В апреле 2022 года продажи новых легковых автомобилей в РФ рухнули на рекордные 78,5% г/г. Глубина снижения оказалась сильнее, чем в апреле 2020 года, когда продажи были приостановлены вследствие эпидемиологических ограничений. Такое резкое падение объясняется дефицитом автомобилей на складах, ростом цен и заградительными ставками по автокредитованию.

Практически все автомобильные бренды показали снижение продаж за отчетный период. Логистические и платежные шоки в стране вызвали дефицит автокомпонентов, необходимых для производства, что привело к существенному снижению выпуска как зарубежных, так и отечественных автомобилей.

Среди наиболее популярных брендов снижение сильнее остальных показали автомобили Toyota и Volkswagen, которые в марте заявили об остановке поставок автомобилей и работы заводов в России. Похожая ситуция наблюдалась и с автомобилямиSKODA, Renault и NISSAN. Необходимость приостановки производства отмечалась и у отечественных автомобилей – ранее в марте АвтоВАЗ (LADA) приостанавливал производство на сборочных линиях в Ижевске и Тольятти.

( Читать дальше )

Panasonic начнет выпуск новых аккумуляторов для Tesla… и не только

Panasonic в 2023 г. начнет производство новых аккумуляторов для Tesla, что позволит на 20% увеличить пробег авто без подзарядки.

Новые аккумуляторы обеспечат автомобилям Tesla один из самых больших в мире запасов хода на киловатт-час. На текущий момент Model S имеет запас хода около 650 км без подзарядки. С новой батареей показатель увеличится примерно до 750 км, приблизившись к электромобилю EQS Mercedes-Benz, который на одной зарядке может проехать около 770 км.

По размерам новая батарея превзойдет нынешние в два раза, но емкость при этом увеличится в пять раз. Это позволит Tesla уменьшить количество аккумуляторов, используемых в каждом автомобиле, а это обеспечит сокращение времени, необходимого для их установки в транспортные средства и снижение затрат на производство батарей. Экономия на затратах по этой статье может составить около 10–20% по сравнению с текущими версиями аккумуляторов, что позитивно отразится на стоимости авто, 30% которой приходится именно на батареи.

( Читать дальше )

Qualcomm, лидер на глобальном рынке полупроводников, опубликует свои финансовые результаты за 4-й квартал 2021 финансового года в среду, 3-го ноября. Конференц-звонок запланирован на 23:45 по московскому времени.

Консенсус Reuters по скорректированному EPS компании за июль-сентябрь составляет $ 2,26 (+55,86% г/г), а по выручке – $ 8,86 млрд (+36,27% г/г). Компания с большой вероятностью зафиксирует хорошие темпы роста выручки в сегменте QCT (Qualcomm CDMA Technologies), чему поспособствует масштабирование производства 5G чипов и модемов.

Квартальные рекорды продаж iPhone, оснащенных модемами линейки Snapdragon X 5G, подтверждают это предположение. Кроме того, в течение квартала Qualcomm заключила соглашение с GlobalFoundries на производство 5G продуктов РЧ-интерфейса, что также могло поддержать квартальные продажи компании, и объявила о партнерстве с Renault в рамках поставок платформы Qualcomm Snapdragon Automotive Cockpit 3-го поколения для обеспечения работы информационно-развлекательных систем электромобилей компании.

Перекрестные лицензионные права на определенные патенты Huawei, охватывающие продажи, начинающиеся 1 января 2020 года, а также патентные соглашения с Apple должны поддержать доходы сегмента QTL. Выручка сегмента с большой вероятностью будет и дальше расти на фоне развертывания технологии 5G.

Текущая рекомендация ФГ «ФИНАМ» по акциям Qualcomm – «покупать» с целью $189,89, что соответствует потенциалу 40,86% от текущих котировок.

