APPLE

Рыночно-нейтральные стратегии, или парные идеи, пользуются популярностью в периоды высокой неопределенности на рынке. Преимущество такой торговли в том, что инвесторы могут зарабатывать вне зависимости от того, растет рынок или падает — потому что открываются позиции лонг и шорт. Насколько это выгодно — оцениваем на примере парных идей от аналитиков БКС.

Парные идеи на российском рынке: доходность закрытых идей 16%

В период с августа 2022 г. было открыто 6 идей, из них закрыто 4. Средняя доходность по нашим закрытым парным идеям составляет 16%, в среднем срок реализации идеи — 103 дня.

• Сбер против ВТБ. При открытии идеи мы прогнозировали доходность 15%, но результат оказался даже лучше: 26% за три месяца. Как мы и ожидали, основным триггером реализации идеи послужило решение Сбербанка выплатить дивиденды.

• Норникель против АЛРОСА: +23% за четыре месяца. Идея работала с октября по февраль: аналитики сообщили о привлекательной оценке Норильского никеля при фундаментальных факторах поддержки и давлении на АЛРОСУ со стороны рисков для алмазного рынка.

Для совершения операций с банками, находящимися под американскими санкциями, понадобятся специальные обходные транзакции. Об этом сообщил 6 марта минфин США.

#Apple
Таймфрейм: 4H

Ровно 2 месяца назад, а яблочную компанию я как раз и обновляю здесь по 22-ым числам раз в 2 месяца, я советовал покупать купертиновские акции: t.me/waves89/4546. Если вы воспользовались тем советом, то сейчас у вас профит более 15% по позиции. Видите, читать этот блог полезно для вашего депозита! :o)

Теперь я рекомендую зафиксировать часть, переставить стоп в безубыток по оставшейся позиции и ждать коррекцию в волне «b» of (iii) поглубже. О своей добавке я традиционно напишу в премиуме.

В целом результаты Apple за 1К23 ф. г. оказались чуть ниже наших ожиданий и ожиданий рынка, однако мы не видим существенных изменений, способных повлиять на долгосрочную оценку компании. Согласно нашей DCF-модели, целевая цена акции Apple составляет $166, что подразумевает 10%-ный потенциал роста с текущих уровней и рейтинг «Покупать»

• Снижение продаж Apple* привело к первому с 2016 г. отчету хуже ожиданий по прибыли (* AAPL -3.3% после отчета).
• Apple и другие тех. гиганты США находятся под давлением на фоне снижения спроса.
• ФРС и ЕЦБ расходятся во мнениях — Пауэлл заявляет о приближении пика ставки, в то время как Лагард закладывает повышение еще на 0.50% на следующем заседании.
• В важный праздничный квартал Apple с трудом справлялась со спросом на модели iPhone 14 Pro на фоне проблем с производством в Китае. Однако компании удалось привести в порядок цепочку поставок и увеличить производство, а Китай ослабил ограничения и теперь ожидается, что предложение iPhone будет восстановлено в текущем квартале.

• Bernstein: Настроения в отношении Google столь же негативны, как и раньше, хотя мы считаем, что большинство новых опасений преувеличены.

• Apple, Alphabet и Amazon пострадали из-за снижения спроса на фоне замедления экономики.
• Amazon сообщила о наименее прибыльном праздничном квартале с 2014 года, что привело к самым большим годовым убыткам за всю историю гиганта: $-2.7 млрд.
• В 2022 г. Amazon понесла убытки в размере $12.7 млрд. от инвестиций в акции Rivian, без их учета Amazon была бы прибыльной в этом году.
• Состояние Цукерберга увеличилось на $12.5 млрд. за один день благодаря росту акций Meta* (* запрещена в РФ).
• Ежедневные продажи валюты по бюджетному правилу с 7 февраля вырастут в 2.8 раза — до 8.9 млрд рублей, в сумме за месяц — 160.2 млрд.