за окном сентябрь… :) через 24 дня закончится 3 квартал и пойдут квартальные отчеты. 
с 1 июля в Сетевом секторе электроэнергетики было повышение тарифов для МРСК на 7,6%, для ФСК на 3%. 
отчетности за 1 полугодие у компаний были достаточно хорошие.  Многие МРСК выстрелили на +100%...
МРСК ЦП с 17,5к выросла до 33к.,   + 17 млрд.р. к рыночной капитализации (которая = 37 млрд.р.)
МРСК Волги +10 млрд.р. 
МРСК Сибири +7 млрд.р. 
МРСК Центра +4 млрд.р. 
МРСК Урала +4,3 млрд.р.
=================

5 МРСК ниже перечисленных показали рост за 1 (один) квартал на 42 млрд.р.!…
—
подсчет приблизительный. на скорую руку, но где то рядом, плюс-минус копейки.  = 20% от рыночной капитализации Россетей…
и это не их рыночные капы, а лишь +, на который они выросли… при этом Рыночная капитализация Россетей с начала года снизилась примерно на те же  20%!.. цена обыкновенных акций Россетей была в районе 1р. 25к., сейчас всего 1р 05к.  

( Читать дальше )

По мотивам поста

Весь день сегодня посвятил изучению финансового положения Новороссийского комбината хлебопродуктов (НКХП) и решился-таки на покупку акций, их доля в моём портфеле теперь составляет около 1,2%.

Факторы «ЗА»:
1) Растущий бизнес: объём перевалки (бОльшая часть выручки) с каждым годом растет. При этом благодаря начатой модернизации к 2018 году прогнозный объем перевалки увеличится до 6,1 млн т, НКХП будет способен хранить до 250 тыс.т зерновых, производительность галереи отгрузки на морской транспорт вырастет с 1,6 тыс.т до 3,5 тыс. т в час.



2) Чистая прибыль в выражении за последние 12 месяцев сейчас является рекордной, а значит есть надежда на рост дивидендов. Кстати, именно сегодня, 6 сентября, в бумагах состоится отсечка (Т+2), и дивидендная доходность оценивается в 3,5% — и это за полгода!



( Читать дальше )

Всем Добрый день!
Кратко о сегодняшних идеях по рынку:
Си лонг от 57550-57600
РТС шорт от 109900-109800
Сбер фьючерс крыть среднесрочные лонги и охотиться за шортами после пробоя 18200
Нефть — статистика будет завтра, сегодня пока растем, шорт можно открывать только после возврата ниже 53,60
Из Акций на среднесрок можно купить Аэрофлот и Полиметал
Более подробно в видео обзоре!
Отличного дня и прибыльных трейдов!
Поставьте плюсик, спасибо БОЛЬШОЕ)))

Осень началась падением американского портфеля, укреплением рубля и отчетами-слухами о небывалых урожаях зерна.

Последние две недели даже при растущем ММВБ портфель болтается в боковике, в том числе и из-за неудачных спекуляций.

Соответственно, портфель приходится пересматривать следующим образом:

Продал:

Наличные USD, которые лежали в спекулятивном портфеле. Заменил на облигации РЖД БО-03 и ОФЗ, потому что это одни из немногих, которые брокеры берут под обеспечение.

Половину МРСК ЦП и Волги, тут до отчета либо боковик, либо станут защитными бумагами на большом сливе.

Лукойл — голубая фишка, в боковике. Его сольют одним из первых, потому что пиндосы обожают сливать российский рынок в 2017 году. Закрыл в безубыток.

Саратовский НПЗ — начал ремонт, поэтому есть шанс, что дивы на префы будут явно не 2000. Пока сдал, докуплю ближе к отчетам.

ОПИН — без комментариев. После объединения с Инградом балансовая стоимость компании уменьшилась в 4 (!) раза, так что P/BV теперь составляет 8(!). И ЭТО еще растет при убыточном отчете!