Ковалев Александр
ФГ «Финам»

Продажи новых автомобилей и LCV в России в сентябре усилили снижение до 23% г/г на фоне продолжающегося дефицита чипов в мире. Падение наблюдалось у всех крупнейших автопроизводителей за исключение автомобилей премиального сегмента и отдельных китайских марок.
     
Продажи легковых автомобилей снижаются третий месяц подряд. Глобальный дефицит микросхем оказывает сильное давление на производство автоконцернов. При этом для восстановления баланса на рынке чипов требуется время. По самым оптимистичным оценкам, это может произойти не ранее весны следующего года.

Наибольшая просадка продаж отмечается у автомобилей марки LADA. В сентябре этого года было продано в два раза меньше машин, чем годом ранее. В результате чего, за год доля LADA в продажах российских автомобилей в сентябре упала с 23% до 14%. Дефицит чипов оказывает наиболее деструктивное влияние на бюджетных производителей, так как производители полупроводников отдают предпочтения заказам премиального сегмента.

( Читать дальше )

Компания Toyota (TM), один из крупнейших производителей автомобилей в мире, заявила о том, что её операционная прибыль в текущем финансовом году составит порядка 500 млрд иен (около 4,7 млрд долларов), что может стать самой маленькой прибылью для неё за последние девять лет. Это почти в 5 раз меньше, чем результат предыдущего отчетного периода, завершившегося 31 марта, когда компания получила прибыль 2,4 трлн иен (22,3 млрд долларов).

Но есть и хорошие новости. Одновременно Toyota прогнозирует на ближайшие месяцы опережающий рост продаж и к концу года рассчитывает продать около 7 млн новых автомобилей по сравнению с 9 млн, проданными в прошлом году. Дать более точный прогноз затруднительно, считает компания, так как ситуация с продажами может сильно отличаться в разных странах и зависит от того, насколько пострадала их экономика, как сильно повлияла коронавирусная пандемия, какие меры карантина были введены. Многие мировые автопроизводители уже начали открывать свои предприятия в разных странах, в частности Toyota в конце апреля открыла завод во Франции, где приступили к производству заказанных ранее 35 тыс. автомобилей. Возобновили производство заводы Renault во ранции и в Румынии, где производится марка Dacia, принадлежащая Renault. Открыты предприятия других производителей: принадлежащая VФolkswagen марка SEAT открыла завод в Испании, заработал завод Suzuki в Венгрии.

( Читать дальше )

По нашим прогнозам, к 2025 рынок электромобилей вырастет в 5 раз с уровня 2018. От этого выиграют все компании в цепочке создания стоимости: производители сырья, комплектующих, аккумуляторных элементов и самих электромобилей.

• Значительное снижение выбросов CO2 к 2030, что прописано в экологических требованиях ведущих стран, таких как США, Китай и Европейский Союз.

• Период окупаемости электромобиля относительно машины с ДВС к 2025 году должен снизиться с 5-7 лет до 3х, что будет способствовать росту спроса.

• Производители планируют к 2025 увеличить долю электрических и гибридных автомобилей до более чем 50% (VW – до 100%, Renault до 90%, Nissan до 70%).
           
… и серьезные препятствия в краткосрочной перспективе
         
Позитивные долгосрочные ожидания перспектив рынка электромобилей не отменяют цикличности автоиндустрии и ее зависимости от глобальной макроэкономической обстановки. Это уже отражено в текущей динамике продаж.

( Читать дальше )

Как сообщают СМИ, компания «Яндекс» подписала соглашение с «АвтоВАЗом», Renault и Nissan на установку мультимедийной системы Яндекс.Авто в 2 млн выпускаемых в России автомобилей в течение ближайших пяти лет.

Более подробную информацию мы приводим ниже:

— «Яндекс.Авто» – мультимедийная система с навигацией и голосовым управлением, аналог Android Auto и Apple CarPlay. Устройства могут быть установлены на автомобили Lada, Mitsubishi, Volkswagen, Nissan, Renault, Toyota, Kia, Hyundai и Skoda.

