Фосагро

Сегодня утром на открытии Финам, такое было по Акции Фосагро. Low 6362  — такого в других источниках не вижу.
Было такое?
Это нормально вообще?
Стоял тейкпрофит, стоп лосс не стоял — тейк профит сработал, но заявка в итоге сработала в минус 300 рублей по бумаге. Короче закрылся по Take Profit в убыток. Ржака.
Круто побрили.
Делаю Выводы.

По Фосагро:

«Несмотря на доступность рынков долгового финансирования, в текущем году, компания будет отдавать предпочтение погашению задолженности, а не ее рефинансированию»
— пишет компания.

А я давно им говорил: зачем платить дивиденды, когда такие ставки? Гасите лучше долг.

Политика дивы + capex привела к росту долга за год на 100 ярдов, в то время как ставки выросли до рекордов. Разумно ли это?
Такое может быть только разумно, если у тебя сильно обесценивается рубль.

Я думаю, что они платили, пока долг был дешевый. Когда подошло время его рефинансировать, возможно будут направлять денежный поток на погашение.

Я как собственник так бы и делал


( Читать дальше )

Выручка за 4-й квартал 2024 достигла 136,7 млрд рублей (+23% г/г, +6% кв/кв). Скорректированная EBITDA составила 48,1 млрд рублей (+30% г/г, +6% кв/кв), скорректированная рентабельность EBITDA увеличилась на 2,0 п. п. г/г до 35%. В то же время скорректированная чистая прибыль выросла на 29% г/г (-15% кв/кв), достигнув 27,4 млрд рублей. Свободный денежный поток за 4-й квартал 2024 составил -7,0 млрд рублей против 9,4 млрд рублей в 3-м квартале 2024. Чистый долг на конец 4-го квартала 2024 составил 325,4 млрд рублей против 223,2 млрд рублей на конец 2023, отношение скорректированного чистого долга к EBITDA составило 1,84x против 1,22x на конец 2023. Отдельной строкой — совет директоров «ФосАгро» рекомендовал выплатить дивиденды за 4-й квартал 2024 в размере до 171 рублей на акцию (доходность 2,5%), при этом акционерам будет предложено несколько вариантов относительно возможного размера дивидендов. Дата закрытия реестра намечена на 20 апреля, а собрание акционеров запланировано на 9 апреля.

( Читать дальше )

ПАО «Фосагро» — российский химический холдинг с штаб-квартирой в Москве. Формирование холдинга началось в 2001 году на базе одноименной ассоциации потребителей апатитового концентрата.

 

 

Финансовое состояние 

ПАО «Фосагро» — компания умерено высокого инвестиционного риска на 01.07.2024 года. Финансовое состояние компании ближе к неудовлетворительному. Финансовая устойчивость удовлетворительная, но контора столкнулась с частичной нехваткой «свободных» денег.

 

Динамика финансового состояния стабилизировалась ниже порога надёжности. Динамика чистой прибыли нисходящая, возможно и дальнейшее снижение чистой прибыли. Компания закредитованная, ликвидная.

Долгосрочная долговая нагрузка низкая. Ликвидность обеспечивается частично денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями. Структура капитала неудовлетворительная, бизнес чувствителен к изменениям заёмного капитала. Инвестировать в компанию не рекомендуется.

Экспертное мнение по облигациям

( Читать дальше )

Группа «ФосАгро», российская вертикально-интегрированная компания, в состав которой входит один из крупнейших в мире производителей фосфорсодержащих минеральных удобрений, вчера опубликовала отчет по МСФО за 2024 год, согласно которому:
— выручка 507,7 млрд р. (+15,3% г/г);
— чистая прибыль 84,6 млрд.р (-1,9% г/г);
— EBITDA 177 млдр.р (-3,3% г/г);
— свободный денежный поток 28,99 млдр.р (-58,7% г/г);
— чистый долг 321 млрд.р (+47%, год назад было 219 млрд.р).

( Читать дальше )

ФосАгро – рсбу/ мсфо
129 500 000 обыкновенных акций
www.phosagro.ru/investors/capital/
Капитализация на 13.02.2025г: 889,406 млрд руб

Общий долг на 31.12 2022г: 108,921 млрд руб/ мсфо 257,893 млрд руб
Общий долг на 31.12 2023г: 194,006 млрд руб/ мсфо 371,243 млрд руб
Общий долг на 31.12 2024г: _______млрд руб/ мсфо 427,748 млрд руб

Выручка 2022г: 164,038 млрд руб/ мсфо 569,527 млрд руб
Выручка 1 кв 2023г: 41,318 млрд руб/ мсфо 116,178 млрд руб
Выручка 6 мес 2023г: 71,623 млрд руб/ мсфо 212,752 млрд руб
Выручка 9 мес 2023г: 89,006 млрд руб/ мсфо 328,885 млрд руб
Выручка 2023г: 111,083 млрд руб/ мсфо 440,304 млрд руб
Выручка 1 кв 2024г: 29,878 млрд руб/ мсфо 119,272 млрд руб
Выручка 6 мес 2024г: 63,342 млрд руб/ мсфо 241,563 млрд руб
Выручка 9 мес 2024г: 63,517 млрд руб/ мсфо 371,035 млрд руб
Выручка 2024г: ______ млрд руб/ мсфо 507,689 млрд руб

Прибыль от курсовых разниц – мсфо 2022г: 11,485 млрд руб
Убыток от курсовых разниц – мсфо 2023г: 32,650 млрд руб
Убыток от курсовых разниц – мсфо 2024г: 22,355 млрд руб

( Читать дальше )

💡Объем экспорта пиломатериалов хвойных и лиственных пород из России в 2024г снизился на 8% г/г до 19,9 млн куб — Интерфакс со ссылкой на ассоциацию «Русский лес».
🌲Видимо у Сегежи ещё не скоро дела нормализуются…

💡Трамп заявил, что после «замечательных» разговоров с Путиным и Зеленским есть «хорошая возможность» для завершения конфликта — РИА Новости

💡НПФ «Сбер» планирует по итогам 2025 года привлечь 4-5 млн клиентов и аккумулировать ₽356 млрд средств граждан по договорам программы долгосрочных сбережений с учетом всех четырех компонент: личных взносов, перевод ОПС в ПДС, инвестдохода и софинансирования. Прогнозные ₽356 млрд включают в себя средства, которые уже были привлечены в 2024 году, то есть фактический объем ожидаемого прироста составит около ₽215 млрд.
— Планы грандиозные. Про ПДС уже писал. Тема то вроде и интересная, если государство опять не кинет.
t.me/pensioner30/7692
t.me/pensioner30/7693

💡 Совет директоров «Черкизово» рекомендовал дивиденды за 2024 год в размере ₽98,92 на акцию, Дивидендная доходность по текущей цене — 2,2%. Последний день для покупки акций под дивиденды — 4 апреля.

( Читать дальше )

Сегодня мы также публикуем операционные и финансовые результаты по МСФО за 12 месяцев 2024 года 💫

📌 Исторические рекорды: производство агрохимической продукции выросло на 4,3% г/г до 11,8 млн т. Основной прирост – на увеличении производства фосфорных удобрений и кормовых фосфатов на 5,8% до 8,9 млн т.

📌 Общие продажи агрохимической продукции выросли на 4,1% г/г и составили 11,9 млн т (фосфорсодержащие удобрения и кормовые фосфаты + 6,1%).

📌 Выручка составила 507,7 млрд руб., увеличившись на 15,3% г/г. Рост связан в основном с увеличением объемов производства и продаж фосфорных удобрений, на фоне восстановления средних цен на глобальных рынках и динамики курса рубля.

📌 EBITDA составила 177,0 млрд руб., снизившись на 3,3% г/г. На динамику повлияли рост объемов и цен реализации, с другой стороны – давление себестоимости на фоне уплаты экспортных пошлин, рост потребления сырьевых ресурсов и увеличение расходов на персонал.

📌 Маржинальность по EBITDA: 34,9%. Такой уровень обеспечен высокой эффективностью производственных активов, ростом производства высокомаржинальных удобрений, увеличением выпуска основных сырьевых ресурсов и гибкой сбытовой политикой.

( Читать дальше )

Ключевые показатели за 12 месяцев 2024 года

• За 12 месяцев 2024 года производство агрохимической продукции выросло на 4,3% к уровню прошлого года и составило 11,8 млн тонн. Основной прирост пришелся на увеличение производства фосфорных удобрений и кормовых фосфатов на 5,8% — до 8,9 млн тонн.
• Общие продажи агрохимической продукции за 12 месяцев 2024 года выросли на 4,1% к уровню прошлого года и составили 11,9 млн тонн. При этом рост реализации фосфорсодержащих удобрений и кормовых фосфатов составил 6,1%.
• Выручка за 12 месяцев 2024 года составила 507,7 млрд рублей, увеличившись на 15,3% к уровню прошлого года.
• За 12 месяцев 2024 года EBITDA компании составила 177,0 млрд рублей, снизившись на 3,3% к уровню прошлого года.
• Свободный денежный поток по итогам 12 месяцев 2024 года составил 29,0 млрд руб.
• Чистый долг по состоянию на 31 декабря 2024 года составил 325,4 млрд рублей. Соотношение чистого долга к показателю EBITDA на конец отчетного периода составило комфортные 1,84х.

( Читать дальше )

2. Содержание сообщения
ФосАгро публикует операционные и финансовые результаты за 12 месяцев 2024 г.

Москва. 13 февраля 2025 г. Группа «ФосАгро» (далее «ФосАгро» или «Компания», тикер на Московской и Лондонской фондовых биржах: PHOR), российская вертикально-интегрированная компания, в состав которой входит производитель фосфорсодержащих минеральных удобрений, сегодня публикует операционные результаты и консолидированную финансовую отчетность за 12 месяцев, закончившихся 31 декабря 2024 года....

( Читать дальше )