21.06.2021

• Лизинг-Трейд, 001P-02 Ежемесячные выплаты ставка купона 10.8% Сумма купона 8,88 руб.

23.06.2021
• ЛК РОДЕЛЕН, 001P-02 Ежемесячные выплаты ставка купона 12% Сумма купона 5,26 руб. Амортизация: 33,3 руб.

• АПРИ Флай Плэнинг (АО), БО-П04 Ежеквартальные выплаты ставка купона 13% Сумма купона 32,41 руб.

24.06.2021
• Калита, 001P-01 Ежемесячные выплаты ставка купона 15% Сумма купона 12,33 руб.

25.06.2021
• Лизинг-Трейд, 001P-03 Ежемесячные выплаты ставка купона 11% Сумма купона 9,04 руб.

Доходности портфелей PRObonds за последние 365 дней – 13,6% для основного портфеля #1, ориентированного на высокодоходные облигации, 9% для смешанного портфеля #2. С начала года, несмотря на падение широкого рынка облигаций портфель #1 прибавил 4%, портфель #2 – 3,4%. Портфель #1 продолжает переигрывать индекс высокодоходных облигаций Cbonds (он с начала года вырос на 3,8%, причем не учитывает комиссионных издержек).

Ближайшие выплаты по облигациям, входящим в портфели PRObonds
(с 14.06 по 18.06.2021, в пересчёте на 1 облигацию)

15.06.2021
• МСБ-Лизинг, 002P-02 Ежемесячные выплаты ставка купона 12,75% Сумма купона 7,86 руб. Амортизация: 20,83 руб.
• Онлайн Микрофинанс, 02 Ежемесячные выплаты ставка купона 12,5% Сумма купона 10,27 руб.

16.06.2021
• Лизинг-Трейд, 001P-01 Ежемесячные выплаты ставка купона 12,5% Сумма купона 10,27 руб.

18.06.2021
• ООО ОР, 001P-04 Ежемесячные выплаты ставка купона 11% Сумма купона 9,04 руб.

Гендиректор лидера микрофинансовой отрасли России МФК «Займер», Роман Макаров высказался насчет законодательной инициативы о снижении предельной ставки кредитования (ПСК) до с нынешних 1% до 0,5% в день (https://www.lawmix.ru/banki/16946).

Со своей стороны добавлю, что отрасль готовится к возможному понижению ПСК, хотя ее представители и считают любое понижение с нынешних уровней излишним. Вероятно, в случае дальнейших нормативных ужесточений число МФО и МКК еще более сократится, а доли лидирующих из них в этом случае должны вырасти наиболее заметно.

/Облигации МФК «Займер» входят в портфели PRObonds на 5% от активов/

• Дядя Дёнер, БО-П02 +12.61%, цена закрытия 38.48% Доходность к погашению 107.89%
• Труд, 001P-01 +2.38%, цена закрытия 105.96% Доходность к погашению 8.53%
• КИСТОЧКИ Финанс, БО-П01 +1.89%, цена закрытия 104.74% Доходность к погашению 10.44%
• Регион-Продукт, 001Р-01 +1.05%, цена закрытия 103.96% Доходность к погашению 10.43%
• ЭБИС, БО-П02 +0.77%, цена закрытия 104.13% Доходность к погашению 11.41%
• ДиректЛизинг, 001Р-06 -0.69%, цена закрытия 99.7% Доходность к погашению 12.15%
• ДиректЛизинг, 001P-04 -0.78%, цена закрытия 102.05% Доходность к погашению 11.87%
• Группа Продовольствие, БО-01 -0.81%, цена закрытия 102.43% Доходность к погашению 11.63%
• ЭкономЛизинг, 001P-01 -1.32%, цена закрытия 102.69% Доходность к погашению 11.58%
• Круиз, БО-П04 -3.51%, цена закрытия 106.5% Доходность к погашению 10.45%

Подведем итоги мая для портфелей PRObonds. За последние 12 месяцев облигационный портфель #1 принес 13,4%, смешанный портфель #2 – 9,2%. За это же время индекс высокодоходных облигаций Cbonds-CBI RU High Yield вырос на 13,6%. Учитывая, что облигационный портфель #1 в отличие от индекса включает в себя комиссионные издержки (сейчас это около 0,8% в год), он оказывается чуть эффективнее базового индекса. Причем вперед портфель начал выходить в основном в 2021 году. Предполагаю, опережение будет усиливаться.

• Дядя Дёнер, БО-П02 +17.06%, цена закрытия 40.0% Доходность к погашению 102.05%
• КИСТОЧКИ Финанс, БО-П01 +1.42%, цена закрытия 104.26% Доходность к погашению 11.04%
• Регион-Продукт, 001Р-01 +0.82%, цена закрытия 103.72% Доходность к погашению 10.56%
• Труд, 001P-01 +0.77%, цена закрытия 104.3% Доходность к погашению 9.78%
• Агрофирма-племзавод Победа, 001P-01 +0.49%, цена закрытия 95.47% Доходность к погашению 12.25%
• ОбъединениеАгроЭлита, БО-П02 -0.46%, цена закрытия 102.78% Доходность к погашению 11.53%
• ТЕХНО Лизинг, 001P-03 -0.46%, цена закрытия 103.17% Доходность к погашению 12.13%
• ВсеИнструменты.ру, БО-02 -0.53%, цена закрытия 101.26% Доходность к погашению 9.5%
• ИК Фридом Финанс, БО-01 -0.67%, цена закрытия 103.5% Доходность к погашению 6.87%
• Круиз, БО-П04 -2.3%, цена закрытия 107.83% Доходность к погашению 9.62%