, в основе которых числа Фибоначчи и правило золотого (гармоничного) сечения, рассчитываются следующим образом: 



( Читать дальше )

Блог им. sergeinvest |Акции в игре 24.02.25: ТМК, Астра, Россети Центр, Озон Фармацевтика, МГТС

Акции в игре 24.02.25: ТМК, Астра, Россети Центр, Озон Фармацевтика, МГТС
В пятницу днем на заявлении о том, что нет никакой конкретики по встрече президентов РФ и США, российский фондовый рынок отправился в резкое, но не сильное падение, которое было выкуплено к вечеру, а индекс IMOEX2, отражающий динамику акций за весь торговый день, включая дополнительные сессии, хоть и закрылся около открытия дня, но все же с небольшим минусом.

Вероятно сегодня позитивной динамики тоже не увидим. Премьер-министр Великобритании Кир Стармер в понедельник намерен объявить о санкциях в отношении РФ.

Акции с наибольшим относительным объемом (объем за день/среднедневной объем за 5 предыдущих торговых дней), акции с наибольшим относительным изменением цены (рост или падение; изменение цены за день/ATR за 5 дней), лидеры роста и падения из индекса широкого рынка Мосбиржи (MOEXBMI), включающего 100 наиболее ликвидных акций.

Акции с наибольшим относительным объемом торгов



( Читать дальше )

Блог им. sergeinvest |Акции в игре 21.02.25: ВСМПО, Россети Центр

Акции в игре 21.02.25: ВСМПО, Россети Центр
Акции с наибольшим относительным объемом (объем за день/среднедневной объем за 5 предыдущих торговых дней), акции с наибольшим относительным изменением цены (рост или падение; изменение цены за день/ATR за 5 дней), лидеры роста и падения из индекса широкого рынка Мосбиржи (
MOEXBMI), включающего 100 наиболее ликвидных акций:

Акции с наибольшим относительным объемом торгов



( Читать дальше )

Блог им. sergeinvest |Дивиденды Яндекса-2024: менеджеры получают больше

По предложению менеджмента Яндекс может выплатить 80₽ дивидендов на акцию за 2024 год, что составит 30 млрд ₽ при 11,5 млрд ₽ чистой прибыли, полученной в 2024 году. 
Дивиденды Яндекса-2024: менеджеры получают больше
Скорректированная на ряд расходов/доходов чистая прибыль Яндекса в 2024 году составила 100,9 млрд ₽, что в 10 раз больше чем чистая прибыль, которая будет значится в отчетности.



( Читать дальше )

Блог им. sergeinvest |Акции в игре 20.02.25: Промомед, Сегежа, Все инструменты

Акции в игре 20.02.25: Промомед, Сегежа, Все инструменты
Акции с наибольшим относительным объемом (объем за день/среднедневной объем за 5 предыдущих торговых дней), акции с наибольшим относительным изменением цены (рост или падение; изменение цены за день/ATR за 5 дней), лидеры роста и падения из индекса широкого рынка Мосбиржи (
MOEXBMI), включающего 100 наиболее ликвидных акций:

Акции с наибольшим относительным объемом торгов



( Читать дальше )

Блог им. sergeinvest |Как обыграть IMOEX - знай индекс

Основной индикатор российского рынка акций — индекс Мосбиржи IMOEX является бенчмарком для оценки эффективности инвестиций и модельным портфелем для инвесторов. 
Как обыграть IMOEX - знай индекс
Превзойти доходность индекса оказалось непростой задачей. Даже большинству профессиональных фулл-тайм управляющих с командой аналитиков сложно обыграть рынок. Индекс акций полной доходности MCFTR, включающий дивиденды, за последние 5 лет смогли обогнать 17 ПИФов из 55, не считая тех, которые за этот период закрылись.

Также не все зарубежные управляющие справились со стратегией «копипаст». Чем продолжительнее период выборки, тем меньшему количеству фондов удалось достичь доходность индекса.

Доля инвестиционных фондов с доходностью ниже индекса



( Читать дальше )

Блог им. sergeinvest |Акции в игре 19.02.25: СПБ Биржа, Сегежа

Акции в игре 19.02.25: СПБ Биржа, Сегежа
Акции с наибольшим относительным объемом (объем за день/среднедневной объем за 5 предыдущих торговых дней), акции с наибольшим относительным изменением цены (рост или падение; изменение цены за день/ATR за 5 дней), лидеры роста и падения из индекса широкого рынка Мосбиржи (
MOEXBMI), включающего 100 наиболее ликвидных акций:

Акции с наибольшим относительным объемом торгов 



( Читать дальше )

Блог им. sergeinvest |Ловушка для инвестора: акция, на которой хочется отыграться

Потеряв деньги на определенной акции, инвестор (трейдер) рассчитывает, что сможет отыграть потери именно на этой акции. Суть психологической ловушки заключается в том, что инвестор привыкает к акции, разбирается в ней, знает новости по эмитенту и не хочет отвлекаться на другие инструменты.
Ловушка для инвестора: акция, на которой хочется отыграться
Если инвестор потерял на падающем тренде, то думает, что скоро начнется такой же сильный тренд в обратном направлении, а потери окупятся. Чаще акция уходит еще ниже или начинается боковик.

В идеале инвестору хотелось бы закрыть позицию без потерь, но сила такого желания уменьшается с течением времени, вследствие чего рост цен становится все более коротким, а падения более глубокими. Начинается процесс рационализации, осознания пережитого за время долгого пребывания в убыточной позиции, постепенно меняется мнение относительно уровней выхода. В итоге инвестор теряет еще больше.

Достаточно взглянуть на объем открытых позиций по фьючерсам, чтобы понять на каких акциях инвесторы потеряли больше всего. Четыре «народные» акции: Позитив, Самолет, Магнит и Транснефть выделяются большим объемом открытых позиций по фьючерсам относительно общего количества выпущенных акций.



( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн