кредиты

Что лежит в основе рискованного финансового поведения россиян? На этот вопрос попыталась ответить группа экономистов из Финансового университета. Преобладание проблемных моделей может быть связано с глубоким социальным и материальным расслоением общества, разобщённостью внутри социальных групп, трудностями и последствиями социально-экономических кризисов. Например, есть явное преобладание модели «Авантюрные», которая характеризуется доверчивостью, азартностью и импульсивностью, а также переоценкой своих знаний в области финансов и нежеланием брать на себя ответственность при принятии решений». @proeconomics

Ссуды населения и бизнеса в России достигли исторического максимума в 101,2 трлн рублей к концу сентября 2023 года, что представляет рост на 19% за девять месяцев. Эти данные предоставлены Центральным банком. Основная часть этой суммы, в размере 70,5 трлн рублей, составляют кредиты для бизнеса, в то время как 30,7 трлн рублей предоставлены населению, включая ипотечные кредиты в размере 17,1 трлн рублей.

Хотя в розничном кредитовании есть заметные признаки перегрева, Центральный банк выразил обеспокоенность в особенности в отношении ипотечных кредитов. Отмечено, что заемщикам с высокой долговой нагрузкой (80% доходов идут на погашение кредитов) было выдано почти половину всех ипотечных ссуд, и каждый второй кредит на жилье был взят с небольшим первоначальным взносом (до 20%).

С ростом ВВП и увеличением доходов населения, рост кредитов населения и бизнеса составляет около 67% от ВВП. Однако эксперты предупреждают о возможных рисках, особенно в случае, если долговая нагрузка превысит 80% от ВВП. Сегмент бизнеса пока занимает только 45% от ВВП, и использование заемных средств вероятно будет играть важную роль в росте экономики.

( Читать дальше )

Доброе утро, всем привет!

С пятницей, дорогие друзья!

Позавчера Федрезерв США сохранил свою ставку на уровне 5,5%.



( Читать дальше )

Банковская система России в этом году демонстрирует значительный рост прибыли и портфелей. Спрос на кредиты высокий, хотя и может замедлиться в ближайшие месяцы из-за роста ключевой ставки. ЦБ РФ не мог оставить без внимания разгоняющуюся инфляцию и бурный рост кредитования. Однако опросы показывали, что для рынка это было ожидаемым ходом. При таком раскладе главным вопросом остается: как это отразится на банковском секторе?

За первое полугодие 2023 года чистая прибыль сектора составила порядка 1,7 триллиона рублей по сравнению с 1,5 триллиона убытка за аналогичный период 2022 года. Есть все основания полагать, что по итогам 2023 года прибыль банковского сектора превысит рекордный показатель 2021 год (2,4 триллиона рублей), несмотря на рост ключевой ставки. Вместе с тем, вероятно, что объём прибыли во втором полугодии будет меньше показателя первой половины года, когда часть роста прибыли обеспечила валютная переоценка. Во втором квартале 2023 гола маржа оставалась высокой, в среднем на уровне 4,6%.

( Читать дальше )

Девочки ЦБ вчера вечером обновили ежемесячный отчет Обзор банковской системы за Сентябрь. Смотрим важнейшие показатели:


Итого, за Сентябрь:

Денежная база (незаконно эмитированные рубли) выросла на +9 млрд. шт.
Денежная масса (рубли, созданные ростовщиками) выросла на +486 млрд. шт.
Деньги народа (безналичные и наличные) выросли на +936 млрд. руб.
Долги народа выросли на +967 млрд. руб.

Динамика показателей за последние 8 лет выглядит так:


( Читать дальше )

Доброе утро, всем привет!

Банк России проанализировал тенденции в сегменте розничного кредитования на основе данных бюро кредитных историй и выпустил соответствующий информационно-аналитический материал.

Тезисно:

▪️ 47 млн. человек — общее количество заёмщиков в банках и МФО на 1 июля 2023 года. 17% из них имеют заем в МФО.
▪️ 1,8 штук — среднее количество кредитов у заёмщиков, взявших в II квартала 2023 ипотеку.
▪️ Количество ипотечных заёмщиков превысило 10 млн. человек. Кредит на ремонт берет каждый четвертый ипотечник.
▪️ 930 тыс.рублей — средний долг заёмщиков, взявших в II квартале 2023 потребительский кредит.
▪️ Количество заёмщиков в сегменте «Кредитные карты» — 23 млн.человек.
▪️ 11,2 млн.человек — количество заёмщиков, имеющих 3 и более кредита.
▪️ Каждый второй ипотечный кредит в первом полугодии был выдан на срок более 25 лет.



( Читать дальше )

Банк России попросит полномочия устанавливать количественные ограничения на выдачу ипотечных кредитов по аналогии с потребкредитами. Такая мера позволит снизить системные риски, связанные с выдачей ипотеки, следует из проекта основных направлений развития российского финрынка на 2024 год и период 2025 и 2026 годов.

Подробнее — в материале «Ъ».

Ценные бумаги и операции с валютой ухудшили результат ВТБ за 3 квартал. Прогноз по чистой прибыли банка сохраняем

Чистая прибыль ВТБ в 3 кв. 2023 г. снизилась до 86,1 млрд руб. против 142,6 млрд руб. за 2 квартал. Основной причиной сокращения прибыли стал убыток по прочим операционным доходам (15,3 млрд руб. против прибыли 64,2 млрд руб. за 2 квартал) из-за убытка по операциям с ценными бумагами и иностранной валютой, а также убытка «дочек». Основной бизнес выглядит неплохо, несмотря на рост ставок. Так, чистый комиссионные доходы выросли за квартал на 9% и достигли 60,6 млрд руб. Чистые процентные доходы за квартал выросли до 198 млрд руб. (+0,5% за квартал), хотя чистая процентная маржа несколько снизилась, до 3,1% (-20 б.п. за квартал). Прирост кредитов ЮЛ ВТБ с начала года составил 8% (без валютной переоценки), что ниже рынка (~14% без валютной переоценки). В условиях ограниченного капитала (общий Н1.0 на 01.10.2023 г. – 9,23%) банк сделал ставку на более маржинальный розничный сегмент, где рост портфеля был на уровне рынке (19% c начала года).

( Читать дальше )

Банк ВТБ: опубликованы результаты за 3К23 по МСФО

• Банк ВТБ опубликовал сокращенную отчетность за 3К23 по МСФО. Прибыль составила 86,1 млрд руб., что соответствует ROE в 16,4%.

• Финансовый результат за 3К23 — в русле ожиданий при чистой прибыли на 1% ниже нашего прогноза и на 3% ниже ожиданий рынка.

• Сокращение чистой прибыли полностью объясняется 15,3 млрд руб. убытка по неключевым статьям.

• При этом чистые процентные доходы превзошли ожидания, поскольку их снижение в сентябре было практически незаметным (-1% м/м).

• Стоимость риска на уровне 0,9% ниже ожиданий вполне оправдана. Доля неработающих кредитов уменьшилась за квартал с 4,5% до 3,7%, а их покрытие резервами улучшилось до 161% с 139% в 2К23.

В целом мы считаем отчетность слабо положительной, несмотря на несколько меньшую по сравнению с ожиданиями прибыль. В ходе сегодняшнего конференц-звонка мы сконцентрируем внимание на вопросе о чувствительности бизнеса ВТБ к динамике процентных ставок и ужесточению макропруденциального регулирования.

ИБ «Синара»

( Читать дальше )