Риски

История про важность мелких деталей даже в простых вещах. Как я оценивал потребительские свойства туалетной бумаги, будучи рисковиком в лизинговой компании.

Будни рисковика – это много цифр, отчетов, информации… и мало времени. Основа работы – отчетность, оборотно-сальдовые ведомости, Excel-файлы. Очень много Excel-файлов. Но творчество можно найти везде. А иногда это просто необходимо.

На днях проводил аудит небольшой гостиницы, и вспомнил случай с туалетной бумагой. Когда работал в лизинговой компании, мы финансировали приобретение новой производственной линии для ЦБК стоимостью 3 млн. долларов. Компания производила бумажную продукцию как для розничного сегмента, так и для HoReCa, что вносило определенные коррективы в правила выбора.

( Читать дальше )

Недавние события как общего санкционного толка, так и прикладные — уход в минус одного из старейших брокеров — заставили многих задуматься о сохранности активов на своих брокерских счетах. Увы, результатом раздумий становятся абстрактные страхи, и кажущееся очевидным решение потенциальных проблем в переводе активов в какую-то крупную компанию зеленого, синего или какого-нибудь еще цвета (или перевод между этими компаниями). Ранее было принято считать, что достаточно закупиться бумагами и не держать кэш на счетах. В этом случае можно будет вывести бумаги но, пример “Универа” показал (в очередной, а не в первый, раз), что это не так.

В этом материале конкретизируем риски утраты активов и способы их блокирования.

На самом деле, источников угрозы мало, всего 2, но у каждого из них много вариантов развития.

Риск первый. Убыток на соседнем брокерском счете

( Читать дальше )

Вот как ведь бывает. Принимает кошак оптимальнейшее решение пошевелить лапой с полной уверенностью, что ничего такого скорее всего не произойдёт! А если вдруг случится что-то такое — стакан упадёт на пол — кошак придумает своё кошачье эвристическое правило, которое по точности предсказания будет похуже аппроксимаций Ньютона или Эйнштейна, но получше, чем у неопытных кошаков! Чем опытней кошак, тем адекватней его эвристики истинной природе вещей, оставаясь по своей сути самообманом, только более изощрённым и запутанным.

Взять вот, к примеру, Смартлаб. Напридумывают сами себе человекопонятных причинно-следственных объяснений: дескать, лежание на кладбище само по себе невыгодная позиция, а следовательно, начало наземной операции сразу с началом воздушных и морских ударов — это оптимальное решение для минимизации политических и гуманитарных потерь! А потом выяснится, что истинной (скрытой)

( Читать дальше )

🚀🚀🚀Наконец то свершилось! Рынок сегодня приоткроют и дадут поторговать.🕹🕹🕹 А давайте посмотрим на ситуацию не через призму котировочного «пипсоедства», а глобально. Глобально проводится операция на Украине и одновременно идут торги на бирже. Это такой несочетаемый коктейль. В результате десятки тысяч инвесторов окажутся в глубокой заднице.😕😕😕😕😕😕😕😕  Лично я не планирую до окончания операции загонять дополнительное бабло на биржу. Пускай я «недозаработаю» лучше, чем заморожу портфель на полгода или еще что нибудь из этой серии. Технические риски растут.

Я не думал, что я когда нибудь так буду начинать топик, но я вынужден сказать. Вопросов задают много. Я отвечу топиком, и буду ссылаться на него.

Сейчас открываются на первый взгляд широченные возможности, что нибудь эдакое поарбитражить прям руками. То спред фьюч-спот улетали выше ставки, процентов под 30, то западные фьючи уезжают в своем направлении, то спреды между фьючами разъезжаются в шпагате.

Что я думаю. Сейчас, реально рынок профессионалов. Кто переживал подобные кризисы. Причем кризис не экономический, сейчас напрямую идет кризис инфраструктурный. И у меня единственный совет, если человек никогда такого не проходил, просто не лезть. Сейчас рынок людей, которые точно знают что делать, и самое главное, это рынок тех людей, которые реально готовились ко всему этому эти годы.