— До сих пор «Яндекс.Авто» был предустановлен на некоторых автомобилях Toyota, произведенных в России и продавался в розницу по цене 29,9 тыс. руб. за одно устройство. В эту сумму включены стоимость трафика на 6 месяцев с безлимитным доступом к некоторым сервисам «Яндекса» и шестимесячная подписка на «Яндекс.Музыку». С 2016 г. в России было продано около 50 000 автомобилей с предустановленными сервисами «Яндекса». Всего же «Яндекс.Авто» используется в 100 000 машин,

— По условиям контракта, Яндекс предоставит автопроизводителям только софт. «Яндекс» будет зарабатывать на лицензионных отчислениях с каждого автомобиля, однако размер отчислений на разглашается.

( Читать дальше )

Продажи легковых автомобилей в России выросли на 13% в 2018; слабый прогноз 2019       

Согласно данным АЕБ, в 2018 году продажи легковых автомобилей в России выросли на 12.8% г/г до 1.8 млн единиц. Среди 10 наиболее продаваемых брендов самую лучшую динамику показали KIA (+25% в 1П18), Skoda (+31%) и VW (19%). Хуже всего продавались автомобили Renault (0%) и Nissan (+6%). Продажи УАЗ упали на 1%, а продажи Группы ГАЗ выросли на 4%. СП Sollers опубликовало смешанные результаты: Ford нарастил продажи на 6%, а Mazda — на 22%. Ассоциация европейского бизнеса (АЕБ) прогнозирует рост на 3.6% г/г в 2019, что является слабым прогнозом, на который негативно влияет повышение налогов (НДС), цен на новые автомобили и по-прежнему неустойчивый спрос.

Динамика продаж легковых автомобилей является хорошим индикатором общего настроения потребителей, которое остается неустойчивым. Среди производителей легковых автомобилей на Московской бирже торгуется только Sollers, который не привлекателен для инвестиций.

Продажи легковых автомобилей в России подскочили на 31% в январе на фоне низкой базы    

Согласно данным АЕБ, в январе 2018 продажи легковых автомобилей в России подскочили на 31% до 102.5 тыс единиц. Среди 10 наиболее популярных марок оказались Renault (+51%); Kia (+49%) и  Ford (+39%). Марки Sollers (УАЗ и SsangYong) увеличили продажи на 13,9% до 1.98 тыс автомобилей.

Результаты продаж в январе оказались высокими. Тем не менее частично они отражают эффект низкой базы. Чтобы делать какие-либо выводы относительно перспектив рынка на этот год, нам нужно подождать, какую динамику рынок будет демонстрировать в ближайшие месяцы.

АТОН

Продажи легковых автомобилей в марте выросли на 9,4% г/г – впервые за 38 месяцев  

В общей сложности в марте было продано 137 894 легковых автомобилей, а за 1К17 — 322 464 автомобилей (+1,1% г/г), согласно данным AEB. Среди 10 наиболее продаваемых в 1К17 марок самую лучшую динамику продемонстрировали VW (+13%), KIA (+13%), Renault (+12%) и Lada (+8%). Лидерами снижения стали Nissan (-14%) и Toyota (-11%). Продажи легковых автомобилей Группы ГАЗ выросли на 9% г/г. Марки Sollers также продемонстрировали положительную динамику: УАЗ +4%, Mazda +15%, продажи Ford, который входит в СП Ford Sollers, упали на 3%.

Март стал знаменательным месяцем, поскольку рынок впервые более чем за 3 года продемонстрировал существенное восстановление. Однако чтобы утверждать, что худшее позади и рынок восстанавливается вместе с экономикой, стоит подождать результатов продаж за следующие месяцы. На данном этапе мы считаем новость позитивной для экономики, но нейтральной для автопроизводителей.

          АТОН