Лукойл

25 октября совет директоров компании рассмотрит рекомендацию по размеру дивиденда за 9 месяцев 2024 г. Но размер дивиденда, по факту, будут рассчитывать исходя из результатов первого полугодия.

По нашим оценкам, скорректированный денежный поток за отчетный период превысил 390 млрд руб., что, согласно дивидендной политике, предполагает выплату промежуточных дивидендов за отчетный период не менее 563 руб. Исходя из текущих котировок, дивидендная доходность может составить около 8,2%.

По году ориентируемся на выплату >1000 руб./акцию, доходность 17%, что делает бумаги ЛУКОЙЛа топовыми по доходности в секторе.

Несколько дней назад делился своей сделкой и наблюдениями по фьючерсу Лукойла. Мне в комментах сказали, что ничо я в рынке понимаю и вообще повезло))

Хочу ещё раз поделится аналогичной сделкой.

Сегодняшний результат:

Ну и так же два графика. 

Движение проданной акции:

Саудовская Аравия в августе увеличила добычу нефти на 0,6% относительно июля, при этом экспорт сократился на 1,2%, сообщает сайт Joint Organization Data Initiative (JODI).

Объем экспортных поставок составил 5,671 млн баррелей в сутки (б/с) по сравнению с 5,741 млн б/с в июле. При этом он был на 1,6% больше, чем в августе 2023 года.

Добыча нефти Саудовской Аравии в августе была на уровне 8,992 млн б/с против 8,941 млн б/с в июле. В годовом выражении этот показатель повысился на 0,8%.

Производство нефти в Венесуэле в августе снизилось до 927 тысяч б/с с 928 тысяч б/с в июле. Год назад показатель составлял 820 тысяч б/с.

При этом поставки за рубеж из этой страны в позапрошлом месяце уменьшились до 478 тысяч б/с против 525 тысяч б/с в июле этого года и 492 тысяч б/с годом ранее.

По предварительным оценкам JODI, США в августе нарастили добычу нефти на 0,9% — до 13,326 млн б/с по сравнению с 13,205 млн б/с в предыдущий месяц. За год показатель увеличился на 2,1% (с 13,047 млн б/с).

Экспорт американской нефти, по расчетам организации, в позапрошлом месяце составил 3,769 млн б/с по сравнению с 4,193 млн б/с в июле (падение на 10,1%) и 4,142 млн б/с в августе 2023 года (сокращение на 9%).

Начало сентября ознаменовалось крайне негативными настроениями на рынке нефти. Количество шортов было на максимуме, объем лонгов — наоборот, на минимуме со времен пандемии. Однако разгорающийся конфликт между Израилем и Ираном внес коррективы и теперь Brent снова торгуется выше $75 за баррель. Чего ожидать инвесторам от рынка нефти и какие российские нефтяники выглядят предпочтительнее?

Комфортный диапазон

Большую часть 2024 года цены на нефть оставались в оптимальном для большинства участников рынка диапазоне около 80 долларов за баррель.

Когда страны «Группы семи» решили задавить российскую экономику и энергетику санкциями, альтернативные механизмы торговли, включая перевозки, страхование и расчеты за энергоносители, пришлось создавать в пожарном режиме и практически с нуля. Поставки нефти из России в Индию в 2023 году выросли в 18 раз по сравнению с 2021 годом (с 4,5 до 82 млн тонн), а в Китай — на треть (с 80 до 107 млн тонн). В результате 78% российского экспорта сырой нефти пришлось на этих двух партнеров по БРИКС, хотя еще в 2021 году их доля составляла 32%

Вместе с тем втрое (с 12 до 36 млн тонн) выросли поставки нефтепродуктов из Индии и Китая в Европу, отмечается в докладе.

Кроме того, существенно продвинулся процесс изменения системы расчетов, который затронул не только оплату за российские энергоресурсы, «которые были вытолкнуты санкциями из финансовой системы США и Европы», но и других экспортеров. Так, Саудовская Аравия не стала продлевать истекшее в этом году пятидесятилетнее соглашение с США о торговле нефтью исключительно за американские доллары.