Сейчас, скорее, на мой взгляд, надо отключать все страты, которые работали до этого времени и включать те страты, которые реально созданы именно для этого времени. Если таковых нет, то я бы просто сидел и смотрел.

( Читать дальше )

 У меня вопрос, что сейчас ждет держателей АДР. Вчера посмотрел отчет по брокеру Открытие, обнаружил, что на балансе нет адр AGRO, когда по факту они у меня есть. В Quik тоже показывает их наличие. Хотел поинтересоваться, с какими рисками могут столкнуться их владельцы?

Всем привет мне вот интересно когда откроется биржа, если с фондой все понятно, если хочешь покупать, покупай на свои(никаких плечей), как в сложившейся ситуации торговать на фортсе, как можно страховать свои позиции по акциям, когда в любой момент торги могут закрыть и ты остаться с открытыми позициями, после они увеличат ГО и тебя выбьют по маржинколу даже если ты был в плюсе и для чего надо было закрывать торги, по моему когда мы пришли на рынок, мы все понимали о рисках которые здесь существуют… а так они нас вроде спасают нас от нас самих, закрывая биржу, но при этом и лишают нас возможностей заработать на этом...

  По сути признание Россией независимых субъектов ДНР и ЛНР, открывает им дорогу с состав России, но так же и не препятствует воссоединению с Украиной на базе федерации. Для России это открывает правовую возможность применения своих вооруженных сил для защиты признанных республик на территории Украины. Тем более, что ДНР и ЛНР признаны независимыми в границах ихних округов, когда они входили в состав Украины, а следовательно, войска Украины должны быть отведены добровольно с этих территорий или отодвинуты военной силой. Добровольно я так понимаю отводить украинская власть не будет, это расписаться в добровольной сдаче территорий.
 Евросоюз пытается угрожать Беларуси, санкциями, а иногда и потерей суверенитета в случае если из нее произойдет агрессия на территорию Украины. Самолеты над Украиной с 21 числа уже не летают. Американцы все свои войска в Польше, перевели в боевую готовность и разместили в 50км от Бреста.
 То есть никто не сомневается в военных действиях на территории Украины, весь вопрос с каких направлений они будут. Шантажом и запугиванием пытаются предотвратить выдвижение со стороны Беларуси.
 Контингент находящийся в Приднестровье и тот переведен в полную боевую готовность. Наблюдаем.

продолжение темы 2020 года «Оцениваем надежность застройщиков по доходности их долгов»

Компания-застройщик из Челябинска АО АПРИ «Флай Плэнинг» привлекает капитал на бирже через размещение долгов — облигаций. В январе 2022 уже погасила один выпуск, не новичок. Сейчас у компании 4 выпуска, общая задолжность более 1 млрд рублей. На фоне ПИК и ЛСР — это мелочи, но возникла странная ситуация (см картинки):



( Читать дальше )

Началась Олимпиада в Пекине, которая должна по своему размаху и организации продемонстрировать, кто же на данный момент является центром цивилизации и имеет заслуженное первое место среди государственных экономик.  Лично мое мнение, что Китай уже давно обошел США, так как в одном Китае выплавляется стали больше, чем во всем остальном мире. США лишь опережает Китай, благодаря услугам и дутым ценам на товары по типу вооружений, по средствам чего вассалы уплачивают дань своему сюзерену. Что касается реального производства товаров в штуках, то Китай в разы обогнал США, даже по запуску ракет в космос обошел на 50% и не спасло США их возвращаемая чуда ракета SpaceX.
 
   США демонстративно отказались посещать олимпиаду, что явилось и непрямым указанием для вассалов, которые тоже поспешили откреститься от нее.
  
 Но зная всю подлую сущность американских буржуев, в стремлении максимально испортить «чужой праздник», то возможны различные военные провокации.

( Читать дальше )