( Читать дальше )

Мысли в целом по рынку. Наиболее вероятен рост до нового года, цели по мамбе —  обновление ист хаЁв, уровни 2200-2300.  Условия роста: завершение конфликта Система -  Роснефть  и отсутствие негатива от Трампампама.

Текущей портфель:

• Сургут и  Сургут пр – компания с крутыми операционными результатами, в моменте сильно недооценена. При любом сценарии роста/падения курса рубля покажет хорошую дивидендную доходность. Ракета полетит быстро к новому году или сразу после. Потенциал роста  > 30%.
• ГМК – рост стоимости никеля на бирже, + валютная выручка эмитента, вменяемый менеджмент, потенциал роста >  20%.
• ФСК, Сетка, Гидра, Мосэнерго, Ленэнерго и Ленэнерго преф — хорошие фин результат за полугодие. Планирую перетряхнуть, высокий потенциал Мосэнерго и Ленэнерго >  20%.

Идеи на покупку:  ОГК-2 – рост выручки  за полугодие.  ММК – хороший финрез и мультипликаторы.

Антиидея  - Алроса. На Алросе в этом году собрал лосей: до отсечки, на отсечке, на аварии шахты Мир. Дивы компенсировали потери. С приходом эффективного менеджера Иванова ничего хорошего пока не видно, как и в других госкомпаниях с поставленными у руля сынками друзей мистера Пу.  Возможно бумага выстрелит, но пока пила…

( Читать дальше )

Подвожу итоги портфеля акций сформированного в августе. smart-lab.ru/blog/412995.php. За прошедший месяц портфель акций обошел индекс ММВБ по доходности, +8,89% против +4,23%. Мои рекомендации на текущий момент представлены в таблице. В качестве цены указана цена покупки/продажи или цена закрытия, если акция удерживается дальше. В октябре 2017 года будет новый пересмотр портфеля.

Результаты в таблице не учитывают комиссии и дивиденды. При пересмотре портфеля выравнивание позиций не производится. Вырученные от продажи акций средства делятся на равные части и покупаются другие акции.

Статистика счета

Ниже представлено сравнение статистики торгового счета и индекса ММВБ с   1 февраля 2016 г. Из-за малой величины выборки (менее 3 лет) статистика на данный момент не значима.

( Читать дальше )

Всем привет!

После мега оптимистичного окончания лета на рынке, сентябрь стартует с коррекции. Пока не будем говорить о развороте рынка в целом, но здоровая коррекция назрела.

РТС 1 сентября сходил на 110720, но с понедельника 4 сентября, явно оптимизм угас. Попытка восстановления, 50% откат на 109900 и снова встретили продажами. На сегодняшний день есть одна мнимая и я думаю слабая поддержка 108600, которую возможно уже сегодня легко пробьют вниз. Сложно сказать глубину коррекции. В принципе, с отметки 105320 ее не было. Пока жду РТС в район 107500, а там уже будем смотреть по ситуации.

( Читать дальше )

Всем привет! Вот и закончился первый квартал, как и лето. Поэтому предлагаю обсудить текущие итоги.

 

Начну в этот раз по порядку. Как говорится: «нет ничего более постоянного, чем временное». Это про Россети, которые я покупал спекулятивно. Россети спокойно дошли до цели и пошли дальше, показывая на данный момент доходность 23,78%. Поэтому я решил пересмотреть их как более длительную инвестицию. Есть ряд факторов которые меня смущают:

1. Назначение Павла Ленинского на должность главы Россетей.

2. Мне не очень понравился отчет из-за достаточно слабой динамики.

Однако причиной держать дальше послужила хорошая отчетность всех МРСК.

Лукойл продолжает давать незначительную прибыль в 2%. Однако учитывая продажу компанией зарубежных активов, вижу потенциал роста.

Распадская показала отличные результаты, что позволило пересмотреть цели по компании. На данный момент доходность составляет 41%, хотя доходила до 45. Ближайшую цель перенёс на 120 рублей за бумагу, в зависимости от показателей цель может быть перенесена вплоть до 170-180.

( Читать дальше )